RAPPORT FINANCIER
SEMESTRIEL 2023
i2S
Société Anonyme
Au capital de 1.334.989,54 €
Siège Social : 28-30, rue Jean Perrin
33608 PESSAC CEDEX
315 387 688 RCS BORDEAUX


RAPPORT DE GESTION


ACTIVITE DE LA SOCIETE AU COURS DU PREMIER SEMESTRE 2024




Analyse de l’activité et faits marquants

Chiffre d’Affaires hors taxe


EN K€ 2024 2023* Variation
Chiffre d'affaires 1er semestre 8 547,32 7 047,38 21,28%
i2s_Vision 2 174,03 1 738,14 25%
i2s_DigiBook 4 217,43 3 484,49 21%
i2s_Medcare 1 512,60 1 597,80 -5%
i2s_Orphie 643,26 226,96 183%
Chiffre d'affaires 2eme trimestre 3 984,56 3 822,73 4,23%
i2s_Vision 1 213,38 1 102,43 10%
i2s_DigiBook 1 565,16 1 755,77 -11%
i2s_Medcare 798,42 859,58 -7%
i2s_Orphie 407,60 104,96 288%
Chiffre d'affaires 1er trimestre 4 562,76 3 224,65 41,50%
i2s_Vision 960,65 635,71 51%
i2s_DigiBook 2 652,27 1 728,72 53%
i2s_Medcare 714,18 738,22 -3%
i2s_Orphie 235,66 122,00 93%

CA HT EXPORT
En K€ 2024 2023* Variation
Total i2S Export 6 212,8 4 540,9 36,8%
En % du CA 72,7% 64,4% 12,8%
Dont Export direct 6 202,4 4 483,8 38,3%
Dont Exonération de TVA 10,4 57,1 -81,8%

(*) A fin 03 2023 i2S était encore à périmètre « sans TWIGA » (TUP effective au
01/04/2023), dont le CA du T1 2023 avait atteint 840 K€.
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Un premier semestre conforme aux attentes
i2S Innovative Imaging Solutions clôture le premier semestre 2024 avec une
hausse de son chiffre d’affaires de 21,28% (+8,4% si l’on tient compte des
ventes de TWIGA en T1 2023), par rapport au premier semestre 2023, ses
ventes s’établissant à 8 547 K€, réalisées dans le cadre de son nouveau
périmètre d’activités, entièrement dédié aux solutions d’imagerie.
On note en particulier :
- La hausse de 19% des entrées de commandes livrables sur l’exercice, par
rapport à celles enregistrées au cours du semestre équivalent de 2023,
- La robustesse des ventes export, permettant d’amortir les effets récessifs
éventuels, provoqués par les turbulences économiques et géopolitiques
anticipées, susceptibles d’impacter nos ventes domestiques dans les semestres
à venir,
- Le dynamisme des activités en charge des produits commercialisés sous
marque i2S, pour l’essentiel grâce aux ventes à l’international, se traduisant
par :
o 21% de croissance de chiffre d’affaires pour nos solutions DIGIBOOK de
numérisation de fonds documentaires et patrimoniaux,
o 183% de progression des ventes pour nos caméras d’imagerie sous-
marine ORPHIE, soit un quasi triplement du chiffre d’affaires par rapport
à celui réalisé au cours du premier semestre 2023.

i2S-VISION – Des entrées de commandes livrables en ligne avec les
attentes
En clôturant son chiffre d’affaires du premier semestre 2024 à 2 174 K€,
incluant les ventes de TWIGA du second trimestre (sauf celles dans la Santé),
cette activité affiche une hausse de 25% par rapport au semestre équivalent de
2023, grâce à la bonne pénétration des solutions de TWIGA, notamment à
l’international. i2s-VISION maintient son attractivité, en dépit d’un marché
domestique morose, marqué par un certain attentisme en matière
d’investissements.

i2S-DIGIBOOK – Rythme de croissance robuste, laissant anticiper un
dépassement des attentes
Avec 4 217 K€ de chiffre d’affaires, les ventes de cette entité historique
ressortent en hausse de 21% par rapport au premier semestre 2023. Le
nombre de projets en cours de négociation, ainsi que la taille confortable du
portefeuille de commandes d’équipements à livrer sur l’exercice, confirment la
compétitivité de l’offre et laissent augurer un niveau d’activité proche du niveau
record de l’an dernier. Les lancements de notre nouveau scanner de la gamme
Quartz grand format, deux fois plus rapide que celui de la génération
précédente, et d’une solution attractive et originale pour les applications de
reprographie, dopent notre pénétration internationale.

i2S-MEDCARE –Montée des entrées de commande avec de nouveaux
clients
Totalisant 1 513 K€ de chiffre d’affaires, incluant les ventes dans la Santé de
TWIGA, cette entité réalise un semestre en baisse de -5% par rapport au
premier semestre 2023. Toutefois, avec 36% de croissance des entrées de
commandes par rapport au semestre équivalent de 2023, cette activité prouve
son attractivité auprès de nouveaux clients OEM, en matière de développement
d’applications sur mesure. En parallèle, les développements de produits
3

spécifiques dans les domaines de la microscopie spécialisée et des dispositifs
portables 3D, démarrés il y a déjà quelques années, arrivent à maturité avec
des livraisons de premières préséries. Des lancements majeurs
d’approvisionnements en vue de la fabrication de ces produits dans notre usine
de Cestas sont en cours de planification, pour un démarrage des livraisons
prévu au premier semestre 2025.

i2S-ORPHIE – Forte reconnaissance à l’international – Doublement du
budget d’atterrissage anticipé en fin d’exercice
Grâce à la reconnaissance par le marché de la qualité d’image inégalée des
caméras sous-marines de sa gamme, cette entité réalise, en un semestre, le
chiffre d’affaires de l’ensemble de l’année 2023, soit 643 K€ de ventes
enregistrées sur le premier semestre 2024. Participant à de nombreux salons
internationaux, l’activité progresse en termes de notoriété et de parts de
marché, grâce au dynamisme de son équipe marketing et à l’engagement de
ses ingénieurs commerciaux, actifs sur les marchés des zones Amériques,
Europe du Nord et Asie-Pacifique. Les négociations des contrats en cours et les
perspectives d’entrées de commandes laissent anticiper la possibilité d’un
doublement du chiffre d’affaires de l’activité par rapport au budget initial.

Progression de 13% du ratio des ventes Export, grâce à i2S-DIGIBOOK,
ORPHIE et TWIGA
Avec 6 213 K€ de facturation au premier semestre 2024, les ventes à l’Export
progressent de 37% et représentent désormais 73% du chiffre d’affaires global,
contre 64% en 2023.

Après la cession définitive au Groupe BASLER AG le 31 juillet 2024 de la totalité
de son activité de distribution, i2S Innovative Imaging Solutions est maintenant
stratégiquement focalisée sur les solutions d’imagerie au service du bien
commun, à savoir dans des applications à impact positif.

Tirant partie d’une cohésion accrue par l’alignement des intérêts entre tous les
actionnaires, l’engagement capitalistique renforcé de son management et la
formalisation d’un noyau dur familial stable, la société dispose de la force
motrice, en termes de cash et de ressources humaines, la mettant en capacité
de mettre en œuvre sa stratégie de croissance rentable et de poursuivre sa
recherche de cibles d’entreprises à acquérir, permettant de doper la
compétitivité et d’élargir l’implantation internationale, de ses activités.
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Résultats au 30.06.2024

du 01/01/24 du 01/01/23 Variation Proforma
% % % %
au 30/06/24 au 30/06/23 30/06/2024*
Ventes de marchandises 0 0 0 0
Coût d'achat des marchandises vendues 0 0 0 0
MARGE COMMERCIALE 0 0 0 0

PRODUCTION VENDUE 8 813 371 100,00% 7 414 005 100,00% 1 399 366 18,87% 8 813 371 100,00%
Production stockée 255 647 2,90% 151 490 2,04% 104 157 68,76% 255 647 2,90%
Production immobilisée 0 0,00% 0 0,00% 0 0 0,00%
Conso de matières et de sous-traitance 4 358 475 49,45% 3 496 890 47,17% 861 585 24,64% 4 358 475 49,45%
MARGE DE PRODUCTION 4 710 543 53,45% 4 068 605 54,88% 641 938 15,78% 4 710 543 53,45%

CHIFFRE D'AFFAIRES H.T. 8 813 371 100,00% 7 414 005 100,00% 1 399 366 18,87% 8 813 371 100,00%

MARGE BRUTE 4 710 543 53,45% 4 068 605 54,88% 641 938 15,78% 4 710 543 53,45%

Achats R&D 226 850 2,57% 160 296 2,16% 66 554 41,52% 226 850 2,57%
Autres achats et charges externes 1 040 843 11,81% 1 043 155 14,07% -2 311 -0,22% 1 040 843 11,81%

VALEUR AJOUTEE 3 442 849 39,06% 2 865 154 38,65% 577 696 20,16% 3 442 849 39,06%

Subventions d'exploitation 47 072 0,53% 124 867 1,68% -77 795 -62,30% 47 072 0,53%
Impôts, taxes et verst assimilés 85 901 0,97% 80 993 1,09% 4 908 6,06% 85 901 0,97%
Charges de personnel 3 167 184 35,94% 2 569 713 34,66% 597 471 23,25% 3 167 184 35,94%

EXCEDENT BRUT D'EXPLOITATION 236 836 2,69% 339 315 4,58% -102 479 -30,20% 236 836 2,69%

Reprises/charges et transferts 8 269 0,09% 0 0,00% 8 269 8 269 0,09%
Autres produits 8 807 0,10% 8 0,00% 8 798 105495,20% 8 807 0,10%
Dotations amortissements et provisions 159 229 1,81% 252 925 3,41% -93 696 -37,04% 159 229 1,81%
Autres charges 86 136 0,98% 27 671 0,37% 58 465 211,29% 86 136 0,98%

RESULTAT D'EXPLOITATION 8 547 0,10% 58 728 0,79% -50 181 -85,45% 8 547 0,10%

Quote part résultat en commun
Produits financiers 383 071 4,35% 333 565 4,50% 49 506 14,84% 1 077 011 12,22%
Charges financières 736 840 8,36% 57 203 0,77% 679 637 1188,10% 736 840 8,36%

RESULTAT COURANT AVANT IMPOTS -345 223 -3,92% 335 090 4,52% -680 312 -203,02% 348 717 3,96%

Produits exceptionnels 740 0,01% 24 422 0,33% -23 682 -96,97% 2 996 740 34,00%
Charges exceptionnelles 50 132 0,57% 61 284 0,83% -11 152 -18,20% 3 740 072 42,44%
Résultat exceptionnel -49 392 -0,56% -36 862 -0,50% -12 530 33,99% -743 332 -8,43%

Participation des salariés
Impôts sur les bénéfices -64 384 -0,73% -8 528 -0,12% -55 856 654,97% -64 384 -0,73%

RESULTAT DE L'EXERCICE -330 231 -3,75% 306 755 4,14% -636 986 -207,65% -330 231 -3,75%
* Débouclage au 31/12/2024

A noter la dotation sur le 1er semestre 2024 d’une dépréciation des titres Basler
France, sur la base du prix de cession réel intervenu le 31/07/2024.
D’un point de vue comptable, cette opération apparaît dans le résultat financier au
30/06/2024. Cependant, le débouclage de cette opération dans les comptes 2024
relèvera du résultat exceptionnel.
Aussi, la colonne « proforma 30/06/2024 », en reclassant le résultat financier en
exceptionnel, permet d’avoir une vision économique de la performance du 1er
semestre, avec un résultat courant légèrement supérieur en valeur à 2023, passant
de 335 090 à 348 717 euros.
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Le Chiffre d’Affaires comptable inclut les refacturations à la filiale Basler France pour
un montant de 264 K€, contre 356 K€ en 2023, d’où une variation du CA légèrement
différente que celle présentée dans l’analyse d’activité ci-dessus.

La marge de production augmente en valeur de 642 K€ mais perd 1.5 point,
essentiellement lié à la baisse des refacturations de management fees, qui sont à
marge 100%.


Les achats R&D augmentent de 66 K€, essentiellement avec le recours à des
prestataires sur des projets clients pour lesquels un recrutement n’est pas adapté.

La valeur ajoutée augmente de 0.41 points avec une stabilité des autres achats et
charges externes.

Les subventions d’exploitation sont moins importantes que l’année dernière, qui avait
été favorablement impactée par le versement final d’une subvention région pour un
montant supérieur à l’attendu.

Les charges de personnel augmentent de 23% avec notamment :
- L’effectif Twiga présent sur tout le semestre en 2024, contre 3 mois (à partir
d’avril) en 2023 : environ 300 K€ d’impact
- Des recrutements dans les métiers : électronique, logiciel et support client
- L’impact des hausses de salaire entre les 2 exercices (une augmentation de
5.8% des salaires, part fixe et part variable confondues, a été pratiquée en juin
2023)


L’EBE ressort à 2.69% du CA pour 4.58% en 2023.


Les dotations aux amortissements et provisions diminuent de 94 K€ dont :
-125 K€ sur les dépréciations de stock (sur le 1er semestre 2023 nous avions déprécié
100 K€ du stock des sondes WOW)
+51 K€ sur les dépréciations de créances clients : nous avons doté en 2024 une
dépréciation de 54 K€ sur le client Systhen (redressement judiciaire annoncé en août
2024).

Les autres charges augmentent de 58 K€ dont 65 K€ de pertes sur créances
irrécouvrables, compensés par un transfert de charge de 59 K€ (indemnité coface) et
une reprise de provision de 6 K€.

Les produits financiers sont supérieurs de 15% au 1er semestre 2023, avec une
remontée de dividendes de notre filiale Basler France supérieure de 42 K€.

Les charges financières augmentent de 680 K€, essentiellement dus à la provision
pour dépréciation des titres Basler France.

Les produits exceptionnels correspondaient à une vente d’immobilisation en 2023.
Les charges exceptionnelles de 2023 portaient sur des opérations d’exercice antérieur.

L’impôt sur les bénéfices est favorable de 64 K€ en 2024, dont notamment 57 K€ de
régularisation de l’impôt 2023, qui n’était pas dû.
6



L’évolution du résultat financier a été la suivante :

FIN 06/24 FIN 06/23 Variation
Reprise sur provisions pour dépréciation et transfert
0€ 0€ 0€
de charges financières
Gains de change 0€ 0€ 0€
Produits nets de cession de VMP 0€ 0€ 0€
Produits nets comptes à terme 22 770 € 15 973 € 6 797 €
Revenus de créances sur participations 354 903 € 312 410 € 42 493 €
Autres 5 398 € 5 182 € 216 €
Total des produits financiers 383 071 € 333 565 € 49 506 €
Dotations aux provisions pour dépréciation des
693 940 € 0€ 693 940 €
éléments financiers
Pertes sur créances liées à des participations 0€ 0€ 0€
Pertes de change 0€ 0€ 0€
Intérêts des emprunts 38 368 € 34 422 € 3 946 €
Intérêts Factofrance 4 358 € 7 028 € (2 669) €
Autres 174 € 15 753 € (15 580) €
Total des charges financières 736 840 € 57 203 € 679 637 €
Résultat financier (353 770) € 276 361 € (630 131) €

Les dividendes remontés de Basler France ont été supérieurs de 42 K€.
Les charges financières diminuent de 15 K€, notamment avec la disparition de la dette
i2S envers Basler France, et des intérêts de compte courant associés.
Le 1er semestre est marqué par la constitution d’une provision de 694 K€ sur les titres
de notre filiale Basler France.




Le résultat exceptionnel se justifie de la manière suivante :

Détail des produits et charges exceptionnels
Produits exceptionnels 740
Reprise sur provision engagement de retraite 740
Charges exceptionnelles 50 132
Autres charges exceptionnelles 500
Malis/rachat d'actions et d'obligations 837
Charges exceptionnelles diverses 24 376
Amortissements dérogatoires 24 419
Résultat exceptionnel -49 392
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Analyse objective et exhaustive de la situation financière de la société

Les capitaux propres restent élevés à 11 253 K€. L’endettement financier brut auprès
des établissements de crédit s’établit à 3 752 K€ et représente 33% des fonds propres
L’endettement financier net est égal à 15.7% des fonds propres, contre 18.6% fin
2023.


Trésorerie

La baisse de la trésorerie se limite à – 250 K€ :

- La Capacité d’Autofinancement est très proche de celle du 1er semestre 2023 :
539 K€ pour 587 K€

- Le principal flux à la baisse correspond aux remboursements d’emprunt pour
673 K€

- Les dividendes mis en paiement ont représenté un montant de 232 K€

- La variation de BFR est, elle, favorable de 145 K€, comme détaillé ci-dessous :




Incidence sur variation
K€ 31/12/2023 30/06/2024 du BFR
Variation actifs d'exploitation 11 297 10 921 -376
Stocks et encours 4 088 5 130 1 042
Avances et acomptes sur commandes fournisseurs 152 320 168
Clients 3 370 2 360 -1 010
Autres créances (dont réserve factor) 3 584 2 950 -634
Charges constatées d'avance 103 161 58
Variation dettes d'exploitation 5 242 5 011 231
Avances et acomptes sur commandes clients 772 507 265
Dettes fournisseurs et comptes rattachés 1 695 1 949 -254
Dettes fiscales et sociales 1 401 1 223 178
Autres dettes 1 269 880 389
Produits constatés d'avance 104 452 -347
0 0 0
VARIATION DU BFR 6 055 5 910 -145


La hausse du stock de 1 042 K€ a notamment concerné l’activité Orphie, dont le
niveau de prise de commandes à fin juin est supérieur de 231 % au budget et de
557% au 1er semestre 2023.
Le niveau du poste client était particulièrement élevé fin 2023 suite à une forte
facturation sur les 3 derniers mois.
Sur le poste « autres créances », la réserve factor a baissé de 500 K€.
Enfin, sur les « autres dettes », c’est l’encours factor qui a baissé de 450 K€ (en
parallèle de la baisse du poste client).
8

Perspectives 2ème semestre


Les résultats du premier semestre sont globalement conformes à nos attentes.
On observe toutefois une progression contrastée parmi les activités, selon la tendance
déjà constatée à la fin de l’année 2023.
La dynamique ne faiblit pas pour les produits i2S.
Les produits Twiga sont portés par les fabricants de drones.
Le marché de la numérisation du patrimoine reste très dynamique en 2024, avec des
projets moins spectaculaires qu’en 2023 (Bibliothèque Nationale d’Argentine,
équipement de l’Etat civil en Grèce) mais en nombre suffisant pour viser à nouveau un
niveau d’activité proche de celui de l’année record 2023. Le nouveau produit
REPROlab lancé en juin, qui permet de viser un marché nouveau pour i2S de
numérisation multiformat, va contribuer au dynamisme de l’activité. La poursuite du
programme de développement du « scanner intelligent », avec des nouvelles fonctions
de calibration lancées à l’automne, doit permettre de maintenir la compétitivité de
l’activité DigiBook.
Le premier semestre a permis de poursuivre le développement de l’activité d’imagerie
sous-marine Orphie à un rythme plus rapide qu’anticipé, et notamment un chiffre
d’affaires en six mois plus important que celui de toute l’année 2023. Le succès des
caméras, sur la base de leur qualité d’image, ne se dément pas, et la réputation d’i2S
dans le domaine sous-marin grandit très rapidement, portée par sa participation à des
salons internationaux.
Sur la base de ces résultats du premier trimestre et des projets en cours de discussion
avec les clients de numérisation du patrimoine (lancement d’appels d’offres) et
d’imagerie sous-marine (prescription auprès des grands utilisateurs et des sociétés de
services), les prévisions de vente de l’ensemble des produits i2S ont été revues à la
hausse, avec toujours pour l’activité DigiBook une forte saisonnalité en fin d’année à
matérialiser par un nombre important d’appels d’offres qui doivent se concrétiser
(budgets publics maintenus) et qui sont bien favorables à i2S.
Pour l’activité Orphie, les ventes en fin d’année vont dépendre du rythme d’adoption
des caméras des nombreux clients intéressés, dans un cycle de vente qui inclut en
général un test avant commande. Mais l’activité va profiter du lancement d’un
nouveau produit ce mois-ci très attendu par les plongeurs et par le renforcement de
l’équipe commerciale aux Etats-Unis, premier marché au monde pour l’imagerie sous-
marine.

Pour les produits sur mesure, avec des clients essentiellement dans le domaine
médical (Medcare) et industriel (Vision), on observe un rythme très soutenu de
développement de nouveaux produits, pour des livrables au deuxième semestre, avec
un niveau de masse salariale en hausse au premier semestre par l’apport nécessaire
de ressources externes pour respecter les délais de lancement de ces produits.
On observe cependant un ralentissement des livraisons de produits qui sont en phase
de fabrication. Dans le domaine médical, nos clients, pour la plupart des grands
comptes, invoquent le caractère cyclique de leur activité, avec une activité post-covid
qui s’est avérée depuis deux ans très supérieure à la demande et des niveaux de
stocks importants. Dans le domaine industriel, notre client principal, dont l’activité est
mondiale, subit un contre-coup de la baisse de la consommation.
9

Sur la base des résultats au premier semestre et des prévisions d’activité pour le
second semestre, i2S est confiante de poursuivre sa croissance, portée par ses
propres produits, dans un contexte de saisonnalité d’avant-covid retrouvée où la
prévision d’activité au quatrième trimestre est traditionnellement au plus haut de
l’année, avec des clients dans les domaines de la numérisation du patrimoine, de
l’inspection sous-marine qui maintiennent leurs projets, et les nombreux livrables pour
le développement de nouveaux produits validés en temps et en heure.

En résumé, i2S peut toujours bénéficier d’un portefeuille de solutions d’imagerie dans
des domaines variés avec un développement international de ses produits en
numérisation du patrimoine et en imagerie sous-marine à la qualité mondialement
reconnue et compétitivité réaffirmée, qui limite le risque de marchés individuels en
baisse tels que nous les connaissons dans un contexte économique incertain et
géopolitique toujours fragile.


Evènements notables depuis le 30 juin 2024

Les 74.9% de titres de Basler France encore détenus par i2S fin juin ont été cédés le
31/07/2024, conformément aux accords conclus avec Basler AG en juillet 2022. Le
prix de cession a été déterminé selon la formule de calcul définie dans le contrat de
vente, aboutissant à une transaction au prix plancher de 2 996 K€. Les titres étaient
valorisés dans nos comptes pour un montant de 3 690 K€, et l’opération va impliquer
un résultat exceptionnel de – 694 K€ sur l’exercice, à mettre en parallèle du résultat
exceptionnel de 4 130 K€ réalisé en 2022 lors de l’apport partiel d’actif à la filiale
Basler France.
10

Actions auto-détenues
Informations relatives à la souscription par i2S de ses propres actions, selon
l’article L. 225-209 du Code de commerce

L’Assemblée Générale Mixte du 16 mai 2024 a autorisé le Conseil d’Administration à
procéder, en une ou plusieurs fois, à l’acquisition d’un nombre d’actions de la Société
ne pouvant excéder 10 % du nombre total d’actions composant le capital social.


Valeur
Actions propres Nombre
d'acquisition
Situation au 31/12/2023 134 117 759 637 €
Acquisitions année 2024 0 0€
Cessions année 2024* 300 837 €
Situation au 30/06/2024 133 817 758 800 €
*régularisation de la distribution gratuite d’actions décidée en 2023




De plus, 4 500 actions gratuites seront définitivement acquises en avril 2025 :

Valeur
Actions gratuites sans contrepartie Nombre d'attribution
en compte 502
Situation au 01/01/2024 4 500 12 534 €
Attributions année 2024 0 0€
Situation au 30/06/2024 4 500 12 534
SA I2S

28-30 rue Jean Perrin
33608 --PESSAC CEDEX




COMPTES DETAILLES
AU 30 JUIN 2024
Bilan et compte de résultat
. Page 3
Bilan
Désignation: SA I2S au 30/06/2024




BILAN ACTIF
Brut Amort.Prov 30/06/2024 au 31/12/2023

Capital souscrit non appelé
ACTIF IMMOBILISÉ
Immobilisations incorporelles 4 011 982 634 204 3 377 778 3 389 775
Frais d'établissement
Frais de recherche et développement
Concessions, brevets, droit similaire 3 241 439 634 204 2 607 235 2 623 762
Fonds commercial
Immobilisation frais de R&D en cours 770 543 0 770 543 766 013
Avances et acomptes/Immo. Incorp.
Immobilisations corporelles 2 598 579 2 008 668 589 911 649 268
Terrains 1 697 1 697 1 697
Agencement et aménagements de terrains 7 411 3 711 3 700 4 071
Constructions 31 159 11 680 19 479 20 649
Installations techniques, Mat. Outil. 879 993 826 547 53 447 57 333
Autres immobilisations corporelles 1 678 318 1 166 730 511 588 565 519
Immobilisations en cours 0
Avances et acomptes 0 0 0 0
Immobilisations financières 4 718 486 693 940 4 024 546 4 719 323
Participations évaluées 3 852 561 693 940 3 158 621 3 852 561
Autres participations
Créances rattachées à des particip. 0 0 0 0
Autres titres immobilisés
Prêts
Autres immobilisations financières 865 925 0 865 925 866 762

TOTAL (I) 11 329 047 3 336 812 7 992 235 8 758 366

ACTIF CIRCULANT
Stocks 5 130 359 560 497 4 569 862 3 535 806
Matières premières approvisionnements 2 915 570 500 100 2 415 469 1 621 465
En cours de productions de biens 37 057 0 37 057 7 499
En cours de production de services
Produits intermédiaires et finis 2 177 732 60 396 2 117 336 1 906 842
Marchandises

Créances 5 629 198 68 204 5 560 994 7 089 098
Clients comptes rattachés 2 359 576 68 204 2 291 372 3 352 981
Avances & ac. versés/commandes 319 960 0 319 960 152 152
Autres créances 2 949 662 0 2 949 662 3 583 965
Capital souscrit et appelé, non versé
Liquidités 1 989 822 0 1 989 822 2 228 206
Valeurs mobilières de placement 1 411 707 0 1 411 707 1 393 211
Disponibilités 578 115 0 578 115 834 995
Comptes de régularisations 161 365 0 161 365 103 147
Charges constatées d'avance 161 365 0 161 365 103 147

TOTAL (II) 12 910 744 628 701 12 282 043 12 956 257

Charges à répartir/plus. Exercices
Primes de rembt obligations
Écart de conversion actif 0 0 0 52

TOTAL GENERAL (I à V) 24 239 791 3 965 513 20 274 278 21 714 675
. Page 4
Bilan
Désignation: SA I2S au 30/06/2024




BILAN PASSIF
30/06/2024 au 31/12/2023

CAPITAUX PROPRES

Capital social ou individuel 1 334 990 1 334 990
Primes d'émission, de fusion, d'apport... 4 174 746 4 174 746
Écarts de réévaluation
Réserve légale 136 513 136 513
Réserve facultative 5 619 318 4 964 680
Réserves réglementées
Autres réserves
Report à nouveau 0 0
RESULTAT DE L'EXERCICE (Bénéfice ou perte) (330 231) 886 737
Subventions d'investissement 0 0
Provisions réglementées 317 446 293 027

TOTAL (I) 11 252 782 11 790 693


AUTRES FONDS PROPRES

TOTAL (II) 0 0


PROVISIONS POUR RISQUES ET CHARGES
Provisions pour risques 27 893 36 162
Provisions pour charges 228 442 229 182

TOTAL (III) 256 335 265 344


DETTES
Emprunts obligataires convertibles
Autres emprunts obligataires
Emprunts et dettes auprès des établissements de crédit 3 752 326 4 417 443
Emprunts et dettes financières divers 1 037 1 315
Avances et acomptes reçus sur commandes en cours 507 014 772 286
Dettes fournisseurs et comptes rattachés 1 948 891 1 694 823
Dettes fiscales et sociales 1 222 844 1 400 939
Dettes sur immobilisations et comptes rattachés 0 0
Autres dettes 881 152 1 266 934

COMPTES DE RÉGULARISATION
Produits constatés d'avance 451 897 104 499

TOTAL (IV) 8 765 161 9 658 238

Ecarts de conversion passif (V) 0 400

TOTAL GENERAL (I à V) 20 274 278 21 714 675
. Page 5
Compte de résultat
Désignation: SA I2S au 30/06/2024




30/06/24 31/12/23 Proforma
France Exportation Total 30/06/24*

Ventes de marchandises 0 0 0 0 0
Production vendue de biens 1 840 150 6 009 991 7 850 141 15 975 788 7 850 141
Prod. vendue de services 774 998 188 232 963 230 1 540 934 963 230

Chiffre d'affaires net 2 615 148 6 198 223 8 813 371 17 516 722 8 813 371
Production stockée 255 647 97 402 255 647
Production immobilisée 0 0 0
Subventions d'exploitation 47 072 140 160 47 072
Reprises/amortis & provisions, transferts de charges 108 611 59 911 108 611
Autres produits 8 807 2 845 8 807
Total produits d'exploitation (2) 9 233 507 17 817 040 9 233 507
Achats marchandises 0 0
Variation stock marchandises 0
Achats matières premières & autres approvisionnements 4 096 913 5 585 670 4 096 913
Variation stocks matières & approvisionnements (786 850) 524 070 (786 850)
Autres achats et charges externes (3) 2 401 937 4 778 190 2 401 937
Impôts, taxes et versements assimilés 85 901 150 166 85 901
Salaires & traitements 2 125 164 3 802 280 2 125 164
Charges sociales 1 056 531 1 752 858 1 056 531
Dotations aux amortissements sur immobilisations 99 514 239 356 99 514
Dotations aux provisions sur immobilisations 0 0 0
Dotations aux provisions sur actif circulant 59 715 161 594 59 715
Dotations aux provisions pour risques et charges 0 12 492 0
Autres charges 86 136 58 201 86 136
Total charges d'exploitation (4) 9 224 960 17 064 877 9 224 960

RESULTAT D'EXPLOITATION 8 547 752 163 8 547

Bénéfice attribué ou perte transférée
Perte supportée ou bénéfice transféré

Produits financiers des participations (5) 354 903 312 410 354 903
Produits des autres valeurs mobilières et créances 22 770 36 121 22 770
Autres intérêts et produits assimilés 5 398 11 337 5 398
Reprises sur provisions & transferts de charges 0 0 0
Différences positives de change 0 0 0
Total des produits financiers 383 071 359 868 383 071

Dotations financières aux amortissements & provisions 693 940 0 0
Intérêts et charges assimilés (6) 42 900 109 628 42 900
Différences négatives de change 0 2 0
Charges nettes sur cessions de v.m.p.
Total des charges financières 736 840 109 630 42 900

RESULTAT FINANCIER (353 770) 250 238 340 170

RESULTAT COURANT AVANT IMPOTS (345 223) 1 002 401 348 717
Page 6
Compte de résultat
Désignation: SA I2S au 30/06/2024




30/06/24 31/12/23 Proforma
France Exportation Total 30/06/24*

Produits exceptionnels sur opérations de gestion 0 804 0
Produits exceptionnels sur opérations en capital 0 24 000 2 996 000
Reprises sur provisions et transferts de charges 740 114 390 740
Total des produits exceptionnels 740 139 194 2 996 740

Charges exceptionnelles sur opérations de gestion 500 45 403 500
Charges exceptionnelles sur opérations en capital 25 213 114 390 3 715 153
Dotations exceptionnelles aux amortissements et provisions 24 419 67 901 24 419
Total des charges exceptionnelles 50 132 227 694 3 740 072

RESULTAT EXCEPTIONNEL (49 392) (88 499) (743 332)

Participation des salariés aux résultats de l'entreprise 0 0
Impôt sur les bénéfices (64 384) 27 165 (64 384)

BENEFICE OU PERTE (T. produit - T. charges) (330 231) 886 737 (330 231)

(1) Produits nets partiels sur opérations à long terme (1)
(2) Produits de locations immobilières
(2) Produits d'exploitation afférents à des exercices antérieurs détaillés en (8)
(3) Crédit bail mobilier 3 163 6 327 3 163
(3) Crédit bail immobilier
(4) Charges d'exploitation afférentes à des exercices antérieurs détaillés en (8)
(5) Produits concernant les entreprises liées 619 213 937 926 619 213
(6) Intérêts concernant les entreprises liées
(6bis) Dons faits aux organismes d'intérêt général
* Débouclage au 31/12/2024


A noter la dotation sur le 1er semestre 2024 d’une dépréciation des titres Basler France, sur la base du
prix de la cession réelle intervenue le 31/07/2024.
D’un point de vue comptable, cette opération apparaît dans le résultat financier au 30/06/2024.
Cependant, le débouclage de cette opération dans les comptes 2024 relèvera du résultat exceptionnel.
Aussi, la colonne « proforma 30/06/2024 », en reclassant le résultat financier en exceptionnel, permet
d’avoir une vision économique de la performance du 1er semestre.
. Page 7
Annexe
Désignation: SA I2S au 30/06/2024




Annexe
. Page 8
Annexe
Désignation: SA I2S au 30/06/2024




Règles et méthodes comptables

Les conventions comptables ont été appliquées dans le respect du principe de prudence, conformément aux hypothèses de
base :
 continuité de l’exploitation ;
 permanence des méthodes comptables ;
 indépendance des exercices ;
et conformément aux règles générales d’établissement et de présentation des comptes annuels conformément au règlement
de l’ANC n° 2014-03 du 05 juin 2014.

La préparation des états financiers nécessite l'utilisation d'estimations et d'hypothèses qui peuvent avoir un impact sur la valeur
comptable de certains éléments du bilan ou du compte de résultat. I2S revoit ces estimations et appréciations de manière
régulière pour prendre en compte l'expérience passée et les autres facteurs jugés pertinents au regard des conditions
économiques.
Ces estimations, hypothèses ou appréciations sont établies sur la base d'informations ou situations existant à la date
d'établissement des comptes, qui peuvent se révéler, dans le futur, différentes de la réalité.
Ces estimations concernent principalement les dépréciations de stock, provisions pour risques et charges et les hypothèses
retenues pour la valorisation des titres de participation.

La méthode de base retenue pour l'évaluation des éléments inscrits en comptabilité est la méthode des coûts historiques.

Les principales méthodes utilisées sont les suivantes :

1. Bilan
1.1 Immobilisations corporelles et incorporelles

Jusqu’au 31/12/2016, la société comptabilisait en charges sur l'exercice les frais de recherche et développement, car elle avait
pris le choix de cette option de comptabilisation.
A compter du 1er janvier 2017, la société prend l’option d’inscrire à l’actif les frais de développement, ce qui constitue un
changement de méthode comptable. Au 30/06/2024, les immobilisations en cours correspondantes sont de 766 K€, et n’ont pas
évolué depuis fin 2021. Elles correspondent à des projets toujours en cours, dont la commercialisation est décalée notamment
en raison des process de certification très longs dans le domaine médical.

Les malis de fusion sont comptabilisés à leur coût initial à la date de la fusion ou de la TUP. En application du règlement ANC
n° 2015- 06 du 23 novembre 2015, homologué par arrêté du 4 décembre 2015, applicable à compter du 01 janvier 2016.

Les immobilisations corporelles sont comptabilisées à leur coût d’acquisition ou de production et de tout autre coût directement
attribuable à l’acquisition ou à la production de l’actif.

Amortissements : ils sont calculés suivant le mode linéaire en fonction de la durée de vie prévue :
- Logiciels 2 ans
- Constructions 15 ans
- Matériel et outillage RD et Pro 1 à 10 ans
- Mobilier de bureau 10 ans
- Matériel de bureau et informatique 2 à 5 ans
-Agencements et installations 5 à 10 ans

1.2 Immobilisations financières et valeurs mobilières de placement

La valeur brute est constituée par le coût d’achat (y compris frais d’acquisition). Lorsque la valeur d’inventaire est inférieure à la
valeur brute, une provision pour dépréciation est constituée du montant de la différence.

Titres de participation : une analyse est réalisée sur la base des derniers comptes disponibles des filiales et participations d'I2S.
Le cas échéant, des retraitements sont opérés afin de mettre ces comptes en conformité avec les principes comptables retenus
par i2S.

Dans le cas où les résultats financiers et les perspectives économiques sont défavorables :
o Une provision pour dépréciation des créances rattachées à des participations est constituée à hauteur du risque
estimé sur la participation,
o Le cas échéant, une provision complémentaire pour dépréciation des titres est comptabilisée lorsque la
dépréciation des avances s'avère insuffisante pour couvrir ce risque.
. Page 9
Annexe
Désignation: SA I2S au 30/06/2024




1.3 Stocks

Depuis le 1er janvier 2016, les stocks sont évalués selon la méthode FIFO (premier entré-premier sorti).
Le coût des produits finis comprend le coût matières ainsi que, le cas échéant, le coût d’amortissement du matériel de
production directement affecté à cette production, basé sur la capacité normale des installations de production.

Une dépréciation des stocks est déterminée chaque année par article en fonction du risque de faible rotation déterminé par une
analyse au cas par cas.


1.4 Créances et dettes

Les créances et dettes sont comptabilisées en valeur brute.

Les créances présentant des risques de non-recouvrement font l’objet d’une provision pour dépréciation.

Évaluation des dettes et créances en devise :
Les créances et dettes sont évaluées au cours de clôture. Un écart de conversion est constaté et provisionné en cas de perte
latente de change.

1.5 Actions propres

Valeur
Actions propres Nombre
d'acquisition
Situation au 31/12/2023 134 117 759 637 €
Acquisitions année 2024 0 0€
Cessions année 2024* 300 837 €
Situation au 30/06/2024 133 817 758 800 €
*régularisation de la distribution gratuite d’action décidée en 2023



De plus, 4 500 actions gratuites seront définitivement acquises en avril 2025 :


Valeur
Actions gratuites sans contrepartie Nombre d'attribution
en compte 502
Situation au 01/01/2024 4 500 12 534 €
Attributions année 2024 0 0€
Situation au 30/06/2024 4 500 12 534


1.6 Provisions pour risques et charges

 Indemnités de départ à la retraite :
Elles sont comptabilisées en provision pour charges.

Les hypothèses prises en compte sont :
- Droits acquis
- Age de départ à la retraite : 62 ans
- Taux d'actualisation : 3.45%
- Taux de progression des salaires : 1,9%
- Taux de turn-over pour l’ensemble du personnel : 6,9%
- Taux de charges sociales : 52,2%
. Page 10
Annexe
Désignation: SA I2S au 30/06/2024




- Table de mortalité : TF/TH 2000 - 2002

Le montant de l'engagement retraite s'élève au 30 juin 2024 à 228 442 Euros.

 Provisions pour retours sous garantie
Afin de prendre en compte les coûts futurs liés aux clauses de garantie du matériel vendu, la société constitue une provision.
Cette provision correspond dans le cas général à la valeur des coûts de réparation d’une année rapportée aux chiffres d’affaires
de l’année précédente ; pour les cas exceptionnels la provision est ajustée en fonction des données connues de dépenses SAV
à venir. Au 30 juin 2024 la provision s’élève à 15 359 €.


 Provisions pour litiges
Des provisions pour litiges sont constituées au cas par cas, en fonction des demandes de la partie adverse et de l'analyse du
risque faite par la société. Il n’y a plus de provision pour litige au 30/06/2024.


 Provisions pour pertes de change
Des provisions pour pertes de change sont constituées à hauteur des écarts de conversion actifs.
Montant de la provision constituée au 30/06/2024 : 0 €




2. Compte de Résultat
 Reconnaissance du chiffre d'affaires :

- Marchandises : le chiffre d'affaires est constaté à la prise en fonction des incoterms figurant sur les factures.

 Frais de recherche et de développement, crédit impôt recherche

Les dépenses engagées pour ces frais se sont élevées à :

2024 (6 mois) 2023 (12 mois)
Achats R&D 54 K€ 64 K€
Dépenses Personnel 345 K€ 689 K€
TOTAL 399 K€ 753 K€
CIR et CII 20 K€ 59 K€


Crédit Impôt recherche et Crédit Impôt Innovation :

Le crédit impôt recherche pour le 1er semestre 2024 s’élève à 5 K€
Le crédit impôt innovation pour le 1er semestre 2024 s’élève à 15 K€




3. Autres éléments significatifs

A fin juin 2024, sur la base de la cession réalisée le 31/07, nous avons provisionné une dépréciation de 694 K€ sur les titres
Basler France.
. Page 11
Annexe
Désignation: SA I2S Au 30/06/2024




Notes sur le bilan actif
1 – Actif immobilisé – mouvements de l’exercice


Actif immobilisé : mouvements de l'exercice
A L'ouverture Augmentations Diminutions A la clôture
Valeurs brutes
Immobilisations incorporelles 3 241 439 0 0 3 241 439
Immobilisations incorporelles en cours 766 013 4 530 0 770 543
Immobilisations corporelles 2 574 949 23 630 0 2 598 579
Immobilisations corporelles en cours 0 0 0 0
Immobilisations financières 3 852 561 0 0 3 852 561
Autres immobilisations financières 866 762 0 837 865 925
Total 11 301 724 28 160 837 11 329 047
Amortissements et provisions
Immobilisations incorporelles 617 678 16 527 0 634 204
Immobilisations corporelles 1 925 681 82 987 0 2 008 668
Immobilisations financières 0 693 940 0 693 940
Autres immobilisations financières 0 0 0 0
Total 2 543 358 793 454 0 3 336 812

Valeurs nettes 8 758 366 -765 294 837 7 992 235

Tableau de suivi des malis de fusion
A L'ouverture Augmentations Diminutions A la clôture
Valeurs brutes
Autres immobilisations incorporelles 2 805 864 0 2 805 864
Total 2 805 864 0 0 2 805 864
Amortissements
Autres immobilisations incorporelles 216 843 0 216 843
Total 216 843 0 0 216 843




2 - Titres et créances rattachés à des participations / autres immobilisations financières


Valeur nette des titres et créances rattachées à
des participations

Amortis-
Total net au Montant net
Au 30/06/2024 Montant brut Provisions sements
bilan global
dérogatoires
Titres ASSY 162 549 0 162 549 162 549
Titres i2S Vision>>Basler France 3 689 940 -693 940,00 € 2 996 000 2 996 000
Titres i2S Roumanie 72 0 72 72
Total titres de participation 3 852 561 (693 940) 3 158 621 0 3 158 621
Dépôts 107 125 0 107 125 107 125
Actions propres 758 801 758 801 758 801
Total autres immobilisations financières 865 925 0 865 925 0 865 925
Total 4 718 486 (693 940) 4 024 546 0 4 024 546
. Page 12
Annexe
Désignation: SA I2S Au 30/06/2024




3 - Créances
L’échéancier des créances est le suivant


Etat des créances
Montant brut A un an au plus A plus d'un an
Actif circulant et charges d'avance
Clients douteux ou litigieux 294 554 294 554
Autres créances clients 2 065 022 2 065 022
Personnel et comptes rattachés 1 000 1 000
Sécurité sociale et autres organismes 0
Etat et autres collectivités publiques 505 019 505 019
Avances & acptes versés/cdes 319 960 319 960
Groupe et associés 0 0
Débiteurs divers 2 443 643 2 293 643 150 000
Charges constatées d'avance 161 365 161 365

TOTAL 5 790 563 5 640 563 150 000




Contrat de factoring et assurance Coface

La société a recours à des prestations d’affacturage. Les créances cédées au factor sont exclusivement des créances
couvertes à hauteur de 90% par une assurance COFACE. Contractuellement, il est prévu qu’en cas de défaillance du client
initial, le factor soit subrogé aux droits d’i2S vis-à-vis de l’assureur.


Le droit de tirage d’i2S est égal aux montants des créances cédées par la Société i2S sous déduction d’un fonds de garantie
égal à 5% du montant nominal des créances.
La réserve factor disponible est égale au droit de tirage minoré des tirages déjà réalisés.


(en €) 30-juin-24 31-déc-23
Autres créances (val. brute) 2 949 662 3 583 965
dont "Créances sur Factor" 2 076 042 2 614 571
dont FDG 76 290 118 911
dont CCV/ Réserve Bis 0 0
dont Réserve factor disponible 1 999 752 2 495 660



(en €) 30-juin-24 31-déc-23
Commissions d'affacturage 5 402 8 712
Intérêts 4 358 10 462
Total 9 760 19 173


A noter que les créances Twiga ne sont pas factorisées à ce jour.
. Page 13
Annexe
Désignation: SA I2S Au 30/06/2024




4 – Stocks

Evolution des stocks en valeur brute


Stock début Augmentation Diminution Stock fin
Matières premières 2 077 616 € 837 954 € 2 915 570 €

Encours de production de biens 7 499 € 29 558 € 37 057 €

Produits semi-finis 444 302 € (83 342) € 360 960 €

Produits finis 1 558 444 € 258 328 € 1 816 772 €

Total 4 087 861 € 1 125 840 € (83 342) € 5 130 359 €




5 - Produits à recevoir inclus dans les postes du bilan


en € 30/06/24
Produits à recevoir inclus dans les postes du bilan
Immobilisations financières 0
Clients & comptes rattachés 48 477
Autres créances 409 487
Disponibilités 7 726




6 - Charges constatées d'avance
Cette rubrique ne contient que des charges ordinaires liées à l'exploitation normale de l'entreprise.
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Annexe
Désignation: SA I2S Au 30/06/2024




Notes sur le bilan passif

1 - Capital social - Actions


en € Nombre Valeur nominale Montant total

Titres début d'exercice 1 796 167 0,7432 1 334 990


Mouvements de l'exercice 0 0 0


Titres au 30/06/24 1 796 167 0,7432 1 334 990




2 - Variation des capitaux propres

SOLDE SOLDE
Affectation résultat Résultat exercice Subvention Amortissements
2023 2024 inscrite/cpte resultat dérogatoires
31/12/2023 30/06/2024
+ - + - + - + -
101310 CAPITAL 1 334 990 1 334 990
104100 PRIME D'EMISSION 4 174 746 4 174 746
104200 PRIME DE FUSION 0
104500 BONS DE SOUSCRIPTION D'ACTIONS 0 0
106110 RESERVE LEGALE 136 513 136 513
106300 RESERVES FACULTATIVES 4 964 680 654 638 5 619 318
119000 REP A NOUVEAU DEB 0 0
# 120 ou # 129 RESULTAT EXERCICE 2023 886 737 (886 737) 0
RESULTAT AU 30/6/2024 (330 231) (330 231)
138000 SUBVENTIONS D'INVESTISSEMENT 1 310 372 44 572 1 354 944
139000 SUBV INSCRITES/CPTE RESULTAT (1 310 372) (44 572) (1 354 944)
145000 AMORTISSEMENTS DEROGATOIRES 293 027 24 419 317 446
TOTAL DES CAPITAUX PROPRES 11 790 693 654 638 (886 737) (330 231) 0 44 572 (44 572) 24 419 0 11 252 782




Au cours de l’exercice les opérations intervenues sur les capitaux propres sont les suivantes :

Affectation du résultat :
L'Assemblée Générale du 16 mai 2024, statuant en la forme ordinaire, a décidé l'affectation du résultat bénéficiaire 2023 de 886
737 € en dividendes pour un montant de 232 099 € et en « réserves facultatives » pour un montant de 654 638 €.

Amortissements dérogatoires
Notre société a levé l’option de crédit-bail immobilier fin 2017 pour les bâtiments qu’elle occupe à Pessac. La valeur fiscale du
bâtiment, déterminée par différence entre la valeur à la signature du contrat et le montant des amortissements que notre
entreprise aurait pu pratiquer en tant que propriétaire depuis le début du contrat, est supérieure à son cout d’entrée constitutif
de la valeur de rachat majoré de certains frais accessoires.

Ainsi, notre entreprise a comptabilisé pour la première année en 2018 un amortissement dérogatoire correspondant à la
construction et calculé sur la durée d’utilisation, fixée à 15 ans.

Cet amortissement dérogatoire sera repris en cas de cession.
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Annexe
Désignation: SA I2S Au 30/06/2024




3 – Provisions


A l'ouverture Augmentation Diminution A la clôture
Provisions réglementées 293 027 € 24 419 € 317 446 €

Provisions pour risques et charges 265 344 € (9 009) € 256 335 €

Provisions pour dépréciations 568 986 € 753 655 € 1 322 641 €

Total 1 127 357 € 778 074 € (9 009) € 1 896 422 €


La provision pour dépréciation inclut notamment la provision sur titres constituée pour Basler France, ainsi qu’une provision
pour dépréciation de créance de 54 K€ sur le client Systhen.



4 - État des dettes

Etat des dettes
A plus d'1 an
A 1 an au A plus de 5
Montant brut et moins de
plus ans
5 ans
Etablissements de crédit 3 752 326 1 330 981 2 421 345
Dettes financières diverses 1 037 1 037
Fournisseurs 1 948 891 1 948 891
Dettes fiscales et sociales 1 222 844 1 222 844
Dettes sur immobilisations
Associés
Autres dettes 1 388 166 1 388 166
Produits constatés d'avance 451 897 451 897
Ecart de conversion passif
TOTAL 8 765 161 6 343 816 2 421 345 0

L'ensemble des emprunts est souscrit à taux fixe.



5- Charges à payer incluses dans les postes du bilan

en € 30/06/24
Charges à payer incluses dans les postes du bilan
Emprunts et dettes établissements de crédit 1 037
Emprunt et dettes financières divers 6 955
Fournisseurs 844 702
Dettes fiscales et sociales 936 266
Autres dettes 0

6 - Produits constatés d'avance:
Cette rubrique ne contient que des produits constatés d'avance ordinairement liés à l'exploitation normale de l'entreprise.
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Annexe
Désignation: SA I2S Au 30/06/2024




Notes sur le compte de résultat

1- Ventilation du chiffre d’affaires :
Ce détail figure dans le compte de résultat.

2 – Résultat financier
Il est impacté par la constitution d’une dépréciation de 694 K€ sur les titres de la filiale Basler France.

3 - Ventilation de l’impôt sur les bénéfices


Résultat avant Résultat net après
Impôt
impôts impôt
Résultat courant -345 223 16 125 -361 347
Résultat exceptionnel -49 392 -9 261 -40 131
Participation des salariés
Résultat comptable -323 367 6 864 -330 231


4 - Incidence des évaluations fiscales dérogatoires

Incidence des évaluations fiscales dérogatoires
Résultat de l'exercice (330 231)
Impôt sur les bénéfices 6 864
Résultat avant impôts (323 367)
Variation provisions réglementées (24 419)
Résultat avant impôts, hors évaluations fiscales dérogatoires (298 948)


5 - Produits et charges exceptionnels

Détail des produits et charges exceptionnels
Produits exceptionnels 740
Reprise sur provision engagement de retraite 740
Charges exceptionnelles 50 132
Autres charges exceptionnelles 500
Malis/rachat d'actions et d'obligations 837
Charges exceptionnelles diverses 24 376
Amortissements dérogatoires 24 419
Résultat exceptionnel -49 392


6 – Risque de change

Aucune couverture de change n’est en cours au 30/06/2024.
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Annexe
Désignation: SA I2S Au 30/06/2024




Autres informations

1 - Effectif moyen

Mis à
Salarié
disposition
Cadres 50,4 0
Agents de maîtrise & techniciens 26,9 0,0
Employés 2,8 0
Apprentis 3,0
Total 83,1 0,0




2 - Rémunérations des organes de direction

Rémunération brute
Avantage en Jetons de
totale (€) (hors Partie fixe
nature présence
charges)

212 892 163 860 10 368 38 664


Pour des raisons de confidentialité, la société ne souhaite pas détailler le montant des rémunérations des organes de direction.




3 – Honoraires des commissaires aux comptes
Ils s’élèvent à 22 600 euros HT sur le 1er semestre, provisionnés au 30/06/2024.
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Annexe
Désignation: SA I2S Au 30/06/2024




Crédit bail



Installations
Terrains Constructions Matériel Autres Total
Outillage
Valeur d'origine 29 185 29 185
Amortissements
- Cumuls exercices antérieurs 24 321 24 321
- Dotations de l'exercice 2 653 2 653
Total 26 974 26 974
Redevances payées
- Cumuls exercices antérieurs 25 768 25 768
- Exercice 3 163 3 163
Total 28 931 28 931
Redevances restant à payer
- A 1 an au plus 2 636 2 636
- A plus de 1 an et 5 ans au plus 0 0
- A plus de 5 ans 0 0
Total 2 636 2 636
Valeur résiduelle
- A 1 an au plus 584 584
- A plus de 1 an et 5 ans au plus 0
- A plus de 5 ans 0
Total 584 584
Montant pris en charges dans l'exercice 3 163 3 163
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Annexe
Désignation: SA I2S Au 30/06/2024




Évènements postérieurs à la clôture
Les 74.9% de titres de Basler France encore détenus par i2S fin juin ont été cédés à Basler le 31/07/2024. Le prix de cession a
été déterminé selon la formule de calcul définie dans le contrat de vente signé en 2022, aboutissant à une transaction au prix
plancher de 2 996 K€. Les titres étaient valorisés dans nos comptes pour un montant de 3 690 K€, et l’opération va impliquer un
résultat exceptionnel de – 694 K€ sur l’exercice, à mettre en parallèle du résultat exceptionnel de 4 130 K€ réalisé en 2022 lors
de l’apport partiel d’actif à la filiale.




Engagements donnés

Engagements donnés
Effets escomptés non échus Néant

Avals et cautions 0



Engagements reçus
Néant
. Page 20
Annexe
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Détails des produits et des charges

30/06/24 31/12/23
1 - Produits à recevoir :

418000 Clients-FAE 48 477 71 399
409800 Fournisseurs avoirs à recevoir 17 531 0
441700 Subventions d’exploitation à recevoir 439 0
444000 Percepteur impôt sur les sociétés 169 665 118 614
444100 Créance d’impôt recherche 15 991 8 978
444200 Créance d’impôt innovation 55 981 49 661
448700 Etat produit à recevoir 0 0
467100 Débiteurs divers 149 880 150 000
467280 Mouvements de fonds Factofrance 0 0
468701 Produits ﾓ recevoir sur cession de titre 0 0
468700 Divers produits a recevoir 0 5 087
518700 Intérêts courus à recevoir 7 726 3 452
PRODUITS A RECEVOIR 465 690 407 191



30/06/24 31/12/23
2 - Charges à payer :

168800 Intérêts courus sur emprunts 1 037 1 315
Emprunts & dettes auprès des établissements de crédit 1 037 1 315

518600 Intérêts courus à payer 6 955 5 935
Emprunts et dettes financières diverses 6 955 5 935

408000 Fournisseurs factures non parvenues 844 702 551 739
Dettes fournisseurs et comptes rattachés 844 702 551 739

428200 Dettes provisions conges payés 398 945 288 109
428600 Personnel autres charges a payer 171 680 465 099
437800 Mondiale 47 060 27 410
438200 Charges sociales/conges payes 179 526 129 649
438600 Charges sociales a payer 116 215 228 518
438700 Produits ﾓ recevoir organismes 3 178 532
448600 Etat charges a payer 17 606 4 729
448700 Dette apprentissage 2 056 3 132
Dettes fiscales et sociales 936 266 1 147 179

CHARGES A PAYER 1 788 960 1 706 168
. Page 21
Annexe
Désignation: SA I2S Au 30/06/2024




30/06/24 31/12/23
3 - Produits constatés d'avance :

487000 Produits constatés d'avance 451 897 104 499
PRODUITS CONSTATÉS D'AVANCE 451 897 104 499

30/06/24 31/12/23
4 - Charges constatées d'avance :

486000 Charges constatees d'avance 161 365 103 147
CHARGES CONSTATÉES D'AVANCE 161 365 103 147




Tableau des filiales et participations
(Données en euros sauf si devise précisée)
Assy Basler France
Date de clôture 30/06/23 31/12/23
Durée exercice 12 mois 12 mois
Capital social CHF 150 000 4 171 000
Chiffre d'affaires CHF 1 768 493 9 192 314
Résultat courant après impôts CHF (37911) 512 981
Actif immobilisé CHF 152 505 4 137 478
Endettement financier CHF 620 0
Trésorerie CHF 288 292 123 442

Données au bilan d'i2S au 30/06/2024
Valeur d'inventaire des titres nette 162 549 2 996 000
Créances rattacheés à des participations 0
(brut)
Montant restant du sur les actions 0 0
Dividendes reçus 354 903
Créances commerciales dues à i2S 63 508 0
(brut)
Dettes commerciales dues par i2S 16 528 0
Autres dettes dues par i2S 0 0
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Annexe
Désignation: SA I2S Au 30/06/2024




30-juin-24 31-déc-23
FLUX DE TRESORERIE LIES A L'ACTIVITE
Résultat net -330 231 886 737

Elimination des charges et produits sans incidence sur la trésorerie ou non liés à l'activité
Amortissements et provisions nets 868 579 366 268
Plus/moins-value de cession
Autres 837 -24 804
Capacité d'autofinancement 539 185 1 228 201

Variation actifs d'exploitation 376 167 -1 983 830
. Stocks et en-cours -1 042 497 -536 789
. Avances & acptes / cdes fournisseurs -167 808 48 913
. Clients 1 010 334 -920 816
. Autres créances (dont réserve factor) 634 356 -575 138
. Chges constatées d'av -58 218 0

Variation dettes d'exploitation -230 936 968
. Avances & acptes / cdes clients -265 271 -3 685
. Dettes frs & cptes ratt. 254 069 535 157
. Dettes fisc. & soc. -178 095 489 878
. Autres dettes -389 036 -1 020 382
. Prod. constatées d'av. 347 398 0

Variation dettes et créances hors exploitation 0 752 131
. Actifs divers hors exploitation 0 752 131
. Dettes diverses hors exploitation 0 0

Variation du besoin en fond de roulement 145 231 -1 230 730

Flux net de trésorerie liés à l'activité 684 416 -2 529
FLUX DE TRESORERIE LIES AUX OPERATIONS D'INVESTISSEMENTS
Acquisition d'immobilisations corporelles ou incorporelles -28 160 -80 758
Cession ou diminution d'immobilisations 0 36 534
Variation des immobilisations financières 0 -3 543 863
Variation écarts de conversion actif/passif -400 400

Flux net de trésorerie liés aux opérations de fusion (1)

Flux net de trésorerie liés aux opérations d'investissement -28 560 -3 587 687
FLUX DE TRESORERIE LIES AUX OPERATIONS DE FINANCEMENT
Opérations sur le capital (destruction actions) 0 0
Subventions d'investissements 0 0
Capitaux propres Amanager 0 0
Remboursement d'emprunt -673 351 -1 301 595
Souscription d'emprunt 0 1 500 000
Comptes courants et associés: dividendes mis en paiement -232 099 -226 359

Flux net de trésorerie liés aux opérations de financement -905 450 -27 954

VARIATION DE TRESORERIE -249 594 -3 618 171
Trésorerie à l'ouverture 2 223 420 5 841 591
Trésorerie à la cloture 1 973 826 2 223 420

VARIATION DE TRESORERIE -249 594 -3 618 171