Communiqué de presse
Paris, le 12 mai 2025

Ne pas diffuser aux Etats-Unis d'Amérique

Orange emprunte sur le marché obligataire 1,5 milliard d’euros, dont 750
millions en format durable

Orange a réalisé une émission obligataire en deux tranches pour un montant total de 1,5 milliard
d’euros : 750 millions d’euros à 4 ans avec un coupon annuel de 2,75% et 750 millions d’euros
sous format durable à 10 ans avec un coupon annuel de 3,50%.

Pour cette tranche durable, Orange entend consacrer environ 50% des fonds levés à des projets à
impacts environnementaux, principalement liés à l’efficacité énergétique, et environ 50% des fonds
levés à des projets à impacts sociétaux, principalement liés à l’accélération du déploiement de la
fibre optique dans les zones à risque d’exclusion. Cela répond aux objectifs du plan stratégique
d’Orange « Lead the Future », repris dans le cadre de financement durable mis à jour en novembre
2024.

Cette émission double tranche, permet à Orange d’élargir sa base d’investisseurs et de poursuivre
la gestion prudente et active de son bilan.

Ci-dessous les caractéristiques des obligations émises :

Devise Format Maturité Montant Coupon Marge

EUR Taux fixe Mai 2029 750 millions 2,75% m/s + 60 bps

Format
EUR durable à Mai 2035 750 millions 3,50% m/s + 103 bps
taux fixe

La documentation relative à cette émission obligataire est disponible sur notre site Internet, sous la
rubrique « Dette et notation ».

Natixis et ING interviennent en qualité de Coordinateurs Globaux.
Crédit Agricole CIB intervient en qualité de Structureur ESG.
CaixaBank, Crédit Agricole CIB, La Banque Postale, RBC Capital Markets, SMBC et Standard
Chartered Bank AG interviennent en qualité de Chefs de file du placement.


A propos d'Orange
Orange est l’un des principaux opérateurs de télécommunications dans le monde, avec un chiffre d’affaires de 40,3 milliards d’euros en
2024 et 125 800 salariés au 31 mars 2025, dont 69 700 en France. Le Groupe servait 294 millions de clients au 31 mars 2025, dont 256
millions de clients mobile et 22 millions de clients haut débit fixe. Ces chiffres tiennent compte de la déconsolidation de certaines
activités en Espagne liées à la création de la co-entreprise MASORANGE. Le Groupe est présent dans 26 pays (y compris les pays non
consolidés).
Orange est également l’un des leaders mondiaux des services de télécommunications aux entreprises multinationales sous la marque
Orange Business. En février 2023, le Groupe a présenté son plan stratégique « Lead the Future », construit sur un nouveau modèle
d’entreprise et guidé par la responsabilité et l’efficacité. « Lead the Future » capitalise sur l’excellence des réseaux afin de renforcer le
leadership d’Orange dans la qualité de service.
Orange est coté sur Euronext Paris (symbole ORA).
Pour plus d’informations (sur le web et votre mobile) : www.orange.com, www.orange-business.com et l’app Orange News ou pour
nous suivre sur X : @presseorange.
Orange et tout autre produit ou service d’Orange cités dans ce communiqué sont des marques détenues par Orange ou Orange Brand
Services Limited.


Contacts presse :
Tom Wright : tom.wright@orange.com


AVERTISSEMENT : NE PAS DISTRIBUER AUX ETATS-UNIS
Ce communiqué de presse ne constitue pas une offre de vente ou de souscription, ni une sollicitation d'ordres d'achat ou de souscription de
valeurs mobilières, en particulier aux États-Unis, au Japon, Canada, Australie, Royaume-Uni. La diffusion de ce document peut dans certains
autres pays faire également l’objet d’une réglementation spécifique. Aucune offre de vente ou sollicitation d’ordre d’achat ou de souscription
de valeur mobilière ne saurait être effectuée dans un pays ou territoire dans lequel une telle offre ou sollicitation serait contraire à la
réglementation en vigueur ou avant son enregistrement ou sa qualification en vertu du droit boursier en vigueur dans ledit pays ou territoire.
En particulier, les valeurs mobilières ne peuvent être ni offertes ni cédées aux États-Unis sans enregistrement ou exemption d'enregistrement
conformément au U.S. Securities Act de 1933 (tel que modifié).