Abivax annonce l’exercice intégral de l’option de
souscription d’ADS supplémentaires des teneurs
de livre associés, portant le produit brut de
l'Offre à 747,5 M$ (637,5 M€)

PARIS, France, 25 juillet 2025 – 08h00 (CEST) – Abivax SA (Euronext Paris:
FR0012333284 – ABVX) (“Abivax” or the “Company”), une société de
biotechnologie au stade clinique spécialisée dans le développement de thérapies
exploitant les mécanismes naturels de régulation de l’organisme pour moduler la
réponse immunitaire chez les patients atteints de maladies inflammatoires
chroniques, annonce aujourd’hui que les teneurs de livre associés de son offre de
10.156.000 American Depositary Shares (« ADS »), chacune représentant une action
ordinaire de la Société, d’une valeur nominale de 0,01 euro (une « Action
Ordinaire ») aux Etats-Unis (l’« Offre »), ont intégralement exercé leur option de
surallocation pour souscrire à 1.523.400 ADS supplémentaires (les « ADS
Supplémentaires »), chacune représentant une Action Ordinaire de la Société. Le
règlement-livraison de ces ADS Supplémentaires interviendra en même temps que
celui de l’Offre qui devrait intervenir le 28 juillet 2025.
A la suite de l’exercice intégral de l’option, le nombre total d’ADS émises dans le
cadre de l’Offre s’élèvera à 11.679.400 ADS, résultant en un produit brut pour la
Société d’environ 747,5 millions de dollars (637,5 millions d’euros) et un produit net
estimé, après déduction des commissions de garantie et frais estimés liés à l’Offre à
la charge de la Société, d'environ 700,3 millions de dollars (597,2 millions d'euros).
La Société prévoit de répartir le produit net de la vente des ADS Supplémentaires au
prorata de l'utilisation du produit identifiée dans le cadre de l'offre de base.
Le prix d’offre de 64,00$ par ADS Supplémentaire (correspondant à 54,58€ par Action
Ordinaire supplémentaire) sur la base d’un taux de change de 1€ = 1,1726$ tel que
publié par la Banque Centrale Européenne le 23 juillet 2025, est égal à la moyenne
pondérée des cours des Actions Ordinaires sur le marché règlementé Euronext Paris
au cours des 3 dernières séances de bourse précédant la fixation du prix de l’Offre (à
savoir du 21 juillet 2025 au 23 juillet 2025), majorée d’une prime de 21,0% et a été
arrêtée par le Directeur Général, sur subdélégation du Conseil d'administration
conformément à la 22ème résolution de l'assemblée générale mixte des actionnaires
de la Société du 6 juin 2025.
Les ADS de la Société sont admises aux négociations sur le Nasdaq Global Market
sous le symbole « ABVX ». Les Actions Ordinaires de la Société sont admises aux
négociations sur le marché réglementé d’Euronext Paris sous le symbole « ABVX ».
Conformément à l’article 6 du Règlement Délégué EU 2016/1052 du 8 mars 2016,
Leerink Partners, en sa qualité d’agent stabilisateur pour son compte propre et pour
le compte des autres banques garantes, déclare qu’aucune opération de stabilisation
n’a été réalisée et que la période de stabilisation est désormais close.
Un document préalable d’enregistrement automatique en anglais intitulé « Form F-
3 » (incluant un prospectus) relatif aux titres de la Société a été déposé auprès de la
Securities Exchange Commission (“SEC”) aux Etats-Unis d’Amérique le 23 juillet
2025 et est devenu effectif dès son dépôt. La Société a également enregistré auprès
de la SEC une version finale du supplément au prospectus (et le prospectus initial qui
y est joint) décrivant les termes de l’Offre (le « Supplément au Prospectus
Final »). Ces documents peuvent être obtenus gratuitement en consultant EDGAR
sur le site internet de la SEC à l'adresse www.sec.gov. Alternativement, une copie du
Supplément au Prospectus Final (et du prospectus initial qui y est joint) peut être
obtenue auprès de Leerink Partners LLC, Attention: Syndicate Department, 53 State
Street, 40th Floor, Boston, MA 02109, par téléphone au (800) 808-7525, ext. 6105,
ou par e-mail à syndicate@leerink.com; ou de Piper Sandler & Co., 350 North 5th
Street, Suite 1300, Minneapolis, MN 55402, Attention: Prospectus Department, par
téléphone au (800) 747-3924 ou par e-mail à prospectus@psc.com; ou de
Guggenheim Securities, LLC, Attention: Equity Syndicate Department, 330 Madison
Avenue, 8th Floor, New York, NY 10017, par téléphone au (212) 518-9544 ou par
email à GSEquityProspectusDelivery@guggenheimpartners.com.
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A propos d’Abivax

Abivax est une société de biotechnologie au stade clinique axée sur le développement
de produits thérapeutiques exploitant les mécanismes naturels de régulation de
l’organisme pour stabiliser la réponse immunitaire chez les patients atteints de
maladies inflammatoires chroniques. Basée en France et aux États-Unis, le principal
candidat médicament d’Abivax, obefazimod (ABX464), est en phase 3 d’essais
cliniques dans le traitement de la rectocolite hémorragique active modérée à sévère.

Contacts:
Abivax Investor Relations
Patrick Malloy
patrick.malloy@abivax.com
+1 847 987 4878
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Déclarations prospectives
Le présent communiqué de presse contient des déclarations prospectives, prévisions
et estimation, y compris celles relatives aux objectifs commerciaux et financiers de
la Société. Les termes tels que « concevoir », « avoir l'intention », « s'attendre à »,
« prévoir », « futur », « pouvoir », « pourrait », « peut », « pourrait », « potentiel »,
« planifier », « projeter », « devrait », « sera » et les variantes de ces termes et
expressions similaires sont destinés à identifier les déclarations prospectives. Ces
déclarations prospectives comprennent des déclarations concernant la réalisation
prévue de l’Offre, l’utilisation anticipée des produits qui en découlent, ainsi que
d'autres déclarations qui ne sont pas des faits historiques. Bien que la direction
d’Abivax estime que les attentes reflétées dans ces déclarations prospectives sont
raisonnables, les investisseurs sont avertis que les informations et déclarations
prospectives sont soumises à différents risques, éventualités et incertitudes, dont
beaucoup sont difficiles à prévoir et généralement indépendants de la volonté
d’Abivax, ce qui pourrait impliquer que les résultats et développements réels diffèrent
sensiblement de ceux exprimés, implicites ou projetés par les informations et
déclarations prospectives. Une description de ces risques, aléas et incertitudes figure
dans les documents déposés par la Société auprès de l’AMF en application de ses
obligations légales, notamment son Document d’Enregistrement Universel et dans le
Rapport Annuel de la Société sur le formulaire 20-F déposé auprès de la Securities
and Exchange Commission des États-Unis le 24 mars 2025 sous le titre « Facteurs
de risques ». Ces risques, aléas et incertitudes incluent entre autres, les incertitudes
inhérentes à la recherche et au développement, aux données et analyses cliniques
futures, aux décisions des autorités réglementaires, telles que la FDA ou l’EMA,
concernant l’opportunité et le moment d’approuver un candidat médicament, ainsi
que leurs décisions concernant l’étiquetage et d’autres questions susceptibles
d’affecter la disponibilité ou le potentiel commercial de ces produits candidats. Les
résultats actuels ne préjugent pas nécessairement des résultats futurs. Une attention
particulière doit être accordée aux obstacles potentiels au développement clinique et
pharmaceutique, y compris une évaluation plus approfondie par l’entreprise, les
agences de réglementation et les comités d’éthique/CEI suite à l’évaluation des
données précliniques, pharmacocinétiques, de carcinogénicité, de toxicité, CMC et
cliniques. En outre, ces déclarations prospectives, prévisions et estimations sont
valables uniquement à la date du présent communiqué de presse. Les lecteurs sont
priés de ne pas se fier indûment à ces déclarations prospectives. Sauf obligation
légale, Abivax décline toute obligation de mise à jour de ces déclarations
prospectives, prévisions ou estimations afin de refléter tout changement ultérieur
dont la Société aurait connaissance. Les informations sur les produits
pharmaceutiques (y compris les produits en cours de développement) figurant dans
ce communiqué de presse ne sont pas destinées à constituer une publicité. Le présent
communiqué de presse ne constitue pas un conseil en investissement et ne doit pas
être considéré comme tel. Il n’a aucun lien avec les objectifs d’investissement, la
situation financière ou les besoins spécifiques d’un quelconque destinataire. Il ne doit
pas être considéré par les destinataires comme un substitut à l’exercice de leur propre
jugement. Toutes les opinions exprimées ici sont susceptibles d'être modifiées sans
préavis.
Avertissements
Le présent document ne constitue ni une offre de vente ni la sollicitation d’un ordre
d’achat ou de souscription des titres de la Société, dans une juridiction dans laquelle
une telle offre, sollicitation ou vente serait illégale avant l’enregistrement des titres
concernés ou autre qualification en vertu de la règlementation boursière d’un tel pays
ou d’une telle juridiction.
Le présent communiqué de presse ne constitue ni une offre de vente ni la sollicitation
d’un ordre d’achat des titres de la Société aux États-Unis.
La diffusion de ce document peut, dans certains pays, faire l’objet d’une
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doivent s’informer des éventuelles restrictions locales et s’y conformer.
Ce communiqué ne constitue pas un prospectus au sens du Règlement Prospectus.
S’agissant des Etats membres de l’Espace Economique Européen (chacun, un « Etat
Membre Concerné »), aucune offre des titres mentionnés dans le présent document
n’est faite et ne sera pas faite au public dans cet État Membre Concerné, sauf (i) à
toute personne morale qui est un investisseur qualifié tel que défini dans le
Règlement Prospectus, (ii) à moins de 150 personnes physiques ou morales par État
Membre Concerné, ou (iii) dans d’autres circonstances relevant de l’article 1(4) du
Règlement Prospectus ; à condition qu’aucune de ces offres ne nécessite la
publication par la Société d’un prospectus conformément à l’article 3 du Règlement
Prospectus. Aux fins de ce qui précède, l’expression « offre au public » dans tout État
Membre Concerné a la signification qui lui est donnée à l’article 2(d) du Règlement
Prospectus.
Ce document n’est distribué et ne s’adresse qu’aux personnes (a) en dehors du
Royaume-Uni, (b) qui sont des « professionnels de l’investissement » au sens de
l’article 19(5) du Financial Services and Markets Act 2000 (Financial Promotion) Order
2005 (telle que modifiée, l’« Ordonnance »), (c) qui sont des « high net worth
entities » ou toutes autres personnes auxquelles ces informations peuvent être
légalement communiquées conformément à l’article 49(2) de l’Ordonnance
(ensemble, les « personnes concernées »). Tout investissement ou activité
d’investissement auquel ce document se rapporte n’est accessible qu’aux personnes
concernées et ne sera réalisé qu’avec des personnes concernées. Toute personne qui
n’est pas une personne concernée ne doit pas utiliser ou se prévaloir de ce document
ou de son contenu.
Uniquement pour les besoins du processus d’approbation des produits de chaque
fabricant, l’évaluation du marché cible concernant les titres offerts dans le cadre de
l’Offre a permis de conclure, en ce qui concerne les critères relatifs au type de clients,
que: (i) le marché cible des titres est celui des contreparties éligibles et des clients
professionnels, chacun tel que défini dans la Directive 2014/65/UE, telle que modifiée
(« MiFID II ») ; et (ii) tous les canaux de distribution des titres offerts dans le cadre
de l’Offre aux contreparties éligibles et aux clients professionnels sont appropriés.
Toute personne offrant, vendant ou recommandant ultérieurement les Actions
Ordinaires (un « distributeur ») doit prendre en considération l’évaluation du type
de clients des fabricants ; cependant, un distributeur soumis à MiFID II est
responsable de la réalisation de sa propre évaluation du marché cible en ce qui
concerne les Actions Ordinaires offertes dans le cadre de l’Offre (en adoptant ou en
affinant l’évaluation du marché cible des fabricants) et de la détermination des
canaux de distribution appropriés.
Ce communiqué de presse a été préparé en français et en anglais. En cas de
divergence entre les deux versions du communiqué de presse, la version française
prévaudra.