GROUPE CRÉDIT AGRICOLE

RAPPORT
SUR LES RISQUES
PILIER 3
30 JUIN 2025




AGIR CHAQUE JOUR DANS L’INTÉRÊT
DE NOS CLIENTS ET DE LA SOCIÉTÉ




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Sommaire
1. COMPOSITION ET PILOTAGE DU CAPITAL 5
1.1 Ratios de solvabilité 5
1.2 Ratio de levier 8
1.3 Ratios de résolution 12
2. COMPOSITION ET ÉVOLUTION DES EMPLOIS PONDÉRÉS ET OUTPUT FLOOR 15
2.1 Synthèse des emplois pondérés 16
2.2 Risque de crédit et de contrepartie 20
2.3 Titrisation 58
2.4 Risques de marché 63
2. COMPOSITION ET ÉVOLUTION DES EMPLOIS PONDÉRÉS ET OUTPUT FLOOR 66
3.1 Ratio réglementaire de couverture des besoins de liquidité court-terme (LCR) 66
3.2 Ratio réglementaire de couverture des besoins de liquidité moyen/long-terme (NFSR)
67
4. RISQUE DE TAUX D’INTÉRÊT 71
4.1 Informations qualitatives sur la gestion du risque de taux des activités du portefeuille bancaire (
Référence EU IRRBBA) 71
4.2 Informations quantitatives sur le risque de taux 71
5. INFORMATIONS SUR LES RISQUES EN MATIÈRE ENVIRONNEMENTALE, SOCIALE ET DE
GOUVERNANCE (RISQUES ESG) 73
5.1 Pilier 3 ESG Qualitatif 73
5.2 Portefeuille bancaire - Indicateurs du risque de transition potentiellement lié au changement
climatique 73




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Indicateurs clés phasés au niveau du Groupe Crédit Agricole (EU KM1)
Le tableau des indicateurs clés ci-dessous répond aux exigences de publication des articles 447 (points a à g) et 438 (b) du
règlement (UE) n°575/2013 (CRR), tel que modifiés par le règlement (UE) 2024/1623 (dit CRR3). Il présente une vue globale des
différents ratios prudentiels de solvabilité, de levier et de liquidité de l’établissement, leurs composants et les exigences minimales
qui leur sont associées.

À noter que les montants composant les ratios prudentiels de solvabilité et de levier affichés ci-après intègrent le résultat conservé
de la période. Les dispositions transitoires relatives à l’introduction de la norme IFRS 9 ainsi qu’aux instruments de dette hybride ne
sont plus appliquées.
Crédit Agricole S.A. n’applique pas le traitement temporaire décrit à l’article 468 du règlement n°2020/873 modifié et prolongé par le
règlement (UE) 2024/1623 (dit CRR3) et n’est impacté par aucun changement relatif à cette disposition au cours de la période.
Les fonds propres et les ratios de fonds propres et de levier de Crédit Agricole S.A. reflètent déjà l’incidence totale des plus-values
et des pertes non réalisées mesurées à leur juste valeur par le biais d’autres éléments du résultat global. Ces dispositions ont été
renouvelées suite à la publication du règlement 2024/1623 et prennent fin le 31 décembre 2025.

Enfin, depuis le 1er janvier 2023, les établissements d’importance systémique doivent respecter une exigence de coussin lié au ratio
de levier correspondant à la moitié du coussin systémique de l’entité, soit 0,50% pour le Groupe Crédit Agricole, portant l’exigence
applicable au Groupe Crédit Agricole à 3,50% (cf. partie « 2) Ratio de levier »)



EU KM1 - Indicateurs clés phasés en millions d'euros 30/06/2025 31/03/2025 31/12/2024 30/09/2024 30/06/2024

Fonds propres disponibles (montants)
1 Fonds propres de base de catégorie 1 (CET1) 114 107 113 011 112 202 110 323 108 788
2 Fonds propres de catégorie 1 122 486 121 738 119 541 116 273 115 963
3 Total des fonds propres 139 109 139 393 136 857 133 817 133 608
Montants d'exposition pondérés
4 Montant total d'exposition au risque 649 013 640 578 653 368 635 856 627 666
4a Montant total d’exposition au risque pré-plancher 649 013 640 578
Ratios de fonds propres (en pourcentage du montant d’exposition pondéré)
5 Ratio de fonds propres de base de catégorie 1 (%) 17,58% 17,64% 17,17% 17,35% 17,33%
5a Sans objet
Ratio de fonds propres de base de catégorie 1 par rapport
5b 17,58% 17,64%
au TREA sans application du plancher (%)
6 Ratio de fonds propres de catégorie 1 (%) 18,87% 19,00% 18,30% 18,29% 18,48%
6a Sans objet
Ratio de fonds propres de catégorie 1 par rapport au TREA
6b 18,87% 19,00%
sans application du plancher (%)
7 Ratio de fonds propres total (%) 21,43% 21,76% 20,95% 21,05% 21,29%
7a Sans objet
Ratio de fonds propres total par rapport au TREA sans
7b 21,43% 21,76%
application du plancher (%)
Exigences de fonds propres supplémentaires pour faire face aux risques autres que le risque de levier excessif (en
pourcentage du montant d’exposition pondéré)

Exigences de fonds propres supplémentaires pour faire face
EU 7d 1,80% 1,80% 1,75% 1,75% 1,75%
aux risques autres que le risque de levier excessif (%)
dont: à satisfaire avec des fonds propres CET1 (points
EU 7e 1,01 1,01 0,98 0,98 0,98
de pourcentage)
dont: à satisfaire avec des fonds propres de catégorie 1
EU 7f 1,35 1,35 1,31 1,31 1,31
(points de pourcentage)
EU 7g Exigences totales de fonds propres SREP (%) 9,80% 9,80% 9,75% 9,75% 9,75%




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EU KM1 - Indicateurs clés phasés en millions d'euros 30/06/2025 31/03/2025 31/12/2024 30/09/2024 30/06/2024

Exigence globale de coussin et exigence globale de fonds propres (en pourcentage du montant d’exposition
pondéré)
8 Coussin de conservation des fonds propres (%) 2,50% 2,50% 2,50% 2,50% 2,50%
Coussin de conservation découlant du risque
EU 8a macroprudentiel ou systémique constaté au niveau d'un 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
État membre (%)
Coussin de fonds propres contracyclique spécifique à
9 0,75% 0,76% 0,77% 0,77% 0,77%
l'établissement (%)
EU 9a Coussin pour le risque systémique (%) 0,10% 0,06% 0,06% 0,01% 0,01%
Coussin pour les établissements d'importance systémique
10 1,00% 1,00% 1,00% 1,00% 1,00%
mondiale (%)

Coussin pour les autres établissements d'importance
EU 10a 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
systémique (%)
11 Exigence globale de coussin (%) 4,35% 4,32% 4,32% 4,27% 4,27%
EU 11a Exigences globales de fonds propres (%) 14,15% 14,12% 14,07% 14,02% 14,02%
Fonds propres CET1 disponibles après le respect des
12 11,52% 11,64% 10,98% 10,97% 11,16%
exigences totales de fonds propres SREP (%)
Ratio de levier
13 Mesure de l’exposition totale 2 190 715 2 173 126 2 185 581 2 129 697 2 111 716
14 Ratio de levier (%) 5,59% 5,60% 5,47% 5,46% 5,49%
Exigences de fonds propres supplémentaires pour faire face au risque de levier excessif (en pourcentage de la
mesure de l’exposition totale)
Exigences de fonds propres supplémentaires pour faire
EU 14a 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
face au risque de levier excessif (%)
dont: à satisfaire avec des fonds propres CET1 (points
EU 14b 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
de pourcentage)
EU 14c Exigences de ratio de levier SREP totales (%) 3,00% 3,00% 3,00% 3,00% 3,00%
Exigence de coussin lié au ratio de levier et exigence de ratio de levier globale (en pourcentage de la mesure de
l’exposition totale)
EU 14d Exigence de coussin lié au ratio de levier (%) 0,50% 0,50% 0,50% 0,50% 0,50%
EU 14e Exigence de ratio de levier globale (%) 3,50% 3,50% 3,50% 3,50% 3,50%
Ratio de couverture des besoins de liquidité
Actifs liquides de qualité élevée (HQLA) totaux (valeur
15 322 612 326 070 330 617 332 553 331 341
pondérée -moyenne)
EU 16a Sorties de trésorerie – Valeur pondérée totale 316 622 317 288 318 432 316 297 314 927
EU 16b Entrées de trésorerie – Valeur pondérée totale 81 113 82 943 84 321 83 569 82 162
16 Sorties de trésorerie nettes totales (valeur ajustée) 235 509 234 345 234 111 232 728 232 765
17 Ratio de couverture des besoins de liquidité (%) 137,09% 139,29% 141% 143% 142%
Ratio de financement stable net
18 Financement stable disponible total 1 295 952 1 291 406 1 320 153 1 301 078 1 306 043
19 Financement stable requis total 1 085 233 1 083 377 1 120 800 1 093 193 1 094 689
20 Ratio NSFR (%) 119,42% 119,20% 117,8% 119,0% 119,3%




À noter : les ratios LCR moyens reportés dans le tableau ci-dessus correspondent à la moyenne arithmétique des 12 derniers ratios
de fins de mois déclarés sur la période d’observation, en conformité avec les exigences des articles 412 à 415 du règlement (UE)
n°575/2013 (CRR), dans leur version en vigueur.




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1. COMPOSITION ET PILOTAGE DU CAPITAL
Dans le cadre des accords de Bâle 3, le règlement (UE) n°575/2013 du Parlement européen et du Conseil du 26 juin 2013 (Capital
Requirements Regulation, dit “CRR”) tel que complété par CRR n°2019/876 (dit “CRR 2”) et modifié par le règlement n°2024/1623
(« CRR3 » communément appelé par les banques « Bâle IV ») impose aux établissements assujettis (incluant notamment les
établissements de crédit et les entreprises d’investissement) de publier des informations prudentielles. Ces informations sont à
disposition sur le site internet suivant : Publications financières | Crédit Agricole
L’adéquation du capital en vision réglementaire porte sur les ratios de solvabilité et sur le ratio de levier. Chacun de ces ratios
rapporte un montant de fonds propres prudentiels à une exposition en risque ou en levier.
Outre la solvabilité, Crédit Agricole S.A. pilote également les ratios de résolution (MREL & TLAC) pour le compte du Groupe Crédit
Agricole.


1.1 Ratios de solvabilité
Situation au 30 juin 2025
Fonds propres prudentiels simplifiés
30/06/2025 31/12/2024
Fonds propres prudentiels simplifiés (en millions d'euros)
phasé non phasé phasé non phasé

Capital et réserves liées 33 614 33 614 32 035 32 035
Autres réserves / Résultats non distribués 109 446 109 446 103 033 103 033
Autres éléments du résultat global accumulés (2 929) (2 929) (1 769) (1 769)
Résultat de l'exercice 4 803 4 803 8 640 8 640
CAPITAUX PROPRES PART DU GROUPE (VALEUR COMPTABLE) 144 935 144 935 141 939 141 939
(-) Instruments AT1 inclus dans les capitaux propres comptables (8 612) (8 612) (7 218) (7 218)
Intérêts minoritaires éligibles 4 189 4 189 4 178 4 178
(-) Prévision de distribution (915) (915) (1 636) (1 636)
(-) Filtres prudentiels (2 366) (2 366) (2 160) (2 160)
dont : Prudent valuation (3 054) (3 054) (2 702) (2 702)
(-) Ajustements réglementaires (19 356) (19 356) (19 618) (19 618)
Ecarts d'acquisition et autres immobilisations incorporelles (19 309) (19 309) (19 143) (19 143)
Impôts différés dépendant de bénéfices futurs et ne résultant pas de
(46) (46) (49) (49)
différences temporelles
Insuffisance des ajustements pour risque de crédit par rapport aux
pertes anticipées selon l'approche notations internes et pertes - - (426) (426)
anticipées des expositions sous forme d'actions

Couverture insuffisante pour les expositions non performantes (Pilier 1 & 2) (2 003) (2 003) (1 757) (1 757)

Dépassement de franchises - - - -
Autres éléments du CET1 (1 765) (1 765) (1 527) (2 100)
TOTAL CET1 114 107 114 107 112 202 111 629
Instruments AT1 8 405 8 405 7 446 7 322
Autres éléments AT1 (27) (27) (107) (107)
TOTAL TIER 1 122 486 122 486 119 541 118 844
Instruments Tier 2 15 381 15 381 15 961 15 942
Autres éléments Tier 2 1 243 1 243 1 355 1 355
TOTAL CAPITAL 139 109 139 109 136 857 136 141
MONTANT TOTAL D'EXPOSITION AU RISQUE (RWA) 649 013 649 013 653 368 653 314
Ratio CET1 17,58% 17,58% 17,17% 17,09%
Ratio Tier 1 18,87% 18,87% 18,30% 18,19%
Ratio Total capital 21,43% 21,43% 20,95% 20,84%


Par souci de lisibilité, les tableaux complets sur la composition des fonds propres (EU CC1 et EU CC2) sont disponibles directement
sur le site Internet : Publications financières | Crédit Agricole


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Exigences prudentielles
Les exigences au titre du Pilier 1 sont régies par le règlement CRR. Le superviseur fixe en complément, de façon discrétionnaire,
des exigences minimales dans le cadre du Pilier 2.

L’exigence globale de capital ressort comme suit :
Exigence de fonds propres SREP 30/06/2025 31/12/2024
Exigence minimale de CET1 au titre du Pilier 1 4,50% 4,50%
Exigence additionnelle de Pilier 2 (P2R) en CET1 1,01% 0,98%
Exigence globale de coussins de fonds propres 4,35% 4,32%
Exigence globale de CET1 9,87% 9,81%
Exigence minimale d'AT1 au titre du Pilier 1 1,50% 1,50%
P2R en AT1 0,34% 0,33%
Exigence globale de Tier 1 11,70% 11,63%
Exigence minimale de Tier 2 au titre du Pilier 1 2,00% 2,00%
P2R en Tier 2 0,45% 0,44%
Exigence globale de capital 14,15% 14,07%


Exigences minimales au titre du Pilier 1
Les exigences en fonds propres fixées au titre du Pilier 1 comprennent un ratio minimum de fonds propres CET 1 de 4,5 %, un ratio
minimum de fonds propres Tier 1 de 6 % et un ratio minimum de fonds propres globaux de 8 %.

Exigences minimales au titre du Pilier 2
Le Groupe Crédit Agricole et Crédit Agricole S.A. sont notifiés annuellement par la Banque centrale européenne (BCE) des exigences
de capital applicables suite aux résultats du processus de revue et d’évaluation de supervision (“SREP”) :
 une exigence Pilier 2 ou “Pillar 2 Requirement” (P2R) de 1,80% pour le Groupe Crédit Agricole et de 1,65% pour Crédit
Agricole S.A., qui s’applique à tous les niveaux de fonds propres et entraîne automatiquement des restrictions de
distributions (coupons des instruments de fonds propres additionnels de catégorie 1, dividendes, rémunérations variables)
en cas de non-respect ; en conséquence, cette exigence est publique. Le P2R peut être couvert par 75% de fonds propres
Tier 1 dont a minima 75% de CET1 ;
 une recommandation Pilier 2 ou “Pillar 2 Guidance” (P2G) qui n’a pas de caractère public et doit être constituée
intégralement de fonds propres de base de catégorie 1 (CET1).

Exigence globale de coussins de fonds propres
La réglementation a prévu la mise en place de coussins de fonds propres, à couvrir intégralement par des fonds propres de base de
catégorie 1 et dont l’exigence globale ressort comme suit :
Exigence globale de coussins de fonds propres 30/06/2025 31/12/2024
Coussin de conservation phasé 2,50% 2,50%
Coussin systémique phasé 1,10% 1,06%
Coussin contracyclique 0,75% 0,77%
Exigence globale de coussins de fonds propres 4,35% 4,32%
Les tableaux ci-après répondent aux exigences de publication de l’article 440 du règlement (UE) n°575/2013 (CRR2) tel que maintenu
sans modification par le règlement (UE) n°2024/1623 (CRR3)..

Montant du coussin de fonds propres contracyclique spécifique à l'établissement (EU CCYB2)

Montant du coussin de fonds propres contracyclique spécifique à l'établissement (EU
30/06/2025 31/12/2024
CCYB2)
1 Montant total d'exposition au risque (en millions d'euros) 649 013 653 368
2 Taux de coussin de fonds propres contracyclique spécifique à l’établissement 0,75% 0,77%
Exigence de coussin de fonds propres contracyclique spécifique à
3 4 883 5 005
l'établissement




6/91
Répartition géographique des expositions de crédit pertinentes pour le calcul du coussin contracyclique (EU CCYB1)
Expositions de crédit
30/06/2025 Expositions générales de crédit pertinentes - risque de Exigences de fonds propres
marché
(en millions d'euros) Somme des
positions
Expositions de Pondérations
longues et Valeur des
titrisation Valeur Valeur Expositions de Montants des exigences Taux de coussin
courtes des expositions du
Valeur exposée au risque d'exposition Expositions au crédit pertinentes d'exposition de fonds contracyclique
Valeur exposée au expositions portefeuille de Expositions de
exposée au pour le portefeuille totale risque de crédit – positions de pondérés propres (%)
risque selon l’approche relevant du négociation crédit pertinentes - Total
Ventilation par pays risque selon hors négociation pertinentes – titrisation dans le (%)
standard portefeuille de pour les risque de marché
l’approche NI risque de crédit portefeuille hors
négociation modèles
négociation
pour internes
l’approche
standard
1 Allemagne 7 779 17 024 - - 2 960 27 762 930 - 32 962 12 028 2,37% 0,75%
2 Arménie 4 0 - - - 4 1 - - 1 10 0,00% 1,50%
3 Australie 18 4 534 - - 22 4 573 83 - 1 83 1 044 0,21% 1,00%
4 Belgique 8 362 4 121 - - - 12 483 352 - - 352 4 396 0,87% 1,00%
5 Bulgarie 4 1 - - - 5 0 - - 0 4 0,00% 2,00%
6 Chili 2 1 427 - - - 1 428 45 - - 45 560 0,11% 0,50%
7 Chypre 0 256 - - 11 267 8 - 0 8 98 0,02% 1,00%
8 Coree du sud 102 3 113 - - 3 3 218 80 - 0 80 1 006 0,20% 1,00%
9 Croatie 1 1 - - - 2 0 - - 0 1 0,00% 1,50%
10 Danemark 774 1 012 - - 20 1 806 79 - 0 79 988 0,19% 2,50%
11 Espagne 5 888 6 368 - - 858 13 114 510 - 7 517 6 467 1,27% 0,00%
12 Estonie 1 18 - - - 19 0 - - 0 3 0,00% 1,50%
13 France 94 320 729 613 433 2 969 30 865 858 199 24 464 272 291 25 028 312 846 61,63% 1,00%
14 Hong Kong 222 4 381 - - 96 4 699 107 - 2 109 1 364 0,27% 0,50%
15 Hongrie 9 105 - - - 114 8 - - 8 96 0,02% 0,50%
16 Irlande 1 024 5 286 - - 19 6 329 296 - 0 297 3 706 0,73% 1,50%
17 Islande 0 0 - - - 1 0 - - 0 0 0,00% 2,50%
18 Lettonie 0 0 - - - 1 0 - - 0 0 0,00% 1,00%
19 Lituanie 17 1 - - 0 18 1 - 0 1 17 0,00% 1,00%
20 Luxembourg 4 425 203 917 - - 4 122 212 464 2 009 - 0 2 009 25 118 4,95% 0,50%
21 Norvege 244 1 366 - - 27 1 637 57 - 0 57 711 0,14% 2,50%
22 Pays-Bas 1 691 7 832 - - 560 10 083 329 - 8 337 4 207 0,83% 2,00%
23 Republique Tchèque 504 92 - - - 595 42 - - 42 521 0,10% 1,25%
24 Roumanie 17 42 - - - 59 3 - - 3 35 0,01% 1,00%
25 Royaume Uni 4 691 15 917 - - 3 850 24 459 710 - 48 758 9 476 1,87% 2,00%
26 Slovaquie 5 141 - - - 146 6 - - 6 80 0,02% 1,50%
27 Slovénie 5 1 - - - 6 0 - - 0 5 0,00% 1,00%
28 Suede 218 2 159 - - 17 2 393 68 - 0 68 851 0,17% 2,00%
29 Autres pays * 81 219 171 738 0 - 30 100 283 057 9 371 0 385 9 756 121 953 24,03% 0,00%
30 Total 211 545 1 180 464 433 2 969 73 530 1 468 940 39 560 272 776 40 607 507 592 100% 0,75%
*Pour lesquels aucun niveau de coussin contracyclique n’a été défini par l’autorité compétente




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1.2 Ratio de levier
Cadre réglementaire
Le ratio de levier est le rapport entre les fonds propres de catégorie 1 et l’exposition en levier, soit les éléments d’actifs et de hors-
bilan après certains retraitements sur les dérivés, les opérations entre entités affiliées du Groupe, les opérations de financements
sur titres, les éléments déduits du numérateur et le hors-bilan.
Depuis la publication au Journal officiel de l’Union européenne le 7 juin 2019 du règlement européen CRR, le ratio de levier fait l’objet
d’une exigence minimale de Pilier 1 applicable depuis le 28 juin 2021.
Avec l’adoption du règlement (UE) 2024/1623 (CRR3), plusieurs éléments sont confirmés ou renforcés :
 l’exigence minimale de ratio de levier est de 3 % ;
 à ce niveau s’ajoute, depuis le 1er janvier 2023, pour les établissements d’importance systémique mondiale (G-SII), donc
pour le Groupe Crédit Agricole, un coussin de ratio de levier, défini comme la moitié du coussin systémique de l’entité ;
 enfin, le non-respect de l’exigence de coussin de ratio de levier entraînera une restriction de distributions et le calcul d’un
montant maximal distribuable (L-MMD).


Situation au 30 juin 2025
Les éléments ci-après répondent aux exigences de publication de l’article 451 du règlement (UE) n° 575/2013 (CRR) tel que modifié
par le règlement (UE) 2024/1623 (CRR3).
Le règlement CRR2 prévoit que certaines expositions Banque Centrale peuvent être exclues de l’exposition totale du ratio de levier
lorsque des circonstances macro-économiques exceptionnelles le justifient. En cas d’application de cette exemption, les
établissements doivent satisfaire à une exigence de ratio de levier ajustée, supérieure à 3%.




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LRCom: Ratio de levier - déclaration commune (EU LR2)
LRCom: Ratio de levier - déclaration commune (EU LR2) - en millions d'euros 30/06/2025 31/12/2024
Expositions au bilan (excepté dérivés et OFT)

1 Éléments inscrits au bilan (dérivés et OFT exclus, mais sûretés incluses) 1 863 051 1 836 960
Rajout du montant des sûretés fournies pour des dérivés, lorsqu'elles sont déduites des actifs du bilan
2 702 7 323
selon le référentiel comptable applicable
(Déduction des créances comptabilisées en tant qu’actifs pour la marge de variation en espèces
3 (9 917) (10 030)
fournie dans le cadre de transactions sur dérivés)
(Ajustement pour les titres reçus dans le cadre d’opérations de financement sur titres qui sont
4 - -
comptabilisés en tant qu’actifs)
5 (Ajustements pour risque de crédit général des éléments inscrits au bilan) - -
6 (Montants d’actifs déduits lors de la détermination des fonds propres de catégorie 1) (24 484) (23 884)
7 Total des expositions au bilan (excepté dérivés et OFT) 1 829 351 1 810 368
Expositions sur dérivés -
Coût de remplacement de toutes les transactions dérivées SA-CCR (c’est-à-dire net des marges de
8 28 186 33 466
variation en espèces éligibles)

EU-8a Dérogation pour dérivés: contribution des coûts de remplacement selon l'approche standard simplifiée - -

Montants de majoration pour l’exposition future potentielle associée à des opérations sur dérivés SA-
9 61 324 60 944
CCR
Dérogation pour dérivés: Contribution de l’exposition potentielle future selon l'approche standard
EU-9a - -
simplifiée
EU-9b Exposition déterminée par application de la méthode de l’exposition initiale - -

10 (Jambe CCP exemptée des expositions sur transactions compensées pour des clients) (SA-CCR) (1 900) (1 456)

(Jambe CCP exemptée des expositions sur transactions compensées pour des clients) (approche
EU-10a - -
standard simplifiée)

(Jambe CCP exemptée des expositions sur transactions compensées pour des clients (méthode de
EU-10b - -
l'exposition initiale)
11 Valeur notionnelle effective ajustée des dérivés de crédit vendus 31 612 27 483
(Différences notionnelles effectives ajustées et déductions des majorations pour les dérivés de crédit
12 (16 133) (13 945)
vendus)
13 Expositions totales sur dérivés 103 090 106 493
Expositions sur opérations de financement sur titres (OFT) -
Actifs OFT bruts (sans prise en compte de la compensation) après ajustement pour les transactions
14 436 169 463 799
comptabilisées en tant que ventes
15 (Valeur nette des montants en espèces à payer et à recevoir des actifs OFT bruts) (260 711) (282 954)
16 Exposition au risque de crédit de la contrepartie pour les actifs OFT 10 150 10 302
Dérogation pour OFT: Exposition au risque de crédit de contrepartie conformément à l’article 429
EU-16a - -
sexies, paragraphe 5, et à l’article 222 du CRR
17 Expositions lorsque l’établissement agit en qualité d’agent - -
EU-17a (Jambe CCP exemptée des expositions sur OFT compensées pour des clients) - -
18 Expositions totales sur opérations de financement sur titres 185 607 191 147
Autres expositions de hors bilan -
19 Expositions de hors bilan en valeur notionnelle brute 425 164 414 650
20 (Ajustements pour conversion en montants de crédit équivalents) (228 419) (213 877)
(Provisions générales déduites lors de la détermination des fonds propres de catégorie 1 et provisions
21 - -
spécifiques associées aux expositions de hors bilan)
22 Expositions de hors bilan 196 745 200 774




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LRCom: Ratio de levier - déclaration commune (EU LR2) - suite - en millions d'euros 30/06/2025 31/12/2024
Expositions exclues

(Expositions exclues de la mesure de l’exposition totale en vertu de l’article 429 bis , paragraphe 1,
EU-22a - -
points c) et c bis ), du CRR)
(Expositions exemptées en vertu de l’article 429 bis, paragraphe 1, point j), du CRR (au bilan et hors
EU-22b (111 025) (107 835)
bilan))
(Exclusions d’expositions de banques (ou unités de banques) publiques de développement –
EU-22c - -
Investissements publics)
(Exclusions d’expositions de banques (ou unités de banques) publiques de développement – Prêts
EU-22d - -
incitatifs)
(Exclusions d’expositions découlant du transfert de prêts incitatifs par des banques (ou unités de
EU-22e - -
banques) qui ne sont pas des banques publiques de développement)
EU-22f (Exclusions de parties garanties d’expositions résultant de crédits à l’exportation) (13 053) (15 365)
EU-22g (Exclusions de sûretés excédentaires déposées auprès d’agents tripartites) - -
(Exclusions de services liés aux DCT fournis par les établissements/DCT, en vertu de l’article 429 bis,
EU-22h - -
paragraphe 1, point o), du CRR)

(Exclusions de services liés aux DCT fournis par des établissements désignés, en vertu de
EU-22i - -
l’article 429 bis, paragraphe 1, point p), du CRR)

EU-22j (Réduction de la valeur d’exposition des crédits de préfinancement ou intermédiaires) - -
(Expositions sur les actionnaires exclues en vertu de l’article 429 bis, paragraphe 1, point d bis), du
EU-22k -
CRR)
EU-22l Expositions déduites en vertu de l’article 429 bis, paragraphe 1, point q), du CRR -

EU-22m (Total des expositions exemptées) (124 079) (123 201)
Fonds propres et mesure de l'exposition totale -
23 Fonds propres de catégorie 1 122 486 119 541
24 Mesure de l’exposition totale 2 190 715 2 185 581
Ratio de levier -
25 Ratio de levier (%) 5,59% 5,47%

EU-25 Ratio de levier (hors incidence de l’exemption des investissements publics et des prêts incitatifs) (%) 5,59% 5,47%

Ratio de levier (hors incidence de toute exemption temporaire de réserves de banque centrale
25a 5,59% 5,47%
applicable) (%)
26 Exigence réglementaire de ratio de levier minimal (%) 3,00% 3,00%

EU-26a Exigences de fonds propres supplémentaires pour faire face au risque de levier excessif (%) 0,00% 0,00%

EU-26b dont: à constituer avec des fonds propres CET1 0,00% 0,00%
27 Exigence de coussin lié au ratio de levier (%) 0,50% 0,50%
EU-27a Exigence de ratio de levier global (%) 3,50% 3,50%
Choix des dispositions transitoires et expositions pertinentes

EU-27b Choix en matière de dispositions transitoires pour la définition de la mesure des fonds propres Transitoire Transitoire




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LRSum : Résumé du rapprochement entre actifs comptables et expositions aux fins du ratio de levier (EU LR1)
Montant applicable - en millions d'euros 30/06/2025
1 Total de l’actif selon les états financiers publiés 2 614 011
Ajustement pour les entités consolidées d’un point de vue comptable mais qui n’entrent pas dans le périmètre de la
2 (426 262)
consolidation prudentielle
(Ajustement pour les expositions titrisées qui satisfont aux exigences opérationnelles pour la prise en compte d’un
3 (45)
transfert de risque)
4 (Ajustement pour l’exemption temporaire des expositions sur les banques centrales (le cas échéant)) -
(Ajustement pour actifs fiduciaires comptabilisés au bilan conformément au référentiel comptable applicable mais
5 -
exclus de la mesure totale de l’exposition au titre de l’article 429 bis, paragraphe 1, point i), du CRR)
Ajustement pour achats et ventes normalisés d’actifs financiers faisant l’objet d’une comptabilisation à la date de
6 -
transaction
7 Ajustement pour les transactions éligibles des systèmes de gestion centralisée de la trésorerie -
8 Ajustement pour instruments financiers dérivés (210 579)
9 Ajustement pour les opérations de financement sur titres (OFT) (250 562)
Ajustement pour les éléments de hors bilan (résultant de la conversion des expositions de hors bilan en montants de
10 200 363
crédit équivalents)
(Ajustement pour les corrections de valeur à des fins d'évaluation prudente et les provisions spécifiques et
11 -
générales qui ont réduit les fonds propres de catégorie 1)
(Ajustement pour expositions exclues de la mesure de l’exposition totale en vertu de l’article 429 bis , paragraphe 1,
EU-11a -
points c) et c bis ) , du CRR)
(Ajustement pour expositions exclues de la mesure de l’exposition totale en vertu de l’article 429 bis, paragraphe 1,
EU-11b (111 025)
point j), du CRR)
12 Autres ajustements 374 814
13 Mesure de l’exposition totale 2 190 715

LRSpl: Ventilation des expositions au bilan (excepté dérivés, OFT et expositions exemptées) (EU LR3)
Expositions aux fins du ratio de levier en vertu du CRR (en millions d'euros) 30/06/2025

EU-1 Total des expositions au bilan (excepté dérivés, OFT et expositions exemptées), dont: 1 741 735

EU-2 Expositions du portefeuille de négociation 81 495
EU-3 Expositions du portefeuille bancaire, dont: 1 660 240
EU-4 Obligations garanties 7 940
EU-5 Expositions considérées comme souveraines 299 244

Expositions aux gouvernements régionaux, banques multilatérales de développement, organisations
EU-6 43 099
internationales et entités du secteur public non considérés comme des emprunteurs souverains

EU-7 Établissements 32 643
EU-8 Expositions garanties par une hypothèque sur un bien immobilier 501 615
EU-9 Expositions sur la clientèle de détail 255 058
EU-10 Entreprises 373 766
EU-11 Expositions en défaut 24 356
Autres expositions (notamment actions, titrisations et autres actifs ne correspondant pas à des obligations de
EU-12 122 519
crédit)




11/91
1.3 Ratios de résolution
Indicateurs clés – Exigence en matière de fonds propres et d’engagements éligibles applicable aux EISm (EU KM2)

Le tableau ci-dessous répond aux exigences de publication de l’article 10 du Règlement d’Exécution (UE) 2021/763 de la
Commission. Il présente une vue globale des ratios de résolution ainsi que les exigences de MREL s’appliquant au Groupe Crédit
Agricole.

EU KM2: Indicateurs clés – MREL et TLAC

MREL TLAC
30/06/2025 30/06/2025 31/03/2025 31/12/2024 30/09/2024 30/06/2024
Fonds propres et engagements éligibles, ratios et composantes (en m€)
1 Fonds propres et engagements éligibles 212 069 179 260 182 245 175 673 173 769 169 911
EU-1a dont: fonds propres et engagements subordonnés 179 260
Montant total d’exposition au risque du groupe de
2 1 649 013 649 013 640 578 653 368 635 856 627 666
résolution (TREA)
Fonds propres et engagements éligibles en
3 1 32,68% 27,62% 28,45% 26,89% 27,33% 27,07%
pourcentage du TREA
EU-3a dont: fonds propres et engagements subordonnés 27,62%
1
Mesure de l’exposition totale (TEM) du groupe de
4 2 190 715 2 190 715 2 173 126 2 185 581 2 129 697 2 111 716
résolution
Fonds propres et engagements éligibles en
5 1 9,68% 8,18% 8,39% 8,04% 8,16% 8,05%
pourcentage de la TEM
EU-5a dont: fonds propres et engagements subordonnés 8,18%
L’exemption de la subordination permise par
6a l’article 72 ter, paragraphe 4, du règlement Non Non Non Non Non
(UE) no 575/2013 s’applique-t-elle? (exemption de 5 %)
Montant agrégé d’instruments d’engagements éligibles
non subordonnés autorisés si l’exemption de la
6b subordination permise par l’article 72 ter, paragraphe 3, 0 0 0 0 0
du règlement (UE) no 575/2013 est appliquée (exemption
2
de 3,5 % max.)
Si une exemption de la subordination plafonnée
s’applique en vertu de l’article 72 ter, paragraphe 3, du
règlement (UE) no 575/2013, le montant de financement
émis d’un rang égal aux engagements exclus et qui est
6c N/A N/A N/A N/A N/A
comptabilisé à la ligne 1, divisé par le financement émis
d’un rang égal aux engagements exclus et qui serait
comptabilisé à la ligne 1 si aucun plafond n’était appliqué
(en %)
Exigence minimale de fonds propres et d’engagements éligibles (MREL)
3
EU-7 MREL exprimée en pourcentage du TREA 21,79%
dont: à remplir au moyen de fonds propres ou
EU-8 3 17,19%
d’engagements subordonnés
EU-9 MREL exprimée en pourcentage de la TEM 6,25%
dont: à remplir au moyen de fonds propres ou
EU-10 6,25%
d’engagements subordonnés
1
Aux fins du calcul des ratios de résolution, le montant total d’exposition au risque (Total Exposure Risk Amount – TREA) du groupe de résolution
est équivalent au montant des actifs pondérés des risques (Risk Weighted Assets – RWA) du Groupe Crédit Agricole ; la mesure de l’exposition
totale (Total Exposure Measure – TEM) du groupe de résolution est équivalente à l’exposition en levier (Leverage Ratio Exposure – LRE) du
Groupe Crédit Agricole.
2
Dans le cadre de l’analyse annuelle de sa résolvabilité, le Groupe Crédit Agricole a choisi de renoncer à la possibilité prévue par l’article 72ter(3)
de CRR d’utiliser de la dette senior préférée pour le respect du TLAC en 2025.
3
Niveau auquel s’ajoute d’après la directive européenne CRD5, une exigence globale de coussins de fonds propres (incluant pour le Groupe
Crédit Agricole un coussin de conservation de 2,5%, un coussin G-SIB de 1%, un coussin pour risque systémique de 0,1% et le coussin
contracyclique fixé à 0,75% pour le Groupe CA au 30 juin 2025). En tenant compte de l’exigence globale de coussins de fonds propres, le Groupe
Crédit Agricole doit respecter un ratio MREL total supérieur à 26,14% et un ratio MREL subordonné supérieur à 21,54%.


Au 30 juin 2025, le ratio TLAC du Groupe Crédit Agricole s’élève à 27,62% des RWA et 8,18% de l’exposition en levier, hors dette
senior préférée éligible. Il est supérieur aux exigences respectives de 22,35% des RWA (exigence incluant le coussin contracyclique
de 0,75% au 30 juin 2025) et de 6,75% de l’exposition en levier.
A la même date, le Groupe Crédit Agricole présente un ratio MREL à 32,68% des RWA et 9,68% de l’exposition en levier, bien au-
delà de l’exigence de MREL total.




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Composition du MREL et du TLAC au niveau du groupe de résolution (EU-TLAC1)
Le tableau ci-dessous répond aux exigences de publication de l’article 11 du Règlement d’Exécution (UE) 2021/763 de la
Commission. Il présente la composition des fonds propres et des engagements éligibles aux exigences de MREL et de TLAC
s’appliquant au Groupe Crédit Agricole.

EU TLAC1 – Composition des ratios MREL et TLAC (en m€) 30/06/2025
Eligible en
MREL TLAC MREL, pas en
TLAC
Fonds propres et engagements éligibles et ajustements
1 Fonds propres de base de catégorie 1 (CET1) 114 107 114 107 -
2 Fonds propres additionnels de catégorie 1 (AT1) 8 379 8 379 -
6 Fonds propres de catégorie 2 (T2) 16 624 16 624 -
Fonds propres aux fins de l’article 92 bis du règlement (UE) no 575/2013 et de
11 139 109 139 109 -
l’article 45 de la directive 2014/59/UE
Fonds propres et engagements éligibles: éléments de capital non réglementaires
Instruments d’engagements éligibles émis directement par l’entité de résolution qui
12 sont subordonnés à des engagements exclus (ne bénéficiant pas de la clause 37 149 37 149 0
d’antériorité)
Instruments d’engagements éligibles émis par d’autres entités au sein du groupe de
EU-12a résolution qui sont subordonnés à des engagements exclus (ne bénéficiant pas de - - -
la clause d’antériorité)
Instruments d’engagements éligibles subordonnés à des engagements exclus émis
EU-12b - - -
avant le 27 juin 2019 (subordonnés bénéficiant de la clause d’antériorité)
Instruments de fonds propres de catégorie 2 ayant une échéance résiduelle d’au
EU-12c moins un an, dans la mesure où ils ne sont pas éligibles en tant qu’éléments de 3 329 3 329 - 0
fonds propres de catégorie 2
Engagements éligibles non subordonnés à des engagements exclus (ne bénéficiant
13 29 751 N/A N/A
pas de la clause d’antériorité avant plafonnement)1
Engagements éligibles qui ne sont pas subordonnés à des engagements exclus
EU-13a 4 678 N/A N/A
émis avant le 27 juin 2019 (avant plafonnement)1
Montant des instruments d’engagements éligibles non subordonnés, le cas échéant,
14 N/A N/A
après l’application de l’article 72 ter, paragraphe 3, du règlement (UE) no 575/20131
17 Éléments d’engagements éligibles avant ajustements 72 959 40 150 32 809
EU-17a dont: éléments d’engagements subordonnés 40 150 40 150 - 0
Fonds propres et engagements éligibles: ajustements apportés aux éléments de capital non réglementaires
18 Éléments de fonds propres et d’engagements éligibles avant ajustements 212 069 179 260 32 809
19 (Déduction des expositions entre groupes de résolution à points d’entrée multiples) N/A
20 (Déduction des investissements dans d’autres instruments d’engagements éligibles) (327)
22 Fonds propres et engagements éligibles après ajustements 212 069 179 260 32 809
EU-22a dont: fonds propres et engagements subordonnés 179 260
Montant d’exposition pondéré et mesure d’exposition du ratio de levier du groupe de résolution
23 Montant total d’exposition au risque (TREA)2 649 013 649 013 -
24 Mesure de l’exposition totale (TEM)2 2 190 715 2 190 715 -
Ratio des fonds propres et des engagements éligibles
25 Fonds propres et engagements éligibles en pourcentage du TREA 32,68% 27,62% 0,00%
EU-25a dont: fonds propres et engagements subordonnés 27,62%
26 Fonds propres et engagements éligibles en pourcentage de la TEM 9,68% 8,18% 0,00%
EU-26a dont: fonds propres et engagements subordonnés 8,18%
Fonds propres de base de catégorie 1 (en pourcentage du TREA) disponibles une
27 9,62% 9,62%
fois que les exigences du groupe de résolution sont remplies
28 Exigence globale de coussin de fonds propres spécifique à l’établissement 4,35%
29 dont: exigence de coussin de conservation de fonds propres 2,50%
30 dont: exigence de coussin contracyclique 0,75%
31 dont: exigence de coussin pour le risque systémique 0,10%
dont: coussin pour les établissements d’importance systémique mondiale (EISm)
EU-31a 1,00%
ou pour les autres établissements d’importance systémique (autres EIS)
Pour mémoire
Montant total des engagements exclus visés à l’article 72 bis, paragraphe 2, du
EU-32 896 146
règlement (UE) no 575/2013
1
Dans le cadre de l’analyse annuelle de sa résolvabilité, le Groupe Crédit Agricole a choisi de renoncer à la possibilité prévue par l’article
72ter(3) de CRR d’utiliser de la dette senior préférée pour le respect du TLAC en 2025.
2
Aux fins du calcul des ratios de résolution, le montant total d’exposition au risque (Total Exposure Risk Amount – TREA) du groupe de
résolution est équivalent au montant des actifs pondérés des risques (Risk Weighted Assets – RWA) du Groupe Crédit Agricole ; la mesure de
l’exposition totale (Total Exposure Measure – TEM) du groupe de résolution est équivalente à l’exposition en levier (Leverage Ratio Exposure
– LRE) du Groupe Crédit Agricole.




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Rang dans la hiérarchie des créanciers au niveau des entités de résolution du Groupe Crédit Agricole (EU-TLAC3)
Le tableau ci-dessous répond aux exigences de publication de l’article 14 du Règlement d’Exécution (UE) 2021/763 de la
Commission. Il présente, au niveau des entités de résolution du Groupe Crédit Agricole, la ventilation des fonds propres et passifs
selon les échéances et leur éligibilité en MREL, ainsi que les rangs dans la hiérarchie des créanciers dans le cadre d’une procédure
normale d’insolvabilité.
Pour les groupes bancaires coopératifs, c’est la stratégie de résolution de "point d’entrée unique élargi" ("extended SPE") qui est
privilégiée par les autorités de résolution, par laquelle l’outil de résolution serait appliqué simultanément au niveau de Crédit Agricole
S.A. et des entités affiliées. À ce titre et dans l’hypothèse d’une mise en résolution du Groupe Crédit Agricole, c’est le périmètre
composé de Crédit Agricole S.A. (en sa qualité d’organe central) et des entités affiliées qui serait considéré dans son ensemble
comme le point d’entrée unique élargi. Les entités de résolution du Groupe CA sont ainsi composées de Crédit Agricole S.A. et des
entités affiliées.

EU TLAC3 : rang dans la hiérarchie des créanciers – entités de résolution du Groupe Crédit Agricole (en m€)
Hiérarchie en cas d’insolvabilité
30/06/2025 (rang le moins (rang le plus
élevé) élevé) Total
Description du rang en cas Capitaux Dettes senior Dettes senior
1 AT1 Tier 2
d’insolvabilité1 propres non préférées préférées
2 Engagements et fonds propres 135 738 8 417 22 495 39 360 772 731 1 258 169
3 dont: engagements exclus - - - - 128 732 128 732
Engagements et fonds propres
4 déduction faite des engagements 135 738 8 417 22 495 39 360 643 998 1 129 436
exclus
Sous-ensemble des engagements et
fonds propres déduction faite des
engagements exclus qui sont des fonds
5 135 738 8 417 18 686 37 149 34 428 234 419
propres et des engagements
potentiellement éligibles aux fins de la
MREL2
dont: échéance résiduelle ≥ 1 an et
6 - - 4 316 6 409 7 710 18 435
< 2 ans
dont: échéance résiduelle ≥ 2 ans et
7 - - 2 494 17 287 13 723 33 503
< 5 ans
dont: échéance résiduelle ≥ 5 ans et
8 - - 8 678 10 567 12 033 31 278
< 10 ans
dont: échéance résiduelle ≥ 10 ans,
9 mais à l’exclusion des titres - - 3 198 2 886 963 7 047
perpétuels
10 dont: titres perpétuels 135 738 8 417 0 0 0 144 155

1
Rang en cas d’insolvabilité du plus junior au plus senior : Capitaux propres hors Fonds pour risques bancaires généraux ; Dettes super
subordonnées émises avant le 28/12/2020 qui sont ou qui ont été reconnues en Additional Tier 1, ainsi que les dettes super subordonnées
émises depuis le 28/12/2020 reconnues totalement ou partiellement en Additional Tier 1 ; Dettes subordonnées émises avant le 28/12/2020
qui sont ou qui ont été reconnues en Tier 2, ainsi que les dettes subordonnées émises depuis le 28/12/2020 reconnues totalement ou
partiellement en Tier 2 ; Dettes senior non préférées au sens de l'article L613-30-3-I-4◦ du Code monétaire et financier ; Dettes senior
préférées au sens de l'article L613-30-3-I-3◦ du Code monétaire et financier
2
Les passifs ayant une maturité résiduelle inférieure à un an ainsi que les passifs émis vis-à-vis d'entités appartenant au groupe de résolution
ne sont pas retenus dans les engagements éligibles au MREL.


Le tableau ci-dessus est présenté sur le périmètre des entités de résolution du Groupe Crédit Agricole à partir de 2024, il était
présenté uniquement sur le périmètre de l’entité de résolution Crédit Agricole S.A., l’année précédente.




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2. COMPOSITION ET ÉVOLUTION DES EMPLOIS PONDÉRÉS
ET OUTPUT FLOOR
Au titre de l’application du Règlement (UE) n°2024/1623 («CRR3») en vigueur depuis 1er janvier 2025 les
états suivants ont été modifiés ou créés :

 Le tableau EU OV1 a été adapté afin d’intégrer les nouvelles exigences CRR3, notamment l’inclusion de
l’impact de l’output floor et une présentation plus détaillée des montants d’emplois pondérées (RWA) liés
au risque de CVA.
 Les tableaux EU CR4, EU CR5, EU CR6, EU CR7, EU CR7-A et EU CCR4 présentent une déclinaison
plus fine des portefeuilles bâlois par rapport à leur version publiée au 31 décembre 2024. D’autre part, ils
intègrent le cas échéant, conformément au dernier amendement du règlement CRR, une application élargie
de l’approche IRB-F (modèles internes fondation), notamment aux expositions sur les grandes entreprise et
les établissements de crédit pour lesquelles le Groupe Crédit Agricole avait précédemment recours à
l’approche IRB-A (modèles internes avancée).

 Les tableaux EU CMS1 et EU CMS2 ont été introduits et présentent les montants de RWA selon les
différentes approches et suivant, respectivement, les différentes catégories de risques et les différentes
catégories d’actifs.
L'objectif de l’output floor (plancher en capital fixant une limite inférieure aux exigences de fonds propres
déterminées selon les modèles internes des banques) est de veiller à ce que les exigences de fonds propres
fondées sur des approches utilisant des modèles internes (lorsque cela est autorisé) ne soient pas inférieures
à un certain seuil d’exigences de fonds propres déterminées selon l’approche standard complète, et ce en vue
de réduire la variabilité excessive des RWA et de favoriser la comparabilité entre les banques.
Le niveau de l’output floor qui est à 50 % au 1er mars 2025 augmentera progressivement pour atteindre un
niveau de 72,5 % d’ici 2030.
L’output floor ne s’applique qu’au plus haut niveau de consolidation, celui du Groupe Crédit Agricole.




15/91
2.1 Synthèse des emplois pondérés

2.1.1 Vue d'ensemble des montants totaux d’exposition au risque (OV1)
Les emplois pondérés au titre du risque de crédit, des risques de marché et du risque opérationnel s’élèvent
à 649,0 milliards d’euros au 30 juin 2025 contre 653,4 milliards d’euros au 31 décembre 2024.

Total des
30/06/2025 Montant total d’exposition au risque (TREA) exigences de
fonds propres

a b c d

(en millions d’euros) 30/06/2025 31/03/2025 31/12/2024 30/06/2025
1 Risque de crédit (hors CCR) 515 643 505 146 538 671 41 251
2 Dont approche standard 217 489 209 516 145 320 17 399
3 Dont approche NI simple (F-IRB) 84 194 82 035 51 457 6 736
4 Dont approche par référencement ‐ ‐ ‐ ‐
Dont actions faisant l’objet de la méthode de pondération
EU 4a ‐ ‐ 68 831 ‐
simple
5 Dont approche NI avancée (A-IRB) 213 960 213 595 268 901 17 117
6 Risque de crédit de contrepartie – CCR 17 267 18 079 21 700 1 381
7 Dont approche standard 4 464 5 212 5 145 357
8 Dont méthode du modèle interne (IMM) 8 228 7 529 10 449 658
EU 8a Dont expositions sur une CCP 1 024 1 101 760 82
9 Dont autres CCR 3 551 4 237 5 345 284
Risque d’ajustement de l’évaluation de crédit — risque
10 9 937 10 733 5 056 795
de CVA ⁽¹⁾
EU 10a Dont approche standard (SA) ‐ ‐ ‐ ‐
EU 10b Dont approche de base (F-BA et R-BA) 9 937 10 733 ‐ 795
EU 10c Dont approche simplifiée ‐ ‐ ‐ ‐
15 Risque de règlement 4 4 2 ‐
Expositions de titrisation dans le portefeuille hors
16 9 677 9 795 9 564 774
négociation (après le plafond)
17 Dont approche SEC-IRBA 2 013 2 090 1 479 161
18 Dont SEC-ERBA (y compris IAA) 5 476 5 868 6 048 438
19 Dont approche SEC-SA 2 156 2 615 2 004 173
EU 19a Dont 1 250 % / déduction 31 (778) 34 2
Risques de position, de change et de matières premières
20 12 957 13 294 12 225 1 037
(Risque de marché)
21 Dont approche standard alternative (ASA) ‐ ‐ ‐ ‐
EU 21a Dont approche standard simplifiée (S-SA) 5 193 4 990 4 617 415
Dont approche alternative fondée sur les modèles internes
22 7 765 8 303 7 608 621
(A-IMA)
EU 22a Grands risques ‐ ‐ ‐ ‐
Reclassements entre le portefeuille de négociation et le
23 ‐ ‐ ‐ ‐
portefeuille hors négociation
24 Risque opérationnel ⁽²⁾ 83 528 83 528 66 149 6 682
EU 24a Expositions sur crypto-actifs ‐ ‐ ‐ ‐
Montants inférieurs aux seuils de déduction (soumis à
25 21 251 13 168 12 700 1 700
pondération de 250 %)
26 Plancher de fonds propres appliqué (%) 50% 50%
Ajustement pour le plancher (avant application du plafond
27 ‐ ‐ ‐
transitoire)
Ajustement pour le plancher (après application du
28 ‐ ‐ ‐
plafond transitoire)
29 TOTAL 649 013 640 578 653 368 51 921




16/91
(1) Lesmontants au 31 décembre 2024 de RWA liés au risque de CVA, alors présentés à la ligne EU 8b, ont été repositionnés
au 31/03/2025 dans le sous-total en ligne 10.
Calculés au au 31 décembre 2024 selon les approches prévues par le CRR2, ils ne sont pas détaillés dans le résent tableau
OV1 qui subdivise la ligne 10 uniquement selon les approches prévues par le CRR3.
Par ailleurs, le montant du total des RWA liés au risque de CVA connait une forte progression (9,9 Md€ au 30 juin 2025
contre 5,1 Md€ au 31 décembre 2024) due à l'utilisation des nouvelles approches de base prévues par le CRR3.
(2) •Au 30 juin 2025, Crédit Agricole S.A. a une exigence de fonds propres prudentiels de 4,4 milliards d’euros, au titre de la
couverture du risque opérationnel, évaluée en totalité selon l’approche standard (SMA - Standardised Measurement
Approach) depuis le 1er janvier 2025, conformément aux attendus du CRR3.
• Conformément au règlement (UE) 2024/1623 du 31 mai 2024 (dit “CRR3”) modifiant le règlement (UE) 575/2013 (dit
“CRR”), le cadre du risque opérationnel a évolué au 1er janvier 2025 avec l’introduction d’une nouvelle méthode unique
standardisée de calcul du risque opérationnel (Standardised Measurement Approach - SMA) qui remplace les méthodes
standard et avancée appliquées avant cette date. Le calcul des exigences de fonds propres (EFP) pour le risque opérationnel
utilise le Business Indicator Component (BIC) basé sur le Business Indicator (BI) calculé sur les 3 derniers exercices
financiers en intégrant les données des entités acquises/cédées sur cette période de 3 ans. Cette méthode peut être réalisée
en Approche Comptable ou en Approche Prudentielle. Le Crédit Agricole S.A. a retenu l’Approche Prudentielle après en avoir
notifié la BCE.



2.1.2 Comparaison des montants d’exposition pondérés modélisé et en approches
standard au niveau du risque (CMS1)
a b c d EU d
30/06/2025 Montants d'exposition pondérés (RWEA)
RWEA pour
les RWEA pour
approches les
RWEA RWEA
modélisées portefeuilles
RWEA calculés servant de
que les pour
effectifs selon base pour le
banques lesquels des
totaux l’approche plancher de
sont approches
(a + b) standard fonds
autorisées à standard
complète propres
utiliser par sont
l’autorité de utilisées
(in millions of euros) surveillance
Risque de crédit (à l’exclusion du risque de crédit
1 298 154 217 489 515 643 902 332 811 002
de contrepartie)
2 Risque de crédit de contrepartie 12 247 5 020 17 267 44 465 36 041
3 Ajustement de l’évaluation de crédit 9 937 9 937 9 937 9 937
Expositions de titrisation dans le portefeuille
4 7 489 2 187 9 677 36 413 26 606
bancaire
5 Risque de marché 7 765 5 193 12 957 16 938 16 938
6 Risque opérationnel 83 528 83 528 83 528 83 528
7 Autres montants d’exposition pondérés 4 4 4 4
8 Total 325 655 323 358 649 013 1 093 616 984 055

Le tableau CMS1, présenté ici pour la 1ère en application du Règlement (UE) n°2024/3172 précisé par les
normes techniques de l’EBA (EBA/ITS/2024/06), compare, suivant les différentes catégories de risques,

 les RWA déterminés en application des approches des modèles internes utilisés par le Groupe Crédit
Agricole

 et les RWA déterminés en application de l’approche standard.
Les montants présentés dans la colonne « d » n’intègrent aucune application des dispositions transitoires
prévues à l’article 465 du Règlement CRR.
Les montants présentés dans la colonne « EU d » intègrent les dispositions transitoires prévues à l’article 465
du Règlement CRR et correspondent ainsi à l’applications des règles en vigueur à la date du présent reporting.
Les dispositions transitoires de l’article 495 du Règlement CRR sont appliquées pour ces deux colonnes.
Cet état est publié uniquement au plus haut niveau de consolidation, celui du Groupe Crédit Agricole.
Il est rappelé que l’assiette servant de base au calcul de l’output floor est fondée sur une vision statique du
bilan actuel. Le Groupe Crédit Agricole est susceptible de faire évoluer son bilan et la composition de ses
actifs, ce qui pourrait réduire l’impact futur de l’output floor.


17/91
2.1.3 Comparaison des montants d’exposition pondérés modélisé et en approches
standard pour le risque de crédit au niveau de la catégorie d’actifs (CMS2)


a b c d EU d
30/06/2025 Montants d'exposition pondérés (RWEA)


RWEA pour
les
approches RWEA pour
RWEA RWEA
modélisées la colonne (a)
calculés servant de
que les en cas de RWEA
selon base pour
établissemen recalcul effectifs
l’approche le plancher
ts sont selon totaux
standard de fonds
autorisés à l’approche
complète propres
utiliser par standard
l’autorité de
surveillance
(in millions of euros)
Administrations centrales et banques
1 4 273 2 939 11 370 10 036 10 036
centrales
EU 1a Administrations régionales ou locales 3 787 3 863 4 123 4 199 4 199
EU 1b Entités du secteur public 5 366 5 989 5 627 6 250 6 250
Classées comme banques multilatérales de
EU 1c 11 7 18 18
développement selon l’approche standard
Classées comme organisations
EU 1d
internationales selon l’approche standard
2 Établissements 3 492 3 900 9 085 9 493 9 493
3 Actions 63 534 63 534 63 534
5 Entreprises 164 680 233 610 219 489 327 444 288 418
5.1 Dont: L’approche NI simple est appliquée 68 535 135 155 68 535 164 926 135 155
Dont: L’approche NI avancée est
5.2 96 145 124 380 96 145 133 635 124 380
appliquée
EU 5a Dont: Entreprises – Générales 147 516 196 950 200 819 289 279 250 253
Dont: Entreprises – Financement
EU 5b 17 164 39 514 18 669 41 019 41 019
spécialisé
EU 5c Dont: Entreprises – Créances achetées
6 Clientèle de détail 59 648 180 547 89 972 210 871 210 871
Dont: Clientèle de détail – Expositions
6.1 6 588 6 333 6 588 6 333 6 333
renouvelables éligibles
EU Dont: Clientèle de détail – Créances
6.1a achetées
EU Dont: Clientèle de détail – Autres 53 060 174 214 83 385 204 540 204 539
6.1b
Dont: Clientèle de détail – Garanties par
6.2 43 852 109 242 43 852 160 932 109 242
des biens immobiliers résidentiels
Expositions classées comme garanties
EU 7a par des biens immobiliers et expositions 50 516 144 458 54 701 200 947 148 643
ADC selon l’approche standard
EU 7b Organismes de placement collectif (OPC) 20 285 20 285 20 285
Expositions classées comme expositions en
EU 7c 4 354 12 527 7 151 15 327 15 327
défaut selon l’approche standard
Expositions classées comme expositions sur
EU 7d créances subordonnées selon l’approche 1 502 4 549 1 690 4 736 4 736
standard
Expositions classées comme obligations
EU 7e 536 1 117 723 1 304 1 304
garanties selon l’approche SA
Expositions classées comme créances sur
des établissements et des entreprises faisant
EU 7f
l’objet d’une évaluation du crédit à court
terme selon l’approche standard
Autres actifs ne correspondant pas à des
8 27 888 27 888 27 888
obligations de crédit
9 Total 298 155 593 510 515 645 902 332 811 002



18/91
Le tableau CMS2, présenté ici pour la 1ère en application du Règlement (UE) n°2024/3172 précisé par les
normes techniques de l’EBA (EBA/ITS/2024/06), compare, suivant les différentes catégoriesd’actifs,

 les RWA déterminés en application des approches utilisant des modèles internes utilisés par le Groupe
Crédit Agricole

 et les RWA déterminés en application de l’approche standard.
Les montants présentés dans la colonne « d » n’intègrent aucune application des dispositions transitoires
prévues à l’article 465 du Règlement CRR.
Les montants présentés dans la colonne « EU d » intègrent les dispositions transitoires prévues à l’article 465
du Règlement CRR.
Les dispositions transitoires de l’article 495 du Règlement CRR sont appliquées pour ces deux colonnes.
Cet état est publié uniquement au plus haut niveau de consolidation, celui du Groupe Crédit Agricole.




2.1.4 Information sectorielle par secteur opérationnel
30/06/2025 Risque de crédit
Risque
d'ajustement Total
Contributions Risque de Risque Risque de
de emplois
Approche IRB Approche au fonds de crédit opérationnel marché
l'évaluation pondérés
Standard Forfaitaire IRB(1) défaillance
de crédit
d'une CCP
(en millions d’euros)
Banque de proximité en
56 986 ‐ 202 357 ‐ 259 343 985 32 579 44 292 951
France
Banque de proximité à
33 656 ‐ 7 541 ‐ 41 198 60 5 995 37 47 291
l'international
Gestion de l'épargne et
35 673 ‐ 1 394 ‐ 37 068 346 15 544 212 53 169
Assurances
Services financiers
59 655 ‐ 19 450 ‐ 79 105 67 6 684 7 85 862
spécialisés
Grandes Clientèles 25 432 ‐ 75 458 813 101 703 8 471 17 129 9 274 136 578

Activités hors métiers 19 974 ‐ 4 200 ‐ 24 174 8 5 597 3 383 33 162

TOTAL EMPLOIS
231 377 ‐ 310 401 813 542 591 9 937 83 528 12 957 649 013
PONDERES

(1) Approche IRB Avancé ou IRB Fondation selon les métiers.




31/12/2024 Risque de crédit
Risque
d'ajustement Total
Contributions Risque de Risque Risque de
de emplois
Approche IRB Approche au fonds de crédit opérationnel marché
l'évaluation pondérés
Standard Forfaitaire IRB(1) défaillance
de crédit
d'une CCP
(en millions d’euros)
Banque de proximité en
28 562 27 611 210 419 ‐ 266 592 172 25 579 50 292 393
France
Banque de proximité à
34 997 ‐ 7 954 ‐ 42 951 10 6 233 42 49 236
l'international
Gestion de l'épargne et
11 097 34 528 1 310 ‐ 46 934 273 9 760 266 57 233
Assurances
Services financiers
53 476 2 273 20 398 ‐ 76 147 170 4 280 24 80 621
spécialisés

Grandes Clientèles 16 202 907 99 835 592 117 536 4 430 18 530 9 099 149 595

Activités hors métiers 8 065 7 676 4 037 ‐ 19 778 ‐ 1 767 2 743 24 289

TOTAL EMPLOIS
152 400 72 994 343 953 592 569 939 5 056 66 149 12 225 653 368
PONDERES

(1) Approche IRB Avancé ou IRB Fondation selon les métiers.




19/91
2.1.5 Évolution des emplois pondérés
Le tableau ci-dessous présente l’évolution des emplois pondérés du Groupe Crédit Agricole sur le 1er semestre
2025 :
Méthode et Méthode et Total
31/12/20 Variation VME règlementat règlementat
Change Périmètre variation 30/06/2025
24 organique Assurances ion - ion -
(en millions d'euros) 2025
Bâle IV Autres
Risque de crédit 569 939 (4 998) 12 397 681 5 865 (40 688) (605) (27 348) 542 591
dont Risque actions
en méthode IRB 72 994 ‐ ‐ ‐ ‐ (72 994) ‐ (72 994) ‐
Forfaitaire
CVA 5 056 ‐ 2 381 ‐ ‐ 2 500 ‐ 4 881 9 937
Risque de marché 12 225 ‐ 507 ‐ 225 ‐ ‐ 733 12 957
Risque opérationnel 66 149 ‐ 170 ‐ ‐ 17 209 ‐ 17 379 83 528
TOTAL 653 368 (4 998) 15 455 681 6 090 (20 979) (605) (4 355) 649 013


Les emplois pondérés du Groupe Crédit Agricole s’élèvent à 649 milliards d’euros au 30 juin 2025, en baisse
de 4,4 milliards d’euros (soit -0,7%) sur la période.
La contribution des métiers (y compris effet change) s’élève à +10,5 milliards d’euros intégrant une hausse
modérée des emplois pondérés du pôle Grandes Clientèles pour +2,5 milliards d’euros compensée par l’effet
change de -4,9 milliards d’euros porté par la Banque de Financement et d’Investissement, de la Banque de
Proximité en France et à l’international pour +10,4 milliards d’euros dont +8,8 milliards d’euros sur les Caisses
Régionales, du pôle Services Financiers Spécialisés pour +2,5 milliards d’euros en lien avec la croissance de
l’activité, et de la Gestion de l’Epargne en baisse pour -0,3 milliard d’euros. Par ailleurs, la variation de Valeur
de Mise en Equivalence de l’Assurance impacte défavorablement les emplois pondérés pour +0,7 milliard
d’euros.
Les opérations de fusions-acquisitions contribuent à la croissance des RWA à hauteur de +6,1 milliards
d’euros et concernent différentes opérations réalisées au 1er semestre 2025, dont l’acquisition de Victory
Capital par Amundi et la hausse de participation de Banco BPM à 19,8% portée par le pôle Activités hors
métiers.
Les effets méthodologies et règlementaires liés à la mise en œuvre du CRR3 ont un effet favorable pour 21
milliards d’euros, dont de -40,7 milliards d’euros sur le risque de crédit, de +2,5 milliards d’euros sur le risque
CVA, et de +17,2 milliards d’euros sur le risque opérationnel. A noter, que des actifs pondérés en méthode de
pondération simple au 31 décembre 2024 dans le tableau CR10.5 sont désormais évalués en méthode
Standard sous CRR3.

2.2 Risque de crédit et de contrepartie

2.2.1 Expositions, provisions et qualité de crédit
2.2.1.1 Prêts et avances et titres de créances par échéance
ÉCHÉANCE DES EXPOSITIONS (CR1-A)

Valeurs nettes d'exposition au bilan
30/06/2025
(en millions d'euros) A vue <= 1 an > 1 an <= 5 ans > 5 ans Aucune Total
échéance
1 Prêts et avances 375 445 508 516 043 505 161 1 204 1 468 291
2 Titres de créances ‐ 54 171 79 878 86 648 8 968 229 664
3 TOTAL 375 499 679 595 921 591 808 10 172 1 697 955



Valeurs nettes d'exposition au bilan
31/12/2024
Aucune
A vue <= 1 an > 1 an <= 5 ans > 5 ans échéance Total
(en millions d'euros)
déclarée
1 Prêts et avances 198 454 137 511 364 502 315 1 150 1 469 164

2 Titres de créances ‐ 47 117 80 408 82 095 8 434 218 055

3 TOTAL 198 501 254 591 772 584 410 9 584 1 687 218




20/91
2.2.1.2 Expositions en défaut et ajustement de valeur
EXPOSITIONS PERFORMANTES ET NON PERFORMANTES ET PROVISIONS CORRESPONDANTES (CR1)


Sortie Sûretés reçues et
Dépréciations cumulées, variations négatives cumulées de la partielle
Valeur comptable brute / Montant nominal garanties
juste valeur dues au risque de crédit et provisions du bilan financières reçues
Expositions non performantes cumulée Sur les Sur les
Expositions performantes – – Dépréciations cumulées, expositi expositi
Expositions performantes Expositions non performantes Dépréciations cumulées et variations négatives cumulées ons ons non
provisions de la juste valeur dues au perform performa
30/06/2025 risque de crédit et provisions antes ntes
Dont Dont Dont Dont Dont Dont Dont Dont
(en millions d’euros)
bucket 1 bucket 2 bucket 2 bucket 3 bucket 1 bucket 2 bucket 2 bucket 3

Comptes à vue auprès de
00
banques centrales et autres 178 958 178 878 80 ‐ ‐ (2) (2) ‐ ‐ ‐
5
dépôts à vue
01 Prêts et avances 1 319 101 1 167 982 150 906 26 432 73 26 354 (9 224) (2 946) (6 279) (12 915) (35) (12 881) 757 652 8 804
0
02 Banques centrales 2 627 2 562 65 (8) ‐ (8) 2 247
0
03 Administrations publiques 38 506 36 619 1 887 75 2 72 (74) (45) (29) (48) ‐ (47) 6 381 6
0
04 Etablissements de crédit 133 304 133 083 221 413 3 410 (86) (84) (2) (367) (367) 5 257
0
05 Autres sociétés financières 48 737 45 044 3 669 982 ‐ 982 (473) (187) (286) (724) ‐ (724) 16 575 141
0
06 Sociétés non financières 462 399 385 089 77 249 14 302 59 14 243 (5 391) (1 903) (3 488) (7 194) (32) (7 162) 225 826 4 645
0
07 Dont PME 241 964 201 176 40 731 10 060 10 10 049 (3 796) (1 354) (2 443) (5 332) (1) (5 331) 132 881 3 159
0
08 Ménages 633 528 565 585 67 815 10 660 9 10 646 (3 193) (726) (2 467) (4 583) (3) (4 580) 501 366 4 013
0
09 Encours des titres de créance 175 323 158 431 2 767 508 1 498 (190) (160) (31) (41) (41) 2 067 454
0
10 Banques centrales 6 549 6 303 246 (42) (40) (2)
0
11 Administrations publiques 92 302 91 945 356 (87) (75) (13) 1 574
0
12 Etablissements de crédit 41 781 36 684 94 5 4 (32) (30) (2) (4) (4) 278
0
13 Autres sociétés financières 18 343 8 330 1 341 466 461 (9) (7) (2) (6) (6) 57 454
0
14 Sociétés non financières 16 347 15 169 731 37 1 33 (20) (8) (12) (31) (31) 158
0
15 Expositions hors bilan 783 207 750 445 32 762 1 842 ‐ 1 842 (1 226) (503) (723) (660) (660) 70 377 106
0
16 Banques centrales 161 064 161 064 ‐ ‐ ‐ ‐ (2) (2) 1
0
17 Administrations publiques 34 434 33 450 984 ‐ ‐ (15) (4) (11) ‐ ‐ 1 732 ‐
0
18 Etablissements de crédit 65 927 65 837 90 85 85 (15) (14) (1) (10) (10) 1 498 ‐
0
19 Autres sociétés financières 196 247 193 671 2 576 29 29 (66) (33) (33) (7) (7) 3 980 2
0
20 Sociétés non financières 291 821 264 376 27 445 1 637 1 637 (1 022) (401) (622) (610) (610) 57 797 94
0
21 Ménages 33 713 32 046 1 667 91 ‐ 91 (107) (51) (57) (31) (31) 5 370 10
0
22 TOTAL 2 456 589 2 255 736 186 516 28 782 73 28 694 (10 643) (3 611) (7 033) (13 616) (35) (13 582) 830 095 9 364
0




21/91
Sortie
Sûretés reçues et
Dépréciations cumulées, variations négatives cumulées de la partielle
Valeur comptable brute / Montant nominal garanties
juste valeur dues au risque de crédit et provisions du bilan
financières reçues
cumulée

Expositions non performantes – Sur les Sur les
Expositions performantes – Dépréciations cumulées, expositi expositio
Expositions performantes Expositions non performantes Dépréciations cumulées et variations négatives cumulées ons ns non
provisions de la juste valeur dues au perform performa
risque de crédit et provisions antes ntes
31/12/2024
Dont Dont Dont Dont Dont Dont Dont Dont
(en millions d’euros)
bucket 1 bucket 2 bucket 2 bucket 3 bucket 1 bucket 2 bucket 2 bucket 3
Comptes à vue auprès de
00
banques centrales et autres 174 044 174 018 26 18 18 (3) (2) (1) (18) (18) ‐
5
dépôts à vue
01 Prêts et avances 1 313 114 1 178 686 133 581 25 592 81 25 504 (9 063) (2 942) (6 121) (12 752) (40) (12 712) 764 985 7 643
0
02 Banques centrales 3 977 3 896 81 (6) ‐ (6) 3 507
0
03 Administrations publiques 40 397 38 912 1 486 76 5 71 (62) (42) (21) (48) ‐ (48) 7 503 4
0
04 Etablissements de crédit 128 744 127 978 131 451 ‐ 451 (70) (70) ‐ (402) (402) 4 053
0
05 Autres sociétés financières 43 538 40 237 3 278 943 ‐ 943 (449) (191) (258) (694) ‐ (694) 16 513 149
0
06 Sociétés non financières 457 508 386 882 70 568 13 524 68 13 455 (5 491) (1 879) (3 613) (6 884) (37) (6 846) 233 595 3 875
0
07 Dont PME 233 490 194 602 38 832 9 360 11 9 348 (3 830) (1 360) (2 470) (4 996) (2) (4 995) 131 566 2 578
0
08 Ménages 638 950 580 782 58 038 10 597 8 10 583 (2 984) (761) (2 223) (4 724) (2) (4 721) 499 814 3 615
0
09 Encours des titres de créance 174 075 160 083 1 176 521 ‐ 511 (185) (155) (30) (42) (42) 2 276 467
0
10 Banques centrales 6 862 6 569 293 (50) (49) (1)
0
11 Administrations publiques 92 001 91 656 343 (76) (65) (10) 1 440
0
12 Etablissements de crédit 36 863 36 655 45 4 4 (26) (26) ‐ (4) (4) 320
0
13 Autres sociétés financières 22 739 10 194 309 480 473 (9) (7) (3) (6) (6) 348 467
0
14 Sociétés non financières 15 610 15 009 186 37 ‐ 34 (24) (8) (16) (32) (32) 168
0
15 Expositions hors bilan 793 077 767 464 25 612 1 870 ‐ 1 870 (1 444) (592) (852) (665) (665) 77 859 267
0
16 Banques centrales 174 047 174 047 ‐ ‐ ‐ ‐ (2) (2) ‐
0
17 Administrations publiques 22 690 21 856 834 ‐ ‐ (16) (5) (11) ‐ ‐ 3 274 ‐
0
18 Etablissements de crédit 58 559 58 506 53 89 89 (21) (18) (3) (23) (23) 1 739 ‐
0
19 Autres sociétés financières 209 227 207 221 2 006 20 20 (70) (48) (22) (13) (13) 3 181 1
0
20 Sociétés non financières 294 861 273 707 21 154 1 666 1 666 (1 229) (470) (759) (593) (593) 63 745 257
0
21 Ménages 33 693 32 128 1 565 95 ‐ 95 (108) (51) (57) (34) (34) 5 920 8
0
22 TOTAL 2 454 309 2 280 252 160 396 28 001 81 27 903 (10 695) (3 692) (7 004) (13 476) (40) (13 436) 845 119 8 376
0




22/91
VARIATIONS DU STOCK DE PRÊTS ET AVANCES NON PERFORMANTS (CR2)


30/06/2025
Valeur comptable brute
(en millions d’euros)

1 Stock initial de prêts et avances non performants (31/12/2024) 25 592

2 Entrées dans les portefeuilles non performants 6 716

3 Sorties hors des portefeuilles non performants (5 876)

4 Sorties due à des sorties de bilan

5 Sorties dues à d’autres situations

6 Stock final de prêts et avances non performants (30/06/2025) 26 432



QUALITE DE CREDIT DES EXPOSITIONS RENEGOCIEES (CQ1)
Dépréciations cumulées,
Valeur comptable brute / Montant nominal des variations négatives Sûretés reçues et garanties
expositions faisant l'objet de mesures de cumulées de la juste financières reçues pour des
renégociation valeur dues au risque de expositions renégociées
30/06/2025 crédit et provisions
Renégocié Dont sûretés
es Renégociées non performantes Sur des Sur les reçues et
performan expositions exposition garanties
tes renégociées s financières
performantes renégocié reçues pour des
es non expositions non
Dont en Dont performan performantes
défaut dépréciées tes faisant l'objet de
mesures de
(en millions d’euros) renégociation
Solde de trésorerie auprès des
005 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
banques centrales et autres
010 dépôts
Prêts etàavances
vue 8 427 7 585 7 569 7 569 (699) (3 173) 7 024 2 685
020 Banques centrales ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
030 Administrations publiques 46 4 4 4 (2) (3) 1 1
040 Etablissements de crédit ‐ 47 47 47 ‐ (27) ‐ ‐
050 Autres entreprises financières 257 201 201 201 (44) (100) 188 56
060 Entreprises non financières 5 685 4 525 4 513 4 513 (476) (1 977) 4 083 1 520
070 Ménages 2 438 2 808 2 804 2 804 (177) (1 066) 2 752 1 108
080 Titres de créance ‐ 1 1 1 ‐ (1) ‐ ‐
090 Engagements de prêts donnés 520 282 275 275 (14) (65) 85 18
100 TOTAL 8 947 7 868 7 845 7 845 (713) (3 239) 7 108 2 703

Sûretés reçues et
Dépréciations cumulées,
Valeur comptable brute / Montant nominal des garanties financières
variations négatives cumulées
expositions faisant l'objet de mesures de reçues pour des
de la juste valeur dues au
renégociation expositions
risque de crédit et provisions
renégociées
31/12/2024
Renégocié Sur des Sur les Dont sûretés
es expositions expositions
Renégociées non performantes reçues et
performan renégociées renégociées garanties
tes performantes non financières
performantes reçues pour
des expositions
non
Dont en Dont performantes
défaut dépréciées faisant l'objet
de mesures de
renégociation
(en millions d’euros)
Solde de trésorerie auprès des
005 banques centrales et autres ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
dépôts à vue
010 Prêts et avances 8 096 7 004 6 972 6 972 (595) (3 036) 6 700 2 464
020 Banques centrales ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
030 Administrations publiques 51 4 4 4 (2) (3) ‐ ‐
040 Etablissements de crédit ‐ 47 47 47 ‐ (27) ‐ ‐
050 Autres entreprises financières 151 162 162 162 (23) (71) 145 54
060 Entreprises non financières 5 586 4 127 4 115 4 115 (444) (1 901) 4 004 1 473
070 Entreprises non financières 2 308 2 664 2 645 2 645 (126) (1 033) 2 550 937
080 Titres de créance ‐ 1 1 1 ‐ (1) ‐ ‐
090 Engagements de prêts donnés 658 330 322 322 (41) (70) 94 16
100 TOTAL 8 754 7 335 7 295 7 295 (636) (3 107) 6 794 2 480




23/91
QUALITÉ DES EXPOSITIONS NON PERFORMANTES PAR SITUATION GÉOGRAPHIQUE (CQ4)




Valeur comptable brute/montant nominal Variations
négatives
Provisions sur cumulées de la
Dont non Dépréciation engagements juste
30/06/2025 hors bilan et valeur dues au
performantes cumulée
garanties risque de
Dont financières crédit sur
soumises à données expositions
dépréciation non
Dont en défaut performantes

(en millions d'euros)
Expositions au bilan 1 700 321 26 940 26 852 1 685 970 (22 373) ‐
Europe 1 504 654 25 105 25 018 1 490 323 (20 820) ‐
France 1 165 821 18 745 18 714 1 153 399 (15 794) ‐
Italie 123 567 3 388 3 377 123 424 (2 469) ‐
Allemagne 34 797 408 408 34 793 (327) ‐
Luxembourg 26 646 131 131 25 123 (112) ‐
Royaume-Uni 26 058 61 61 26 038 (108) ‐
Espagne 19 922 263 263 19 922 (232) ‐
Suisse 20 082 128 128 20 081 (86) ‐
Pays-Bas 12 142 74 74 12 141 (67) ‐
Pologne 14 495 463 451 14 362 (412) ‐
Autres pays d'Europe 61 124 1 444 1 411 61 041 (1 214) ‐
Asie et Océanie 101 680 352 352 101 676 (225) ‐
Japon 64 567 ‐ ‐ 64 566 (10) ‐
Autres Asie et Océanie 37 113 351 351 37 110 (215) ‐
Amérique du Nord 49 855 454 453 49 851 (383) ‐
Etats-Unis 42 133 374 374 42 129 (316) ‐
Autres Amérique du Nord 7 722 80 80 7 722 (67) ‐
Amérique Centrale et du Sud 12 322 622 622 12 322 (525) ‐
Afrique et Moyen-Orient 21 478 408 408 21 476 (414) ‐
Reste du monde 10 333 ‐ ‐ 10 323 (6) ‐
Expositions hors bilan 785 049 1 842 1 842 1 886
Europe 554 830 1 644 1 644 1 654
France 372 666 1 034 1 034 1 284
Italie 47 210 234 234 120
Allemagne 22 315 3 3 29
Luxembourg 18 289 1 1 22
Royaume-Uni 30 589 ‐ ‐ 17
Espagne 8 511 12 12 12
Suisse 7 829 2 2 5
Pays-Bas 11 368 268 268 70
Pologne 4 054 31 31 20
Autres pays d'Europe 32 000 59 59 75
Asie et Océanie 29 732 96 96 58
Japon 6 644 ‐ ‐ 2
Autres Asie et Océanie 23 088 96 96 ‐ ‐ 56
Amérique du Nord 181 794 77 77 134
Etats-Unis 175 916 61 61 126
Autres Amérique du Nord 5 878 17 17 8
Amérique Centrale et du Sud 7 472 3 3 14
Afrique et Moyen-Orient 9 233 22 22 27
Reste du monde 1 987 ‐ ‐ ‐
TOTAL 2 485 370 28 782 28 694 1 685 970 (22 373) 1 886 ‐




24/91
Valeur comptable brute/montant nominal Variations
négatives
Provisions sur cumulées de la
Dont non Dépréciation engagements juste
31/12/2024 hors bilan et valeur dues au
performantes cumulée
garanties risque de
Dont financières crédit sur
soumises à données expositions
dépréciation non
Dont en défaut performantes
(en millions d'euros)
Expositions au bilan 1 513 302 26 113 26 016 1 499 624 (22 042) ‐
Europe 1 379 169 24 101 24 004 1 365 461 (20 332) ‐
France 1 075 307 17 383 17 348 1 063 899 (15 132) ‐
Italie 115 825 3 704 3 693 115 036 (2 609) ‐
Allemagne 33 286 400 400 33 280 (307) ‐
Luxembourg 21 226 44 44 19 953 (107) ‐
Royaume-Uni 18 235 74 74 18 216 (93) ‐
Espagne 15 822 284 284 15 820 (249) ‐
Suisse 17 523 118 118 17 520 (85) ‐
Pays-Bas 12 208 107 107 12 208 (81) ‐
Pologne 13 417 472 460 13 282 (425) ‐
Autres pays d'Europe 56 319 1 514 1 475 56 245 (1 244) ‐
Asie et Océanie 46 883 397 397 46 930 (251) ‐
Japon 10 114 ‐ ‐ 10 165 (10) ‐
Autres Asie et Océanie 36 769 397 397 36 766 (241) ‐
Amérique du Nord 43 963 365 365 43 958 (358) ‐
Etats-Unis 35 429 273 273 35 424 (284) ‐
Autres Amérique du Nord 8 534 92 92 8 534 (74) ‐
Amérique Centrale et du Sud 12 738 742 742 12 738 (620) ‐
Afrique et Moyen-Orient 20 831 508 508 20 829 (476) ‐
Reste du monde 9 718 ‐ ‐ 9 708 (5) ‐
Expositions hors bilan 795 356 1 870 1 870 2 109
Europe 551 019 1 667 1 667 1 853
France 383 980 990 990 1 433
Italie 40 182 226 226 127
Allemagne 18 668 3 3 21
Luxembourg 20 005 1 1 19
Royaume-Uni 30 961 ‐ ‐ 27
Espagne 6 227 17 17 20
Suisse 9 078 1 1 6
Pays-Bas 12 160 329 329 104
Pologne 4 065 39 39 20
Autres pays d'Europe 25 693 62 62 74
Asie et Océanie 31 077 97 97 56
Japon 7 785 ‐ ‐ 2
Autres Asie et Océanie 23 292 97 97 55
Amérique du Nord 192 669 43 43 139
Etats-Unis 187 255 24 24 131
Autres Amérique du Nord 5 414 20 20 7
Amérique Centrale et du Sud 7 763 5 5 32
Afrique et Moyen-Orient 9 956 56 56 29
Reste du monde 2 873 ‐ ‐ ‐
TOTAL 2 308 658 27 983 27 886 1 499 624 (22 042) 2 109 ‐

Sur l’état CQ4 à partir de l’arrêté du 30 juin 2025, la trésorerie, les comptes à vue auprès de banques centrales
et autres dépôts à vue ont été ajoutés au périmètre de la ligne Expositions au bilan pour suivre la présentation
réglementaire de l'EBA et être cohérent avec les autres états Pilier 3 qui intégraient déjà ces éléments.




25/91
QUALITÉ DE CRÉDIT DES PRÊTS ET AVANCES ACCORDÉS À DES ENTREPRISES NON FINANCIÈRES
PAR BRANCHE D’ACTIVITÉ (CQ5)



30/06/2025 Valeur comptable brute
Variations
négatives
cumulées de la
Dont non juste
performantes Dont prêts et Dépréciation valeur dues au
avances cumulée risque
soumis à de crédit sur
dépréciation expositions
Dont en non
défaut performantes


(en millions d'euros) a b c d e f

010 Agriculture, sylviculture et pêche 40 433 1 437 1 431 40 432 (1 617) ‐

020 Industries extractives 6 434 153 153 6 434 (216) ‐

030 Industrie manufacturière 67 486 1 726 1 702 67 467 (1 333) ‐
Production et distribution d’électricité, de
040 31 349 446 446 31 349 (308) ‐
gaz, de vapeur et d’air conditionné
050 Production et distribution d’eau 3 358 46 45 3 358 (47) ‐

060 Construction 15 796 1 182 1 181 15 796 (880) ‐

070 Commerce 61 240 2 479 2 476 61 240 (2 055) ‐

080 Transport et stockage 29 491 734 733 29 491 (422) ‐

090 Hébergement et restauration 12 477 879 879 12 477 (798) ‐

100 Information et communication 19 964 439 439 19 964 (260) ‐

110 Activités financières et d'assurance 32 088 532 518 32 081 (416) ‐

120 Activités immobilières 100 073 2 189 2 189 100 041 (2 270) ‐
Activités spécialisées, scientifiques et
130 26 154 1 076 1 076 26 154 (972) ‐
techniques
Activités de services administratifs et de
140 12 635 391 390 12 635 (376) ‐
soutien
Administration publique et défense, sécurité
150 2 612 1 1 2 612 (5) ‐
sociale obligatoire
160 Enseignement 554 52 52 554 (37) ‐

170 Santé humaine et action sociale 6 104 139 136 6 104 (247) ‐

180 Arts, spectacles et activités récréatives 1 757 99 99 1 757 (79) ‐

190 Autres services 6 695 302 295 6 692 (247) ‐

200 TOTAL 476 701 14 302 14 243 476 640 (12 585) ‐




26/91
31/12/2024 Valeur comptable brute
Variations
négatives
cumulées de la
Dont non juste
performantes Dont prêts et Dépréciation valeur dues au
avances cumulée risque
soumis à de crédit sur
dépréciation expositions
Dont en non
défaut performantes


(en millions d'euros) a b c d e f

010 Agriculture, sylviculture et pêche 39 422 1 333 1 323 39 422 (1 519) ‐

020 Industries extractives 7 580 217 217 7 580 (245) ‐

030 Industrie manufacturière 70 264 1 551 1 524 70 245 (1 177) ‐
Production et distribution d’électricité, de
040 30 745 506 505 30 745 (376) ‐
gaz, de vapeur et d’air conditionné
050 Production et distribution d’eau 3 182 48 47 3 182 (48) ‐

060 Construction 15 778 1 093 1 093 15 778 (866) ‐

070 Commerce 59 437 2 332 2 327 59 437 (1 947) ‐

080 Transport et stockage 30 318 831 829 30 318 (446) ‐

090 Hébergement et restauration 12 166 817 817 12 166 (783) ‐

100 Information et communication 18 190 133 133 18 190 (204) ‐

110 Activités financières et d'assurance 26 765 511 511 26 755 (361) ‐

120 Activités immobilières 93 549 2 215 2 212 93 524 (2 303) ‐

Activités spécialisées, scientifiques et
130 26 419 1 066 1 065 26 419 (922) ‐
techniques
Activités de services administratifs et de
140 13 471 346 346 13 471 (259) ‐
soutien
Administration publique et défense, sécurité
150 1 696 11 11 1 696 (10) ‐
sociale obligatoire

160 Enseignement 611 47 47 611 (33) ‐

170 Santé humaine et action sociale 6 824 1 132 1 131 6 824 (328) ‐

180 Arts, spectacles et activités récréatives 1 644 115 115 1 644 (79) ‐

190 Autres services 6 619 251 247 6 617 (231) ‐

200 TOTAL 459 339 14 967 14 897 459 285 (12 130) ‐



Conformément au règlement d’exécution (UE) n° 2021/637, le tableau (EU CQ5) présente la ventilation des prêts
et créances sur le périmètre des sociétés non financières. Il n’intègre pas les autres expositions sur le périmètre
des sociétés financières, à savoir les titres de dettes, les actifs destinés à être cédés et les engagements de hors-
bilan. Il ne tient pas compte de l’ensemble des expositions sur les administrations centrales et banques centrales,
les établissements de crédit et les ménages.




27/91
SURETES OBTENUES PAR PRISE DE POSSESSION ET PROCESSUS D’EXECUTION (CQ7)

30/06/2025 31/12/2024

Sûretés obtenues par prise de Sûretés obtenues par prise de
possession possession

Valeur lors de la Variations Valeur lors de la Variations
comptabilisation négatives comptabilisation négatives
initiale cumulées initiale cumulées
(en millions d'euros)
010 Immobilisations corporelles ‐ ‐ ‐ ‐

020 Autres qu'immobilisations corporelles 341 (214) 281 (182)

030 Biens immobiliers résidentiels 19 (6) 20 (6)

040 Biens immobiliers commerciaux 79 (31) 39 (15)

050 Biens meubles (automobiles, navires, etc.) 242 (177) 220 (160)

060 Actions et titres de créance ‐ ‐ ‐ ‐

070 Autres sûretés 1 ‐ 2 (1)

080 TOTAL 341 (214) 282 (182)




28/91
2.2.2 Risque de crédit
2.2.2.1 Expositions en approche standard
APPROCHE STANDARD – EXPOSITION AU RISQUE DE CRÉDIT ET EFFETS DE L'ARC (CR4)



30/06/2025 Expositions avant CCF et Expositions après CCF et
RWA et densité de RWA
avant ARC après ARC

Expositions Expositions Expositions Expositions Densité de
RWA
au bilan au hors bilan au bilan au hors bilan RWA (%)
Classes d'exposition
(en millions d'euros) a b c d e f
Administration centrales ou banques
1 58 919 73 64 041 23 7 097 11,08%
centrales
Entités du secteur public ne relevant pas de
2 7 159 457 8 192 73 597 7,22%
l’administration centrale
EU 2a Administration régionales ou locales 1 850 333 1 850 33 336 17,86%

EU 2b Entités du secteur public 5 309 124 6 342 40 261 4,08%

3 Banques multilatérales de développement 1 713 5 1 736 ‐ 7 0,41%

EU 3a Organisations internationales 2 495 ‐ 2 495 ‐ ‐ ‐

4 Établissements 12 472 5 940 27 075 1 533 5 593 19,55%

5 Obligations garanties 1 764 ‐ 1 764 ‐ 187 10,59%

6 Entreprises 77 601 32 270 62 546 6 575 54 808 79,29%

6.1 Dont: Financement spécialisé 1 164 1 021 1 159 523 1 505 89,50%
Expositions sur créances subordonnées et
7 28 022 183 27 980 183 63 721 226,25%
sur actions
EU 7a Expositions sur créances subordonnées 125 ‐ 125 ‐ 188 150,00%

EU 7b Actions 27 897 183 27 855 183 63 534 226,59%

8 Clientèle de détail 52 861 3 864 43 896 1 236 30 463 67,50%
Garanties par des hypothèques sur des biens
9 9 595 596 9 537 237 4 185 42,82%
immobiliers et expositions ADC
Garanties par des hypothèques sur des biens
9.1 338 13 292 5 112 37,81%
immobiliers résidentiels – non IPRE
Garanties par des hypothèques sur des biens
9.2 5 325 12 5 323 5 1 390 26,09%
immobiliers résidentiels – IPRE
Garanties par des hypothèques sur des biens
9.3 2 833 375 2 823 149 1 815 61,08%
immobiliers commerciaux – non IPRE
Garanties par des hypothèques sur des biens
9.4 918 54 918 22 542 57,65%
immobiliers commerciaux – IPRE
Acquisition de terrains, promotion immobilière
9.5 181 142 181 57 326 137,20%
et constructions (ADC)
10 Expositions en défaut 2 300 251 2 035 52 2 797 133,96%
Créances sur des établissements et des
EU
entreprises faisant l’objet d’une évaluation de ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
10a
crédit à court terme
EU Organismes de placement collectif (OPC) 16 121 14 542 16 121 4 545 20 285 98,15%
10b
EU 10c Autres éléments 34 470 5 34 470 5 27 749 80,49%

12 TOTAL 305 491 58 188 301 888 14 463 217 488 68,75%




29/91
APPROCHE STANDARD – EXPOSITION AU RISQUE DE CRÉDIT ET EFFETS DE L'ARC (CR4)



31/12/2024 Expositions avant CCF et Expositions après CCF et
RWA et densité de RWA
Catégories d'expositions avant ARC après ARC


Expositions Expositions Expositions Expositions Densité de
RWA
au bilan au hors bilan au bilan au hors bilan RWA (%)
(en millions d'euros)
Administration centrales ou banques
1 63 469 52 69 103 11 7 614 11,02%
centrales
2 Administration régionales ou locales 1 795 397 1 793 37 240 ‐

3 Entités du secteur public 5 399 112 6 376 33 191 ‐

4 Banques multilatérales de développement 1 415 5 1 451 ‐ 24 ‐

5 Organisations internationales 2 068 ‐ 2 068 ‐ ‐ ‐

6 Banques (établissements) 15 864 2 172 32 685 997 4 812 14,29%

7 Entreprises 79 000 28 265 61 253 5 668 53 844 80,46%

8 Clientèle de détail 49 566 3 293 40 948 711 28 090 67,43%
Expositions garanties par une hypothèque sur
9 9 585 281 9 508 123 4 009 41,62%
un bien immobilier
10 Expositions en défaut 1 967 169 1 747 24 2 222 125,45%
Expositions présentant un risque
11 449 73 449 27 715 150,00%
particulièrement élevé
12 Obligations garanties 2 107 ‐ 2 107 ‐ 215 10,18%
Établissements et entreprises faisant l’objet
13 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
d’une évaluation de crédit à court terme
14 Organismes de placement collectif 11 400 17 014 11 400 4 782 8 465 52,31%

15 Actions 5 087 ‐ 5 087 ‐ 7 514 147,70%

16 Autres éléments 33 724 5 33 724 5 27 367 81,14%

17 TOTAL 282 896 51 840 279 701 12 420 145 320 49,75%




30/91
APPROCHE STANDARD DES EXPOSITIONS PAR CLASSE D’ACTIFS ET PAR COEFFICIENT DE PONDÉRATION DES RISQUES (CR5)
30/06/2025 Pondération des risques
Expositi
Autre on totale Dont non
Catégories d'expositions 0% 2% 4% 10% 20% 30% 35% 40% 45% 50% 60% 70% 75% 80% 90% 100% 105% 110% 130% 150% 250% 370% 400% 1250% au
s notée
risque
de crédit
(en millions d'euros) a b c d e f g h i j k l m n o p q r s t u v w x y z aa
Administrations centrales ou
1 59 734 ‐ 61 ‐ 39 ‐ ‐ ‐ ‐ 3 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 1 614 ‐ ‐ ‐ 1 060 1 553 ‐ ‐ ‐ ‐ 64 064 64 057
banques centrales
Entités du secteur public ne
2 relevant pas de l’administration 6 584 ‐ ‐ ‐ 1 331 ‐ ‐ ‐ ‐ 38 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 311 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 8 265 8 198
centrale
EU 2a Administrations régionales ou 968 ‐ ‐ ‐ 711 ‐ ‐ ‐ ‐ 21 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 183 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 1 883 1 883
locales
EU 2b Entités du secteur public 5 616 ‐ ‐ ‐ 620 ‐ ‐ ‐ ‐ 17 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 128 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 6 382 6 315
Banques multilatérales de
3 1 722 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 14 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 1 736 1 736
développement
EU 3a Organisations internationales 2 495 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 2 495 2 495

4 Établissements 15 822 ‐ ‐ ‐ 8 008 637 ‐ 1 28 ‐ 582 ‐ ‐ 109 ‐ ‐ 661 ‐ ‐ ‐ 1 500 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 28 608 25 568
7
5 Obligations garanties ‐ ‐ ‐ 1 660 104 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 1 764 1 588

6 Entreprises ‐ ‐ ‐ ‐ 9 185 ‐ ‐ ‐ ‐ 7 632 ‐ ‐ 7 040 15 ‐ 41 329 ‐ ‐ 344 3 576 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 69 121 44 720

6.1 Dont: Financement spécialisé ‐ ‐ ‐ ‐ 2 ‐ ‐ ‐ ‐ 31 ‐ ‐ 17 15 ‐ 1 012 ‐ ‐ 344 259 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 1 681 1 035
Expositions sur créances
7 212 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 4 066 ‐ ‐ ‐ 125 23 715 ‐ 45 ‐ ‐ 28 164 28 164
subordonnées et sur actions
Expositions sur créances
EU 7a ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 125 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 125 125
subordonnées
EU 7b Actions 212 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 4 066 ‐ ‐ ‐ ‐ 23 715 ‐ 45 ‐ ‐ 28 039 28 039

8 Expositions sur la clientèle de ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 873 ‐ 6 ‐ ‐ ‐ 44 011 ‐ ‐ 117 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 126 45 133 45 133
détail
Garanties par des hypothèques sur
9 des biens immobiliers et 120 ‐ ‐ ‐ 5 058 1 ‐ ‐ ‐ 93 2 609 188 657 ‐ 14 656 ‐ ‐ ‐ 378 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 9 773 9 511
expositions ADC
Garanties par des hypothèques sur
9.1 des biens immobiliers résidentiels ‐ ‐ ‐ ‐ 208 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 57 ‐ ‐ 32 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 297 296
– non IPRE
aucun fractionnement de prêt n’est
9.1.1 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 31 ‐ ‐ 16 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 47 47
appliqué
fractionnement de prêt appliqué
9.1.2 ‐ ‐ ‐ ‐ 208 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 208 208
(garanti)
fractionnement de prêt appliqué
9.1.3 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 26 ‐ ‐ 16 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 42 42
(non garanti)
Garanties par des hypothèques sur
9.2 des biens immobiliers résidentiels ‐ ‐ ‐ ‐ 4 747 1 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 569 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 11 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 5 328 5 328
– IPRE
Garanties par des hypothèques sur
9.3 des biens immobiliers 9 ‐ ‐ ‐ 69 ‐ ‐ ‐ ‐ 92 2 155 ‐ 30 ‐ ‐ 556 ‐ ‐ ‐ 61 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 2 972 2 724
commerciaux – non IPRE
aucun fractionnement de prêt n’est
9.3.1 7 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 112 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 119 118
appliqué
9.3.2 fractionnement de prêt appliqué ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 2 155 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 2 155 2 155
(garanti)
fractionnement de prêt appliqué
9.3.3 3 ‐ ‐ ‐ 69 ‐ ‐ ‐ ‐ 92 ‐ ‐ 29 ‐ ‐ 444 ‐ ‐ ‐ 61 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 698 450
(non garanti)
Garanties par des hypothèques sur
9.4 des biens immobiliers 110 ‐ ‐ ‐ 34 ‐ ‐ ‐ ‐ 1 453 188 2 ‐ 14 68 ‐ ‐ ‐ 69 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 939 925
commerciaux – IPRE
Acquisition de terrains, promotion
9.5 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 237 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 237 237
immobilière et construction (ADC)
10 Expositions en défaut ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 669 ‐ ‐ ‐ 1 419 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 2 088 2 088
Créances sur des établissements
EU
et des entreprises faisant l’objet ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
10a
d’une évaluation du crédit à court
EU terme
Organismes de placement collectif
4 016 ‐ 2 749 1 400 ‐ ‐ ‐ ‐ 7 601 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 2 833 ‐ ‐ ‐ 725 2 323 ‐ 742 275 ‐ 20 666 20 237
10b (OPC)
EU Autres éléments 4 345 ‐ ‐ ‐ 1 810 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 23 047 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 5 273 34 475 34 474
10c
EU TOTAL 95 050 ‐ 64 2 409 26 934 639 873 1 28 6 15 964 2 609 188 51 817 15 14 75 304 ‐ ‐ 344 8 784 27 591 ‐ 787 275 5 399 316 351 287 968
11c 7




31/91
APPROCHE STANDARD DES EXPOSITIONS PAR CLASSE D’ACTIFS ET PAR COEFFICIENT DE PONDÉRATION DES RISQUES (CR5)



31/12/2024 Pondération des risques



Catégories d'expositions Expositio
n
Dont non
0% 2% 4% 10% 20% 35% 50% 70% 75% 100% 150% 250% 370% 1250% Autres totale au
notée
risque de
crédit

(en millions d'euros)
Administrations centrales ou banques
1 64 477 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 152 ‐ ‐ 1 595 1 283 1 608 ‐ ‐ ‐ 69 114 68 797
centrales

2 Administrations régionales ou locales 1 075 ‐ ‐ ‐ 642 ‐ 4 ‐ ‐ 110 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 1 831 1 827

3 Entités du secteur public 5 657 ‐ ‐ ‐ 692 ‐ 15 ‐ ‐ 45 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 6 409 5 867


4 Banques multilatérales de développement 1 428 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 24 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 1 451 1 325


5 Organisations internationales 2 068 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 2 068 2 000

6 Banques (établissements) 17 058 2 419 ‐ ‐ 10 997 ‐ 1 392 ‐ ‐ 1 714 103 ‐ ‐ ‐ ‐ 33 682 29 603

7 Entreprises ‐ ‐ ‐ ‐ 9 552 ‐ 7 095 ‐ ‐ 47 008 3 266 ‐ ‐ ‐ ‐ 66 921 32 182

8 Clientèle de détail ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 813 ‐ ‐ 40 846 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 41 660 41 660

Expositions garanties par une hypothèque
9 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 5 958 2 578 ‐ 1 081 14 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 9 632 9 632
sur un bien immobilier

10 Expositions en défaut ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 869 901 ‐ ‐ ‐ ‐ 1 771 1 771

Expositions présentant un risque
11 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 476 ‐ ‐ ‐ ‐ 476 476
particulièrement élevé

12 Obligations garanties ‐ ‐ ‐ 2 068 38 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 2 107 44

Établissements et entreprises faisant
13 l’objet d’une évaluation de crédit à court ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
terme

14 Titres d’organismes de placement collectif 3 608 ‐ 1 119 2 628 ‐ 6 336 ‐ ‐ 2 838 567 ‐ ‐ 86 ‐ 16 182 15 325

15 Actions ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 3 470 ‐ 1 618 ‐ ‐ ‐ 5 087 5 087

16 Autres éléments 4 737 ‐ ‐ ‐ 2 031 ‐ ‐ ‐ ‐ 26 961 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 33 729 33 621

17 TOTAL 100 107 2 419 1 2 188 26 580 6 772 17 571 ‐ 41 927 84 648 6 596 3 225 ‐ 86 ‐ 292 121 249 216




Les expositions sur les classes d’actifs « Administrations centrales et banques centrales » et « Banques » (établissements) traitées en approche
standard bénéficient majoritairement de l’application d’un coefficient de pondération de 0% au 30 juin 2025 comme à fin 2024. Cela reflète la qualité
des activités réalisées avec ces types de contreparties.




32/91
2.2.2.2 Qualité des expositions en approche notations internes
APPROCHE FONDÉE SUR LA NOTATION INTERNE FONDATION – EXPOSITIONS AU RISQUE DE
CRÉDIT, PAR CATÉGORIE D'EXPOSITION ET PAR CATÉGORIE DE PD (PROBABILITÉ DE
DÉFAUT) AU 30 JUIN 2025 (CR6)



Montant
30/06/2025
Expositio Exposition PD LGD Échéance d'exposition
Echelle de CCF Montant Corrections
Expositions ns hors- après CCF moyenne, moyenne moyenne pondéré Densité
probabilité de moyen des pertes de valeur et
au blain bilan et après pondérée pondérée pondérée après de RWA
défaut pondéré anticipées provisions
avant CCF ARC (%) (%) (années) facteurs
supplétifs
(en millions
d'euros)

IRB-F
0,00 à <0,15 221 638 519 41,55% 225 893 ‐ 45,20% 2,50 1 719 0,76% 2 (7)
0,00 à <0,10 221 444 509 41,58% 225 708 ‐ 45,20% 2,50 1 663 0,74% 1 (7)
0,10 à <0,15 194 10 40,00% 185 0,10% 45,00% 2,50 56 30,30% ‐ ‐
0,15 à <0,25 678 2 40,00% 681 0,16% 45,00% 2,50 265 38,92% ‐ (1)
0,25 à <0,50 89 12 40,00% 94 0,38% 43,47% 2,50 55 58,16% ‐ ‐
0,50 à <0,75 98 75 40,00% 21 0,60% 45,00% 2,50 16 75,46% ‐ ‐
0,75 à <2,50 137 8 39,83% 144 0,90% 45,87% 2,50 128 88,88% 1 (1)
0,75 à <1,75 137 8 39,83% 144 0,90% 45,87% 2,50 128 88,88% 1 (1)
1,75 à <2,5 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
Administrations
centrales et 2,50 à <10,00 15 ‐ 40,00% 15 3,18% 45,00% 2,50 19 130,17% ‐ ‐
banques 2,5 à <5 14 ‐ ‐ 14 3,00% 45,00% 2,50 18 128,44% ‐ ‐
centrales
5 à <10 ‐ ‐ 40,00% 1 8,00% 45,00% 2,50 1 177,55% ‐ ‐
10,00 à <100,00 30 1 77,27% 31 23,33% 45,00% 2,50 75 243,50% 3 ‐
10 à <20 1 ‐ 40,00% 1 15,00% 45,00% 2,50 3 221,53% ‐ ‐
20 à <30 29 1 100,00% 29 23,66% 45,00% 2,50 72 244,38% 3 ‐
30,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100,00 (Défaut) 5 ‐ ‐ 5 100,00% 45,00% 2,50 ‐ ‐ 2 ‐

Sous-total
(Classe 222 689 618 41,35% 226 884 0,01% 45,20% 2,50 2 277 1,00% 8 (10)
d'exposition)

0,00 à <0,15 15 384 1 443 40,41% 16 740 0,05% 45,01% 2,00 2 843 16,98% 4 (16)
0,00 à <0,10 15 384 1 443 40,41% 16 740 0,05% 45,01% 2,00 2 843 16,98% 4 (16)
0,10 à <0,15 - - - - - - - -
0,15 à <0,25 558 12 40,00% 611 0,19% 45,00% 3,00 257 42,07% 1 (1)
0,25 à <0,50 361 36 40,50% 378 0,34% 45,00% 3,00 217 57,45% 1 (1)
0,50 à <0,75 12 - 40,00% 12 0,60% 45,00% 3,00 9 75,46% - -
0,75 à <2,50 109 3 46,17% 110 1,07% 45,00% 3,00 100 91,37% 1 (2)
0,75 à <1,75 94 3 46,20% 95 0,87% 45,00% 3,00 83 86,85% - (2)
1,75 à <2,5 15 - 40,00% 15 2,38% 45,00% 3,00 18 120,45% - -
Administrations 2,50 à <10,00 5 - - 5 5,71% 45,00% 3,00 8 156,73% - -
régionales et
locales 2,5 à <5 - - - - - - - -
5 à <10 5 - - 5 5,71% 45,00% 3,00 8 156,73% - -
10,00 à <100,00 136 6 40,00% 139 20,48% 45,00% 3,00 333 238,87% 13 -
10 à <20 3 - - 3 14,75% 45,00% 3,00 6 220,42% - -
20 à <30 133 6 40,00% 136 20,60% 45,00% 3,00 326 239,26% 13 -
30,00 à <100,00 - - - - - - - -
100,00 (Défaut) 2 - - 2 100,00% 45,00% 3,00 - - 1 (1)

Sous-total
(Classe 16 567 1 500 40,42% 17 998 0,23% 45,00% 2,28 3 768 20,94% 19 (21)
d'exposition)

0,00 à <0,15 19 850 1 028 40,96% 21 106 0,05% 45,00% 2,00 3 332 15,78% 4 (16)
0,00 à <0,10 19 823 1 023 40,97% 21 078 0,05% 45,00% 2,00 3 322 15,76% 4 (16)
0,10 à <0,15 27 5 39,79% 28 0,12% 45,00% 3,00 9 33,59% - -
0,15 à <0,25 462 13 40,00% 498 0,19% 45,00% 2,00 214 43,03% - (1)
0,25 à <0,50 384 53 40,00% 409 0,32% 44,94% 2,00 228 55,78% 1 (1)
0,50 à <0,75 3 - - 3 0,60% 45,00% 2,00 2 75,46% - -
0,75 à <2,50 311 19 40,19% 267 0,89% 44,31% 3,00 229 85,77% 1 (5)
0,75 à <1,75 311 19 40,19% 267 0,89% 44,31% 3,00 229 85,75% 1 (5)
1,75 à <2,5 ‐ - - - 2,37% 45,00% 3,00 - 120,45% - -
Entités du 2,50 à <10,00 26 43 48,75% 50 3,05% 44,87% 3,00 64 128,86% 1 (1)
secteur public 2,5 à <5 25 43 48,75% 49 3,00% 44,87% 3,00 63 128,38% 1 (1)
5 à <10 1 - - 1 6,07% 45,00% 3,00 1 160,25% - -
10,00 à <100,00 465 35 40,27% 447 21,40% 44,95% 3,00 1 074 240,21% 43 (2)
10 à <20 5 13 40,00% 10 15,00% 43,58% 2,00 22 214,56% 1 -
20 à <30 460 22 40,43% 437 21,56% 44,98% 3,00 1 051 240,83% 42 (1)
30,00 à <100,00 - - - - - - - -
100,00 (Défaut) 14 - - 13 100,00% 45,00% 2,00 - - 6 (5)

Sous-total
(Classe 21 515 1 189 41,15% 22 792 0,55% 45,00% 2,30 5 142 22,56% 56 (30)
d'exposition)




33/91
Montant
30/06/2025
Expositio Exposition PD LGD Échéance d'exposition
Echelle de CCF Montant Corrections
Expositions ns hors- après CCF moyenne, moyenne moyenne pondéré Densité
probabilité de moyen des pertes de valeur et
au blain bilan et après pondérée pondérée pondérée après de RWA
défaut pondéré anticipées provisions
avant CCF ARC (%) (%) (années) facteurs
supplétifs
(en millions
d'euros)

IRB-F
0,00 à <0,15 12 312 5 445 32,57% 15 475 0,07% 30,91% 2,21 2 845 18,39% 3 (6)
0,00 à <0,10 12 312 4 943 35,88% 15 475 0,07% 30,91% 2,21 2 845 18,39% 3 (6)
0,10 à <0,15 ‐ 502 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0,15 à <0,25 1 494 2 861 23,48% 2 046 0,16% 38,26% 1,85 709 34,66% 1 (2)
0,25 à <0,50 238 546 16,82% 330 0,30% 19,49% 1,17 81 24,54% ‐ ‐
0,50 à <0,75 230 379 21,60% 159 0,60% 45,00% 1,52 119 74,65% ‐ (1)
0,75 à <2,50 158 371 15,14% 189 1,63% 32,94% 2,00 156 82,39% 1 (2)
0,75 à <1,75 52 208 10,11% 62 1,06% 44,83% 1,77 66 106,80% ‐ ‐
1,75 à <2,5 105 163 21,58% 127 1,90% 27,13% 2,11 89 70,45% 1 (2)
2,50 à <10,00 13 35 24,71% 22 3,68% 45,00% 1,85 34 157,54% ‐ ‐
2,5 à <5 13 35 24,71% 22 3,68% 45,00% 1,85 34 157,54% ‐ ‐
5 à <10 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
10,00 à <100,00 102 128 21,42% 40 15,25% 45,00% 1,24 90 225,25% 3 ‐
10 à <20 98 121 21,45% 35 14,51% 45,00% 1,13 76 219,91% 2 ‐
20 à <30 4 7 20,89% 5 20,00% 45,00% 1,91 14 259,67% ‐ ‐
30,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100,00 (Défaut) 212 181 7,38% 380 100,00% 45,00% 1,02 ‐ ‐ 367 (367)
(en millions Sous-total
d'euros) (Classe 14 758 9 947 27,39% 18 640 2,18% 31,99% 2,12 4 034 21,64% 376 (377)
d'exposition)
IRB-F
0,00 à <0,15 159 39 45,42% 177 0,06% 36,14% 2,50 31 17,46% ‐ ‐
0,00 à <0,10 156 39 45,42% 174 0,06% 36,07% 2,50 30 17,38% ‐ ‐
0,10 à <0,15 3 ‐ ‐ 3 0,12% 40,00% 2,50 1 21,97% ‐ ‐
0,15 à <0,25 615 51 40,00% 634 0,16% 37,86% 2,50 201 31,73% ‐ (1)
0,25 à <0,50 1 375 310 41,38% 1 503 0,30% 37,07% 2,50 672 44,69% 2 (5)
0,50 à <0,75 992 229 47,52% 1 101 0,60% 38,19% 2,50 695 63,12% 3 (4)
0,75 à <2,50 715 237 44,95% 813 1,07% 38,10% 2,50 632 77,70% 3 (13)
0,75 à <1,75 626 207 45,65% 718 0,96% 38,62% 2,50 550 76,60% 3 (10)
1,75 à <2,5 88 30 40,18% 94 1,90% 34,19% 2,50 81 86,01% 1 (3)
Entreprises- 2,50 à <10,00 57 14 46,68% 62 4,34% 35,44% 2,50 70 111,95% 1 (2)
financement
spécialisé 2,5 à <5 20 1 40,00% 20 2,96% 40,00% 2,50 23 114,39% ‐ (1)
5 à <10 38 13 47,13% 42 5,00% 33,27% 2,50 47 110,79% 1 (2)
10,00 à <100,00 32 5 40,66% 34 20,00% 40,00% 2,50 71 206,75% 3 (3)
10 à <20 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
20 à <30 32 5 40,66% 34 20,00% 40,00% 2,50 71 206,75% 3 (3)
30,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100,00 (Défaut) 2 ‐ 40,00% 3 100,00% 33,49% 2,50 ‐ ‐ 1 (2)

Sous-total
(Classe 3 948 886 44,09% 4 327 0,77% 37,62% 2,50 2 371 54,79% 12 (30)
d'exposition)

0,00 à <0,15 62 174 122 193 34,17% 107 214 0,07% 40,89% 2,15 20 807 19,41% 23 (96)
0,00 à <0,10 47 066 96 116 34,03% 84 689 0,05% 41,48% 2,17 14 890 17,58% 18 (66)
0,10 à <0,15 15 108 26 077 34,72% 22 525 0,12% 38,68% 2,08 5 917 26,27% 5 (30)
0,15 à <0,25 4 506 4 195 33,49% 3 650 0,16% 43,71% 2,23 1 430 39,18% 3 (6)
0,25 à <0,50 26 348 41 885 39,03% 37 386 0,35% 37,79% 2,13 16 817 44,98% 24 (151)
0,50 à <0,75 1 301 818 43,77% 1 440 0,60% 41,53% 2,51 1 137 78,99% 4 (11)
0,75 à <2,50 17 886 18 388 42,47% 21 482 1,07% 36,96% 2,35 14 880 69,27% 87 (442)
0,75 à <1,75 16 657 17 452 42,25% 20 096 1,01% 36,79% 2,33 13 499 67,18% 76 (394)
1,75 à <2,5 1 228 936 46,59% 1 386 1,88% 39,34% 2,62 1 381 99,66% 10 (48)
Entreprises - 2,50 à <10,00 6 471 3 689 54,31% 7 268 4,61% 36,70% 2,47 7 329 100,84% 123 (569)
Autres 2,5 à <5 5 014 2 755 52,91% 5 673 3,57% 36,63% 2,47 5 231 92,21% 75 (404)
5 à <10 1 457 935 58,42% 1 595 8,29% 36,95% 2,45 2 098 131,54% 49 (165)
10,00 à <100,00 3 447 1 224 38,95% 2 343 20,32% 37,34% 2,18 4 202 179,31% 176 (300)
10 à <20 1 288 247 45,36% 647 14,93% 38,61% 1,90 1 145 176,99% 37 (90)
20 à <30 2 106 977 37,35% 1 643 21,99% 37,31% 2,28 2 992 182,09% 135 (174)
30,00 à <100,00 53 ‐ ‐ 53 34,03% 22,90% 2,50 65 121,73% 4 (36)
100,00 (Défaut) 1 738 933 44,17% 1 987 100,00% 40,43% 1,75 ‐ ‐ 1 163 (1 294)

Sous-total
(Classe 123 872 193 326 36,50% 182 769 1,77% 39,64% 2,19 66 602 36,44% 1 603 (2 868)
d'exposition)

TOTAL (Toutes classes d'expositions) 403 349 207 466 36,11% 473 410 2,35 84 194 17,78% 2 074 (3 286)




34/91
APPROCHE FONDÉE SUR LA NOTATION INTERNE FONDATION – EXPOSITIONS AU RISQUE DE
CRÉDIT, PAR CATÉGORIE D'EXPOSITION ET PAR CATÉGORIE DE PD (PROBABILITÉ DE
DÉFAUT) AU 31 DÉCEMBRE 2024 (CR6)



31/12/2024
Montant
Expositio Exposition PD LGD Échéance d'exposition
Echelle de CCF Montant Corrections
Expositions ns hors- après CCF moyenne, moyenne moyenne pondéré Densité
probabilité de moyen des pertes de valeur et
au bilan bilan et après pondérée pondérée pondérée après de RWA
défaut pondéré anticipées provisions
avant CCF ARC (%) (%) (années) facteurs
supplétifs

(en millions
d'euros)

IRB-F
0,00 à <0,15 210 203 875 63,31% 216 348 ‐ 45,21% 2,50 1 325 0,61% 1 (68)
0,00 à <0,10 210 152 875 63,31% 216 312 ‐ 45,21% 2,50 1 312 0,61% 1 (68)
0,10 à <0,15 51 ‐ ‐ 36 0,12% 45,00% 2,50 13 34,94% ‐ ‐
0,15 à <0,25 682 4 63,66% 684 0,16% 45,00% 2,50 282 41,13% ‐ (1)
0,25 à <0,50 106 6 63,74% 110 0,36% 44,37% 2,50 67 61,23% ‐ ‐
0,50 à <0,75 96 160 62,94% 196 0,60% 45,70% 2,50 159 81,22% 1 (1)
0,75 à <2,50 42 4 56,67% 53 1,19% 44,97% 2,50 54 102,59% ‐ ‐
0,75 à <1,75 42 4 56,67% 53 1,19% 44,97% 2,50 54 102,59% ‐ ‐
1,75 à <2,5 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
Administrations
centrales et 2,50 à <10,00 15 1 62,40% 16 3,39% 45,00% 2,50 22 140,21% ‐ ‐
banques 2,5 à <5 14 ‐ 75,00% 15 3,00% 45,00% 2,50 20 136,14% ‐ ‐
centrales
5 à <10 1 ‐ 50,00% 1 8,00% 45,00% 2,50 2 188,21% ‐ ‐
10,00 à <100,00 71 ‐ ‐ 71 20,01% 44,94% 2,50 179 252,22% 6 ‐
10 à <20 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
20 à <30 71 ‐ ‐ 71 20,01% 44,94% 2,50 179 252,22% 6 ‐
30,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100,00 (Défaut) 5 ‐ ‐ 5 100,00% 45,00% 2,50 ‐ ‐ 2 ‐

Sous-total
(Classe 211 219 1 050 63,23% 217 483 0,01% 45,21% 2,50 2 089 0,96% 11 (71)
d'exposition)

0,00 à <0,15 46 385 2 718 47,47% 49 426 0,04% 40,90% 2,49 7 961 16,11% 7 (34)
0,00 à <0,10 42 639 2 677 47,23% 45 655 0,03% 42,65% 2,49 7 252 15,88% 7 (32)
0,10 à <0,15 3 746 41 63,12% 3 771 0,11% 19,75% 2,50 709 18,79% 1 (1)
0,15 à <0,25 1 121 66 68,50% 1 228 0,18% 33,62% 2,50 411 33,50% 1 (1)
0,25 à <0,50 252 34 88,10% 288 0,30% 43,90% 2,50 163 56,46% ‐ (1)
0,50 à <0,75 319 31 51,62% 307 0,60% 43,71% 2,50 250 81,44% 1 (4)
0,75 à <2,50 220 56 52,55% 244 1,07% 44,79% 2,50 254 104,07% 1 (4)
0,75 à <1,75 195 53 53,31% 218 0,97% 44,76% 2,50 218 100,18% 1 (3)
1,75 à <2,5 25 3 39,70% 26 1,90% 45,00% 2,50 36 136,56% ‐ ‐
2,50 à <10,00 40 18 65,44% 55 3,16% 44,94% 2,50 81 147,36% 1 (1)
Etablissements
2,5 à <5 37 16 69,74% 51 3,00% 44,94% 2,50 75 146,00% 1 (1)
5 à <10 3 2 22,81% 4 5,45% 45,00% 2,50 6 166,49% ‐ ‐
10,00 à <100,00 38 18 51,37% 48 19,05% 44,76% 2,50 120 250,49% 4 (2)
10 à <20 3 15 49,66% 11 14,99% 44,42% 2,50 25 231,87% 1 (1)
20 à <30 35 3 61,40% 37 20,25% 44,86% 2,50 95 255,96% 3 (1)
30,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100,00 (Défaut) 13 ‐ ‐ 9 100,00% 45,00% 2,50 ‐ ‐ 4 (6)

Sous-total
(Classe 48 387 2 940 48,68% 51 604 0,09% 40,79% 2,49 9 239 17,90% 19 (52)
d'exposition)

0,00 à <0,15 1 476 480 51,40% 1 634 0,08% 43,03% 2,50 307 18,79% 1 (2)
0,00 à <0,10 916 209 44,39% 949 0,04% 44,14% 2,50 139 14,68% ‐ (1)
0,10 à <0,15 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0,15 à <0,25 6 ‐ 20,00% 6 0,16% 43,74% 2,50 2 29,47% ‐ ‐
0,25 à <0,50 3 799 1 930 52,43% 4 502 0,41% 42,08% 2,50 1 967 43,68% 8 (27)
0,50 à <0,75 63 20 57,40% 74 0,60% 43,52% 2,50 44 59,82% ‐ ‐
0,75 à <2,50 6 757 1 865 66,59% 6 754 1,14% 42,13% 2,50 4 435 65,67% 32 (116)
0,75 à <1,75 6 600 1 801 65,91% 6 547 1,11% 42,04% 2,50 4 241 64,78% 31 (113)
1,75 à <2,5 157 63 85,86% 208 1,93% 44,91% 2,50 195 93,79% 2 (3)
Entreprises -
Petites ou 2,50 à <10,00 3 922 788 61,52% 3 299 4,52% 42,57% 2,50 3 194 96,82% 64 (201)
moyennes 2,5 à <5 3 191 622 60,01% 2 777 3,79% 42,49% 2,50 2 552 91,88% 45 (129)
entreprises
5 à <10 731 166 67,21% 522 8,39% 43,02% 2,50 643 123,14% 19 (72)
10,00 à <100,00 716 194 57,17% 565 20,10% 43,61% 2,50 940 166,55% 50 (129)
10 à <20 238 29 70,45% 154 13,74% 42,97% 2,50 229 148,16% 9 (36)
20 à <30 478 165 54,83% 410 22,49% 43,86% 2,50 712 173,47% 41 (93)
30,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100,00 (Défaut) 785 109 67,02% 342 100,00% 44,34% 2,50 ‐ ‐ 152 (287)

Sous-total
(Classe 17 522 5 385 59,06% 17 176 4,09% 42,39% 2,50 10 890 63,40% 306 (763)
d'exposition)




35/91
31/12/2024
Montant
Expositio Exposition PD LGD Échéance d'exposition
Echelle de CCF Montant Corrections
Expositions ns hors- après CCF moyenne, moyenne moyenne pondéré Densité
probabilité de moyen des pertes de valeur et
au bilan bilan et après pondérée pondérée pondérée après de RWA
défaut pondéré anticipées provisions
avant CCF ARC (%) (%) (années) facteurs
supplétifs


(en millions d'euros)

IRB-F
0,00 à <0,15 143 42 57,53% 167 0,06% 43,61% 2,50 37 21,90% ‐ ‐
0,00 à <0,10 142 42 57,53% 166 0,06% 43,60% 2,50 36 21,79% ‐ ‐
0,10 à <0,15 1 ‐ ‐ 1 0,12% 45,00% 2,50 ‐ 34,94% ‐ ‐
0,15 à <0,25 668 36 62,69% 690 0,16% 43,28% 2,50 265 38,48% ‐ (1)
0,25 à <0,50 1 319 303 64,87% 1 515 0,30% 43,27% 2,50 839 55,41% 2 (5)
0,50 à <0,75 1 026 256 72,88% 1 212 0,60% 44,13% 2,50 940 77,60% 3 (6)
0,75 à <2,50 541 209 75,60% 683 1,09% 43,76% 2,50 640 93,74% 3 (16)
0,75 à <1,75 428 185 76,89% 568 0,93% 44,00% 2,50 510 89,73% 2 (11)
1,75 à <2,5 114 24 65,74% 115 1,90% 42,58% 2,50 131 113,54% 1 (5)
Entreprises- 2,50 à <10,00 43 12 75,00% 50 4,77% 41,94% 2,50 72 145,43% 1 (4)
financement
spécialisé 2,5 à <5 5 1 75,00% 6 3,00% 45,00% 2,50 8 136,14% ‐ ‐
5 à <10 38 11 75,00% 44 5,00% 41,54% 2,50 64 146,64% 1 (4)
10,00 à <100,00 19 3 75,00% 21 20,00% 45,00% 2,50 50 237,47% 2 (3)
10 à <20 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
20 à <30 19 3 75,00% 21 20,00% 45,00% 2,50 50 237,47% 2 (3)
30,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100,00 (Défaut) 5 ‐ 75,00% 5 100,00% 42,10% 2,50 ‐ ‐ 2 (3)

Sous-total
(Classe 3 763 861 69,59% 4 342 0,74% 43,59% 2,50 2 844 65,50% 14 (38)
d'exposition)

0,00 à <0,15 20 768 10 901 61,70% 28 095 0,05% 45,43% 2,53 5 888 20,96% 6 (31)
0,00 à <0,10 17 380 8 104 63,95% 23 075 0,04% 45,67% 2,53 4 130 17,90% 4 (17)
0,10 à <0,15 3 388 2 797 55,18% 5 020 0,12% 44,28% 2,50 1 757 35,01% 3 (14)
0,15 à <0,25 682 146 76,15% 773 0,16% 45,25% 2,50 348 44,98% 1 (1)
0,25 à <0,50 8 088 6 751 54,08% 11 050 0,37% 43,97% 2,50 6 889 62,34% 18 (94)
0,50 à <0,75 1 131 267 66,75% 1 322 0,60% 44,69% 2,50 1 183 89,45% 4 (8)
0,75 à <2,50 6 128 4 013 59,26% 6 730 1,11% 43,81% 2,50 6 650 98,81% 33 (188)
0,75 à <1,75 5 469 3 774 58,77% 5 921 1,00% 43,69% 2,50 5 676 95,87% 26 (161)
1,75 à <2,5 659 239 66,99% 809 1,92% 44,69% 2,50 973 120,29% 7 (28)
Entreprises - 2,50 à <10,00 2 539 1 369 64,83% 2 343 4,70% 44,44% 2,50 3 584 153,01% 49 (201)
Autres 2,5 à <5 1 874 1 115 65,65% 1 816 3,66% 44,42% 2,50 2 587 142,43% 29 (118)
5 à <10 665 254 61,25% 526 8,28% 44,51% 2,50 997 189,54% 19 (82)
10,00 à <100,00 997 357 60,77% 726 20,06% 44,57% 2,50 1 855 255,33% 65 (116)
10 à <20 261 79 58,45% 203 15,91% 45,14% 2,50 491 241,10% 15 (31)
20 à <30 735 278 61,43% 523 21,67% 44,35% 2,50 1 364 260,86% 50 (86)
30,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100,00 (Défaut) 767 149 51,12% 430 100,00% 44,13% 2,50 ‐ ‐ 208 (262)

Sous-total
(Classe 41 101 23 954 59,39% 51 469 1,60% 44,81% 2,51 26 396 51,29% 383 (902)
d'exposition)

TOTAL (Toutes classes d'expositions) 321 992 34 191 58,79% 342 073 2,50 51 457 15,04% 734 (1 826)




36/91
EXPOSITIONS AU RISQUE DE CRÉDIT PAR PORTEFEUILLE ET PAR FOURCHETTE DE
PROBABILITÉ DE DÉFAUT (PD) APPROCHE INTERNE AVANCÉE AU 30 JUIN 2025 (CR6)

Echelle de Montant
30/06/2025 Exposition Exposition PD LGD Échéance d'exposition
Expositio CCF Montant Corrections
(en millions Echelle de probabilité de s hors- après CCF moyenne, moyenne moyenne pondéré Densité
ns au moyen des pertes de valeur et
d'euros) défaut bilan avant et après pondérée pondérée pondérée après de RWA
bilan pondéré anticipées provisions
CCF ARC (%) (%) (années) facteurs
IRB-A supplétifs


0,00 à <0,15 117 574 4 909 24,19% 135 452 0,01% 8,16% 1,68 720 0,53% 1 (25)
0,00 à <0,10 117 565 4 909 24,19% 135 444 0,01% 8,16% 1,68 717 0,53% 1 (25)
0,10 à <0,15 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0,15 à <0,25 742 1 978 37,71% 3 447 0,16% 10,00% 4,47 428 12,40% 1 ‐
0,25 à <0,50 1 457 26 16,17% 1 461 0,30% 10,04% 1,69 150 10,26% ‐ (3)
0,50 à <0,75 880 671 40,00% 305 0,60% 10,00% 3,43 59 19,25% ‐ (1)
0,75 à <2,50 496 775 38,07% 35 1,01% 45,00% 4,49 40 116,64% ‐ ‐
0,75 à <1,75 496 775 38,07% 35 1,01% 45,00% 4,49 40 116,64% ‐ ‐
Administrations 1,75 à <2,5 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
centrales et 2,50 à <10,00 248 186 40,00% 11 4,96% 59,66% 4,28 25 226,54% ‐ ‐
banques centrales
2,5 à <5 ‐ ‐ ‐ ‐ 3,00% 45,00% 2,50 ‐ 128,44% ‐ ‐
5 à <10 248 186 40,00% 11 5,00% 60,00% 4,32 25 228,81% ‐ ‐
10,00 à <100,00 1 386 950 40,00% 207 14,22% 60,88% 1,82 584 281,35% 18 (10)
10 à <20 1 146 542 40,00% 150 12,00% 60,29% 2,04 403 269,07% 11 (9)
20 à <30 240 409 40,01% 58 20,00% 62,42% 1,27 181 313,26% 7 (2)
30,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100,00 (Défaut) 35 ‐ ‐ 35 100,00% 100,00% 1,98 ‐ 1,10% 19 (19)
Sous-total 122 818 9 495 31,13% 140 953 0,06% 8,35% 1,76 2 006 1,42% 40 (60)
0,00 à <0,15 366 57 100,00% 415 0,03% 11,00% 3,00 16 3,89% ‐ ‐
0,00 à <0,10 366 57 100,00% 415 0,03% 11,00% 3,00 16 3,89% ‐ ‐
0,10 à <0,15 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0,15 à <0,25 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0,25 à <0,50 2 ‐ 2 0,36% 30,00% 5,00 1 57,97% ‐ ‐
0,50 à <0,75 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0,75 à <2,50 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0,75 à <1,75 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
Administrations 1,75 à <2,5 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
régionales et
locales 2,50 à <10,00 20 ‐ 1 5,00% 80,00% 1,00 3 241,95% ‐ ‐
2,5 à <5 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
5 à <10 20 ‐ 1 5,00% 80,00% 1,00 3 241,95% ‐ ‐
10,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
10 à <20 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
20 à <30 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
30,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100,00 (Défaut) ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
Sous-total 388 57 100,00% 418 0,05% 11,20% 3,00 21 4,93% ‐ ‐
0,00 à <0,15 2 483 337 90,69% 2 833 0,03% 12,80% 3,00 138 4,87% ‐ (2)
0,00 à <0,10 2 477 333 91,30% 2 826 0,03% 12,71% 3,00 135 4,79% ‐ (2)
0,10 à <0,15 6 4 40,00% 8 0,12% 45,00% 2,00 3 32,96% ‐ ‐
0,15 à <0,25 344 250 60,00% 150 0,16% 30,00% 2,00 32 21,27% ‐ (1)
0,25 à <0,50 333 ‐ 148 0,30% 30,00% 4,00 71 47,77% ‐ ‐
0,50 à <0,75 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0,75 à <2,50 ‐ ‐ 20,00% ‐ 1,19% 40,49% 2,00 ‐ 81,62% ‐ ‐
0,75 à <1,75 ‐ ‐ 20,00% ‐ 1,19% 40,49% 2,00 ‐ 81,62% ‐ ‐
Entités du secteur 1,75 à <2,5 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
public 2,50 à <10,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
2,5 à <5 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
5 à <10 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
10,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ 19,98% 34,96% 1,00 ‐ 173,40% ‐ ‐
10 à <20 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
20 à <30 ‐ ‐ ‐ 19,98% 34,96% 1,00 ‐ 173,40% ‐ ‐
30,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100,00 (Défaut) ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
Sous-total 3 160 587 90,69% 3 131 0,05% 12,90% 3,00 241 7,68% ‐ (4)
0,00 à <0,15 826 67 152,00% 927 0,09% 36,82% 3,00 112 12,08% ‐ (1)
0,00 à <0,10 826 67 152,00% 927 0,05% 38,21% 3,00 112 12,08% ‐ (1)
0,10 à <0,15 ‐ ‐ ‐ ‐ 0,13% 35,37% 3,00 ‐ ‐ ‐ ‐
0,15 à <0,25 11 627 366 145,12% 12 158 0,16% 40,00% 3,00 2 700 22,21% 8 (15)
0,25 à <0,50 7 946 227 140,94% 8 266 0,41% 35,87% 2,00 2 944 35,61% 12 (21)
0,50 à <0,75 2 385 82 175,02% 2 529 0,60% 36,99% 3,00 977 38,65% 5 (19)
0,75 à <2,50 4 637 198 138,91% 4 914 1,15% 35,98% 2,00 2 818 57,34% 22 (54)
0,75 à <1,75 4 341 185 143,28% 4 608 1,13% 35,91% 2,00 2 562 55,61% 19 (48)
Entreprises - 1,75 à <2,5 296 13 75,00% 306 1,92% 38,81% 3,00 255 83,51% 3 (5)
Petites ou 2,50 à <10,00 4 288 199 176,10% 4 645 4,56% 36,59% 2,00 3 190 68,67% 69 (224)
moyennes
entreprises 2,5 à <5 2 759 143 177,34% 3 017 3,77% 36,38% 2,00 1 794 59,48% 29 (108)
5 à <10 1 528 56 172,94% 1 629 8,42% 37,62% 3,00 1 395 85,69% 40 (116)
10,00 à <100,00 1 164 87 134,59% 1 286 20,62% 38,46% 2,00 1 583 123,06% 134 (122)
10 à <20 729 32 189,00% 791 13,48% 37,14% 3,00 880 111,21% 42 (79)
20 à <30 50 7 75,00% 55 22,17% 38,75% 2,00 102 185,56% 6 (3)
30,00 à <100,00 386 48 108,27% 440 - - - 601 136,54% 86 (40)
100,00 (Défaut) 648 15 25,80% 652 100,00% 39,20% 3,00 167 25,61% 290 (292)

Sous-total 33 521 1 241 148,45% 35 378 3,55 43,52% 3,00 14 490 40,96% 539 (748)




37/91
Montant
Echelle de
Exposition Exposition PD LGD Échéance d'exposition
30/06/2025 Expositio CCF Montant Corrections
Echelle de probabilité de s hors- après CCF moyenne, moyenne moyenne pondéré Densité
(en millions d'euros) ns au moyen des pertes de valeur et
défaut bilan avant et après pondérée pondérée pondérée après de RWA
bilan pondéré anticipées provisions
CCF ARC (%) (%) (années) facteurs
IRB-A
supplétifs

0,00 à <0,15 1 762 1 356 35,05% 2 114 0,08% 16,44% 2,23 208 9,85% 1 (1)
0,00 à <0,10 1 075 571 51,71% 1 270 0,06% 14,39% 3,19 131 10,33% ‐ (1)
0,10 à <0,15 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0,15 à <0,25 6 600 1 118 64,53% 6 720 0,18% 13,53% 3,50 1 003 14,93% 2 (3)
0,25 à <0,50 14 317 5 247 48,02% 15 934 0,34% 14,02% 3,22 3 238 20,32% 8 (12)
0,50 à <0,75 6 770 2 279 57,46% 7 645 0,61% 15,03% 3,55 2 157 28,22% 7 (8)
0,75 à <2,50 16 757 7 660 49,00% 15 318 1,06% 18,82% 3,41 6 600 43,09% 31 (75)
0,75 à <1,75 14 887 6 643 48,72% 13 732 0,96% 18,68% 3,41 5 727 41,71% 25 (58)
Entreprises - 1,75 à <2,5 1 870 1 017 50,84% 1 586 1,94% 20,07% 3,49 873 55,02% 6 (17)
Financement 2,50 à <10,00 1 496 647 41,46% 1 478 4,26% 21,56% 2,71 1 006 68,06% 14 (35)
spécialisé
2,5 à <5 711 440 40,74% 728 3,00% 18,59% 2,54 398 54,74% 4 (6)
5 à <10 785 206 42,98% 750 5,48% 24,45% 2,88 607 80,99% 10 (29)
10,00 à <100,00 1 094 405 44,13% 777 16,74% 29,42% 3,26 1 179 151,73% 39 (118)
10 à <20 578 167 45,64% 349 12,23% 28,34% 3,21 474 135,86% 12 (39)
20 à <30 516 238 43,07% 428 20,41% 30,30% 3,30 705 164,67% 26 (79)
30,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100,00 (Défaut) 1 209 59 63,04% 1 153 100,00% 0,01% 2,12 273 23,71% 377 (377)
Sous-total 50 005 18 771 49,35% 51 137 3,17% 15,78% 3,29 15 664 30,63% 477 (628)
0,00 à <0,15 17 138 9 255 45,70% 20 535 0,08% 38,57% 2,42 4 382 21,34% 6 (38)
0,00 à <0,10 9 631 6 445 47,33% 12 207 0,05% 38,40% 2,38 2 102 17,22% 2 (15)
0,10 à <0,15 7 507 2 810 41,98% 8 328 0,12% 38,85% 2,49 2 280 27,37% 4 (24)
0,15 à <0,25 72 118 29,63% 161 0,18% 35,87% 0,02 51 31,61% ‐ (1)
0,25 à <0,50 34 309 12 479 44,58% 36 759 0,37% 38,78% 2,01 18 173 49,44% 53 (232)
0,50 à <0,75 236 58 44,36% 248 0,63% 32,43% 0,22 155 62,64% 1 (1)
0,75 à <2,50 36 291 7 862 44,70% 35 688 1,09% 37,45% 2,22 23 875 66,90% 136 (693)
0,75 à <1,75 36 159 7 779 43,88% 35 500 1,08% 37,26% 2,23 23 510 66,23% 134 (687)
Entreprises - 1,75 à <2,5 131 84 121,13% 189 2,01% 53,33% 1,23 364 193,27% 2 (5)
Autres 2,50 à <10,00 15 879 2 832 39,57% 14 644 4,36% 35,58% 1,91 13 827 94,42% 232 (714)
2,5 à <5 11 749 1 899 39,23% 10 830 3,02% 35,41% 1,96 9 192 84,88% 119 (455)
5 à <10 4 130 933 40,24% 3 814 7,77% 36,02% 1,76 4 635 121,52% 112 (259)
10,00 à <100,00 4 364 551 46,98% 3 712 20,85% 37,37% 1,83 6 440 173,49% 261 (563)
10 à <20 1 876 246 39,52% 1 820 15,33% 36,83% 1,74 3 217 176,77% 105 (292)
20 à <30 2 487 305 53,01% 1 891 21,97% 37,81% 2,35 3 221 170,37% 156 (271)
30,00 à <100,00 1 ‐ ‐ 2 48,56% 38,59% 0,01 2 119,27% ‐ ‐
100,00 (Défaut) 4 805 310 38,26% 3 994 100,00% 41,99% 2,00 117 2,93% 1 780 (2 826)
Sous-total 113 092 33 465 44,42% 115 742 5,06% 37,94% 2,13 67 021 57,91% 2 470 (5 068)
0,00 à <0,15 409 3 100,00% 412 0,09% 23,70% ‐ 16 3,99% ‐ ‐
0,00 à <0,10 408 3 100,00% 411 0,09% 23,73% ‐ 16 3,99% ‐ ‐
0,10 à <0,15 1 ‐ ‐ 1 0,10% 11,92% ‐ ‐ 2,37% ‐ ‐
0,15 à <0,25 5 912 67 101,52% 5 981 0,19% 25,37% ‐ 455 7,61% 3 (9)
0,25 à <0,50 6 873 81 101,65% 6 955 0,36% 24,85% ‐ 806 11,58% 6 (18)
0,50 à <0,75 5 838 75 100,77% 5 913 0,59% 24,03% ‐ 991 16,76% 9 (25)
0,75 à <2,50 4 024 76 100,00% 4 100 1,26% 21,93% ‐ 1 027 25,04% 11 (51)
0,75 à <1,75 3 933 76 100,00% 4 008 1,24% 21,94% ‐ 999 24,93% 11 (49)
Clientèle de détail
- Expositions 1,75 à <2,5 91 ‐ ‐ 91 2,21% 21,57% ‐ 27 29,96% ‐ (2)
garanties par des 2,50 à <10,00 4 157 51 100,00% 4 208 4,74% 26,22% ‐ 2 635 62,62% 53 (245)
biens immobiliers
2,5 à <5 2 521 36 100,00% 2 557 3,14% 26,40% ‐ 1 322 51,71% 21 (106)
des PME
5 à <10 1 636 15 100,00% 1 651 7,21% 25,96% ‐ 1 313 79,53% 31 (139)
10,00 à <100,00 910 11 100,00% 920 22,93% 25,03% ‐ 966 104,90% 54 (116)
10 à <20 608 6 100,00% 614 16,26% 24,90% ‐ 630 102,73% 25 (73)
20 à <30 68 1 100,00% 69 25,93% 20,31% ‐ 66 94,85% 4 (5)
30,00 à <100,00 234 4 100,00% 238 39,29% 26,76% ‐ 270 113,41% 25 (39)
100,00 (Défaut) 783 1 30,16% 783 - - ‐ 291 37,19% 385 (345)

Sous-total 28 906 365 100,64% 29 273 1,83% 23,09% ‐ 7 187 24,55% 521 (809)

0,00 à <0,15 263 017 4 544 99,97% 267 560 0,07% 12,06% ‐ 5 656 2,11% 21 (36)
0,00 à <0,10 223 822 3 952 99,99% 227 773 0,06% 11,67% ‐ 4 089 1,80% 15 (20)
0,10 à <0,15 39 196 592 99,81% 39 787 0,12% 14,27% ‐ 1 567 3,94% 7 (16)
0,15 à <0,25 49 530 480 99,89% 50 009 0,21% 14,82% ‐ 3 107 6,21% 15 (30)
0,25 à <0,50 73 379 1 538 99,92% 74 916 0,33% 15,70% ‐ 6 912 9,23% 39 (120)
0,50 à <0,75 7 904 203 100,00% 8 107 0,61% 11,48% ‐ 873 10,77% 6 (24)
0,75 à <2,50 27 346 452 99,81% 27 796 1,26% 17,05% ‐ 6 913 24,87% 59 (226)
Clientèle de détail 0,75 à <1,75 26 977 452 99,81% 27 428 1,24% 17,13% ‐ 6 822 24,87% 58 (224)
- Expositions 1,75 à <2,5 369 ‐ ‐ 369 2,42% 11,31% ‐ 92 24,91% 1 (2)
garanties par des
biens immobiliers 2,50 à <10,00 25 310 266 100,00% 25 575 5,19% 18,00% ‐ 15 271 59,71% 242 (757)
non-PME 2,5 à <5 16 400 149 100,00% 16 549 3,53% 17,79% ‐ 8 114 49,03% 104 (377)
5 à <10 8 910 117 100,00% 9 027 8,23% 18,38% ‐ 7 157 79,29% 138 (380)
10,00 à <100,00 4 347 16 100,00% 4 364 23,90% 20,36% ‐ 4 885 111,95% 217 (340)
10 à <20 2 840 10 100,00% 2 850 16,14% 20,32% ‐ 3 144 110,34% 94 (209)
20 à <30 250 3 100,00% 253 21,85% 16,02% ‐ 245 97,22% 9 (15)
30,00 à <100,00 1 258 4 100,00% 1 262 41,83% 21,30% ‐ 1 496 118,54% 114 (116)
100,00 (Défaut) 4 392 6 1 134,27% 4 396 - - ‐ 1 002 22,80% 1 732 (1 193)
Sous-total 455 225 7 505 100,82% 462 724 0,71% ‐ ‐ 44 620 9,64% 2 332 (2 725)
0,00 à <0,15 420 6 555 185,44% 12 736 0,10% 53,88% ‐ 422 3,31% 7 (1)
0,00 à <0,10 55 987 188,62% 1 947 0,06% 59,01% ‐ 50 2,56% 1 ‐
Clientèle de détail 0,10 à <0,15 365 5 569 184,88% 10 790 0,11% 52,96% ‐ 372 3,45% 6 (1)
- Expositions
renouvelables 0,15 à <0,25 182 3 199 104,34% 3 533 0,20% 130,31% ‐ 538 15,23% 10 (2)
0,25 à <0,50 332 1 181 203,77% 2 793 0,33% 54,59% ‐ 255 9,12% 5 (2)
0,50 à <0,75 234 703 88,76% 864 0,61% 89,76% ‐ 223 25,81% 5 (3)




38/91
0,75 à <2,50 908 1 624 153,31% 3 504 1,34% 54,52% ‐ 959 27,37% 26 (12)
0,75 à <1,75 627 1 273 175,37% 2 954 1,21% 53,69% ‐ 729 24,68% 19 (9)
1,75 à <2,5 281 351 73,38% 550 2,08% 58,98% ‐ 230 41,79% 7 (4)
2,50 à <10,00 1 630 777 185,17% 3 326 5,20% 53,68% ‐ 2 275 68,41% 94 (46)
2,5 à <5 966 548 176,19% 2 029 3,57% 53,59% ‐ 1 105 54,46% 39 (22)
5 à <10 664 230 206,60% 1 297 7,74% 53,83% ‐ 1 170 90,24% 55 (24)
10,00 à <100,00 933 192 121,65% 1 243 23,74% 54,95% ‐ 1 843 148,34% 165 (85)
10 à <20 496 121 125,45% 682 13,17% 54,55% ‐ 854 125,12% 50 (31)
20 à <30 94 4 194,23% 107 25,17% 59,47% ‐ 198 185,13% 17 (14)
30,00 à <100,00 344 67 110,09% 453 39,31% 54,50% ‐ 792 174,62% 98 (40)
100,00 (Défaut) 377 19 25,31% 382 100,00% 65,55% ‐ 72 18,88% 256 (239)

Sous-total 5 017 14 250 159,24% 28 382 3,28% 64,82% ‐ 6 588 23,21% 567 (390)

0,00 à <0,15 5 851 1 111 147,52% 7 490 0,09% 24,82% ‐ 346 4,61% 2 (6)
0,00 à <0,10 5 491 981 155,77% 7 019 0,09% 25,54% ‐ 327 4,65% 2 (5)
0,10 à <0,15 360 130 85,28% 471 0,11% 13,49% ‐ 19 4,00% ‐ ‐
0,15 à <0,25 24 637 3 946 156,54% 30 827 0,18% 29,98% ‐ 2 817 9,14% 18 (41)
0,25 à <0,50 16 447 1 831 183,97% 19 831 0,37% 31,51% ‐ 3 000 15,13% 24 (58)
0,50 à <0,75 8 155 1 515 157,42% 10 581 0,62% 34,38% ‐ 2 493 23,57% 25 (59)
0,75 à <2,50 12 785 1 984 181,81% 16 538 1,24% 33,45% ‐ 4 958 29,98% 72 (165)
0,75 à <1,75 11 782 1 781 195,19% 15 386 1,18% 32,76% ‐ 4 412 28,68% 61 (150)
Autres expositions 1,75 à <2,5 1 003 203 64,52% 1 152 2,13% 43,67% ‐ 546 47,37% 11 (15)
sur la clientèle de 2,50 à <10,00 13 598 1 792 253,85% 18 626 4,55% 33,21% ‐ 7 242 38,88% 295 (641)
détail - PME
2,5 à <5 8 581 1 268 249,16% 11 972 3,04% 32,74% ‐ 4 396 36,72% 125 (288)
5 à <10 5 017 524 265,22% 6 654 7,26% 34,07% ‐ 2 846 42,78% 171 (353)
10,00 à <100,00 3 848 302 242,88% 4 970 22,56% 33,90% ‐ 3 044 61,25% 400 (469)
10 à <20 2 783 223 271,08% 3 554 16,42% 33,15% ‐ 1 960 55,14% 200 (310)
20 à <30 135 9 84,60% 182 24,55% 35,02% ‐ 135 74,35% 16 (14)
30,00 à <100,00 930 70 174,08% 1 235 39,58% 35,86% ‐ 949 76,90% 184 (145)
100,00 (Défaut) 4 195 205 35,21% 4 269 100,00% 56,95% ‐ 1 745 40,87% 2 476 (2 434)

Sous-total 89 516 12 685 177,61% 113 133 5,87% 26,01% ‐ 25 645 22,67% 3 311 (3 872)

0,00 à <0,15 45 216 4 704 88,62% 49 415 0,07% 23,80% ‐ 2 413 4,88% 9 (9)
0,00 à <0,10 36 306 3 964 86,29% 39 735 0,06% 23,25% ‐ 1 626 4,09% 5 (6)
0,10 à <0,15 8 910 740 101,11% 9 680 0,12% 26,03% ‐ 788 8,14% 3 (4)
0,15 à <0,25 10 035 1 380 76,98% 11 119 0,20% 28,85% ‐ 1 468 13,21% 7 (7)
0,25 à <0,50 18 253 877 118,92% 19 319 0,34% 30,67% ‐ 3 516 18,20% 20 (33)
0,50 à <0,75 5 035 303 67,39% 5 241 0,59% 34,39% ‐ 1 665 31,78% 12 (11)
0,75 à <2,50 18 982 1 109 84,80% 19 990 1,36% 37,82% ‐ 9 078 45,41% 106 (95)
0,75 à <1,75 15 626 1 047 84,38% 16 577 1,20% 36,90% ‐ 7 046 42,50% 75 (77)
Autres expositions 1,75 à <2,5 3 356 62 91,90% 3 413 2,14% 42,40% ‐ 2 033 59,56% 31 (17)
sur la clientèle de 2,50 à <10,00 12 238 608 84,99% 13 060 4,99% 36,49% ‐ 7 433 56,91% 243 (302)
détail - non-PME 2,5 à <5 7 789 486 80,47% 8 308 3,53% 36,43% ‐ 4 540 54,64% 112 (144)
5 à <10 4 450 123 102,91% 4 753 7,53% 36,59% ‐ 2 893 60,88% 131 (158)
10,00 à <100,00 3 959 69 95,19% 4 146 25,06% 41,28% ‐ 3 992 96,28% 464 (339)
10 à <20 2 259 30 88,95% 2 341 14,21% 41,04% ‐ 1 945 83,05% 140 (141)
20 à <30 246 4 89,06% 250 23,18% 35,62% ‐ 238 95,12% 22 (24)
30,00 à <100,00 1 455 35 101,16% 1 554 41,90% 42,59% ‐ 1 809 116,41% 302 (174)
100,00 (Défaut) 3 639 15 48,98% 3 670 100,00% 46,30% ‐ 912 24,86% 2 062 (1 970)

Sous-total 117 357 9 065 88,35% 125 960 4,59% 25,97% ‐ 30 478 24,20% 2 923 (2 767)


TOTAL (Toutes classes d'expositions) 1 019 006 107 485 84,32% 1 106 230 213 959 19,34% 13 181 (17 072)




39/91
EXPOSITIONS AU RISQUE DE CRÉDIT PAR PORTEFEUILLE ET PAR FOURCHETTE DE
PROBABILITÉ DE DÉFAUT (PD) APPROCHE INTERNE AVANCÉE AU 30 DÉCEMBRE 2024 (CR6)

31/12/2024 Maturité Exposition
Exposition Expositio PD par LGD par moyenne
Exposition pondérée du
s au hors- n exposition exposition Montant de Corrections de
(en millions Echelle de probabilité Exposition post-FCEC des risque après Densité
bilan moyenne moyenne moyenne pertes valeur et
d'euros) de défaut s au bilan et post- exposition application de RWA
(pre- pondérée pondérée pondérée s attendues provisions
ARC des facteurs
FCEC) (FCEC) (%) (%)
IRB-A pondérées de soutien
0,00 à <0,15 117 734 1 801 69,00% 138 754 0,01% 8,10% (années)
1,73 844 0,61% 2 (19)
0,00 à <0,10 117 734 1 801 69,00% 138 754 0,01% 8,10% 1,73 844 0,61% 2 (19)
0,10 à <0,15 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0,15 à <0,25 703 1 479 74,00% 3 891 0,16% 9,59% 4,51 498 12,79% 1 (1)
0,25 à <0,50 1 346 24 20,00% 1 350 0,30% 9,88% 1,87 151 11,16% ‐ (2)
0,50 à <0,75 719 583 75,00% 277 0,60% 10,00% 3,74 59 21,27% ‐ (1)
0,75 à <2,50 479 449 75,00% 40 0,93% 45,00% 4,17 47 116,37% ‐ ‐
0,75 à <1,75 479 449 75,00% 40 0,93% 45,00% 4,17 47 116,37% ‐ ‐
Administrations
centrales et 1,75 à <2,5 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
banques 2,50 à <10,00 517 256 75,00% 30 5,00% 60,00% 4,55 74 246,48% 1 ‐
centrales
2,5 à <5 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
5 à <10 517 256 75,00% 30 5,00% 60,00% 4,55 74 246,48% 1 ‐
10,00 à <100,00 1 098 742 75,00% 196 14,35% 61,35% 2,20 604 307,30% 17 (7)
10 à <20 841 455 75,00% 139 12,00% 60,35% 2,44 405 291,95% 10 (5)
20 à <30 257 287 75,01% 58 20,00% 63,75% 1,61 199 344,19% 7 (2)
30,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100,00 (Défaut) 35 ‐ ‐ 35 100,00% 45,00% 4,97 ‐ 1,10% 19 (19)
Sous-total 122 630 5 333 72,45% 144 574 0,06% 8,26% 1,82 2 277 1,58% 41 (49)
0,00 à <0,15 12 249 3 964 51,99% 17 396 0,05% 30,01% 1,74 1 691 9,72% 2 (1)
0,00 à <0,10 11 823 2 282 63,10% 16 241 0,04% 29,23% 1,71 1 289 7,93% 1 ‐
0,10 à <0,15 426 1 682 36,92% 1 155 0,11% 40,95% 2,21 402 34,84% 1 (1)
0,15 à <0,25 1 823 3 124 63,86% 1 399 0,20% 48,33% 2,34 774 55,31% 1 (1)
0,25 à <0,50 353 780 27,35% 423 0,30% 46,51% 1,80 276 65,19% 1 (1)
0,50 à <0,75 490 319 25,10% 441 0,60% 24,29% 1,66 199 45,05% 1 (1)
0,75 à <2,50 265 458 21,03% 170 0,88% 55,65% 1,28 203 119,72% 1 (1)
0,75 à <1,75 260 413 20,66% 159 0,81% 56,03% 1,30 190 119,09% 1 (1)
1,75 à <2,5 5 44 24,47% 10 1,90% 49,84% 0,95 14 129,38% ‐ ‐
Etablissements
2,50 à <10,00 28 27 21,70% 12 5,00% 58,21% 1,15 25 212,87% ‐ ‐
2,5 à <5 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
5 à <10 28 27 21,70% 12 5,00% 58,21% 1,15 25 212,87% ‐ ‐
10,00 à <100,00 94 38 41,50% 7 13,38% 54,96% 3,91 23 342,15% 1 (1)
10 à <20 93 38 41,50% 6 12,00% 50,40% 4,19 18 310,97% ‐ (1)
20 à <30 1 ‐ ‐ 1 20,00% 76,84% 2,53 6 491,55% ‐ ‐
30,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100,00 (Défaut) 250 204 7,41% 439 100,00% 45,00% 1,36 5 1,10% 416 (416)
Sous-total 15 553 8 915 50,28% 20 286 2,25% 32,05% 1,77 3 195 15,75% 422 (421)
0,00 à <0,15 4 918 1 095 69,70% 5 497 0,11% 43,81% 2,46 1 223 22,25% 3 (6)
0,00 à <0,10 886 625 74,96% 1 173 0,05% 42,75% 2,29 166 14,17% ‐ (1)
0,10 à <0,15 4 032 471 62,73% 4 324 0,13% 44,09% 2,50 1 057 24,44% 2 (5)
0,15 à <0,25 8 169 383 68,66% 8 436 0,18% 44,67% 2,52 2 573 30,50% 7 (8)
0,25 à <0,50 17 568 1 831 62,67% 18 707 0,39% 43,63% 2,51 8 184 43,75% 32 (70)
0,50 à <0,75 110 4 33,25% 111 0,52% 44,90% 2,50 57 51,70% ‐ ‐
0,75 à <2,50 24 743 2 736 65,79% 26 456 1,15% 43,15% 2,50 17 608 66,56% 131 (352)
0,75 à <1,75 23 262 2 621 65,37% 24 888 1,09% 43,05% 2,50 16 321 65,58% 117 (317)
Entreprises -
Petites ou 1,75 à <2,5 1 481 114 75,41% 1 568 2,05% 44,81% 2,50 1 287 82,09% 14 (34)
moyennes 2,50 à <10,00 11 126 1 047 66,38% 11 779 4,48% 42,81% 2,50 11 418 96,93% 227 (529)
entreprises
2,5 à <5 7 567 779 65,46% 8 083 3,18% 42,35% 2,51 7 114 88,01% 109 (294)
5 à <10 3 559 268 69,06% 3 696 7,33% 43,82% 2,50 4 303 116,43% 118 (235)
10,00 à <100,00 2 167 199 67,50% 2 304 21,10% 42,55% 2,50 3 625 157,33% 207 (320)
10 à <20 1 208 74 66,95% 1 260 15,17% 43,20% 2,50 1 917 152,15% 83 (169)
20 à <30 719 102 66,33% 787 22,05% 42,33% 2,50 1 305 165,76% 73 (93)
30,00 à <100,00 239 23 74,49% 257 47,28% 40,03% 2,50 403 156,87% 50 (57)
100,00 (Défaut) 2 339 151 58,90% 2 430 100,00% 44,35% 2,50 159 6,53% 1 077 (1 514)
Sous-total 71 140 7 446 65,72% 75 720 5,08% 43,45% 2,50 44 846 59,23% 1 684 (2 800)
0,00 à <0,15 1 954 1 483 31,98% 2 345 0,08% 16,00% 2,24 215 9,19% 1 ‐
0,00 à <0,10 1 253 774 41,17% 1 541 0,05% 12,41% 3,11 134 8,66% ‐ ‐
0,10 à <0,15 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0,15 à <0,25 5 963 1 021 59,64% 5 745 0,16% 9,00% 3,44 557 9,69% 1 (4)
0,25 à <0,50 14 706 5 927 54,18% 15 085 0,30% 11,65% 3,23 2 466 16,35% 5 (11)
0,50 à <0,75 8 746 3 152 59,41% 8 644 0,60% 14,71% 3,65 2 578 29,83% 8 (10)
0,75 à <2,50 16 203 6 985 53,95% 13 507 1,02% 14,51% 3,21 4 527 33,52% 20 (68)
0,75 à <1,75 14 096 6 167 53,85% 12 015 0,91% 14,37% 3,17 3 854 32,08% 16 (50)
Entreprises - 1,75 à <2,5 2 107 818 54,71% 1 493 1,90% 15,64% 3,48 674 45,13% 4 (19)
Financement
spécialisé 2,50 à <10,00 1 738 468 64,32% 1 644 4,01% 16,62% 3,09 944 57,43% 11 (47)
2,5 à <5 711 348 63,89% 890 3,00% 13,74% 3,05 389 43,71% 4 (5)
5 à <10 1 026 120 65,58% 754 5,21% 20,02% 3,13 555 73,64% 8 (42)
10,00 à <100,00 1 268 258 72,37% 1 076 15,61% 31,97% 2,58 1 728 160,51% 50 (220)
10 à <20 666 28 67,21% 616 12,29% 39,86% 1,87 1 167 189,37% 30 (118)
20 à <30 601 230 72,99% 460 20,07% 21,38% 3,53 560 121,86% 20 (102)
30,00 à <100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100,00 (Défaut) 1 308 67 54,91% 1 030 100,00% 33,56% 2,36 157 15,28% 499 (499)
Sous-total 51 885 19 361 54,03% 49 077 3,08% 13,95% 3,24 13 174 26,84% 596 (862)




40/91
31/12/2024 Maturité Exposition
Exposition Expositio PD par LGD par moyenne
Exposition pondérée du
s au hors- n exposition exposition des Montant de Corrections de
(en millions Echelle de probabilité Exposition post-FCEC risque après Densité
bilan moyenne moyenne moyenne exposition pertes valeur et
d'euros) de défaut s au bilan et post- application de RWA
(pre- pondérée pondérée pondérée s attendues provisions
ARC des facteurs
FCEC) (FCEC) (%) (%) pondérées
IRB-A de soutien
0,00 à <0,15 57 465 114 532 59,70% 130 024 0,06% 36,00% (années)
2,25 23 499 18,07% 19 (82)
0,00 à <0,10 39 057 91 757 59,05% 98 418 0,04% 35,41% 2,22 14 197 14,43% 6 (49)
0,10 à <0,15 18 408 22 775 62,33% 31 606 0,12% 37,85% 2,35 9 302 29,43% 13 (33)
0,15 à <0,25 1 476 3 084 51,25% 3 550 0,16% 32,22% 2,57 1 139 32,08% 2 (4)
0,25 à <0,50 40 394 43 474 61,47% 61 123 0,35% 39,97% 2,40 33 933 55,52% 76 (266)
0,50 à <0,75 402 337 69,58% 351 0,58% 61,55% 0,34 392 111,57% 1 (4)
0,75 à <2,50 23 202 14 490 65,56% 27 335 1,03% 42,49% 2,52 25 909 94,79% 123 (551)
0,75 à <1,75 22 145 13 557 64,60% 26 161 0,99% 41,60% 2,50 23 839 91,13% 109 (513)
1,75 à <2,5 1 057 933 79,60% 1 174 1,89% 62,33% 2,98 2 070 176,35% 14 (38)
Entreprises -
2,50 à <10,00 7 956 3 407 67,53% 8 251 4,61% 42,94% 2,43 12 113 146,81% 163 (638)
Autres
2,5 à <5 5 427 2 441 66,66% 5 695 3,05% 43,44% 2,46 7 621 133,82% 77 (393)
5 à <10 2 529 966 69,73% 2 556 8,07% 41,84% 2,36 4 492 175,76% 86 (244)
10,00 à <100,00 3 863 720 70,73% 2 359 17,67% 43,80% 2,50 5 687 241,08% 185 (297)
10 à <20 2 176 376 68,54% 1 515 15,11% 43,54% 2,46 3 512 231,73% 101 (170)
20 à <30 1 677 343 73,23% 833 22,12% 44,42% 2,59 2 155 258,85% 83 (121)
30,00 à <100,00 11 1 ‐ 11 34,03% 31,81% 2,50 20 183,80% 1 (5)
100,00 (Défaut) 2 629 847 45,69% 2 929 100,00% 45,38% 2,07 24 0,82% 1 852 (2 177)

Sous-total 137 387 180 891 60,59% 235 922 1,83% 38,20% 2,33 102 696 43,53% 2 421 (4 019)

0,00 à <0,15 2 434 38 102,41% 2 473 0,13% 23,06% ‐ 135 5,45% 1 (2)
0,00 à <0,10 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0,10 à <0,15 2 434 38 102,41% 2 473 0,13% 23,06% ‐ 135 5,45% 1 (2)
0,15 à <0,25 4 611 60 100,34% 4 671 0,22% 23,01% ‐ 374 8,01% 2 (7)
0,25 à <0,50 6 466 113 100,17% 6 580 0,40% 21,45% ‐ 764 11,61% 6 (22)
0,50 à <0,75 2 339 15 100,00% 2 354 0,52% 14,67% ‐ 241 10,25% 2 (1)
0,75 à <2,50 7 465 204 99,85% 7 668 1,21% 22,63% ‐ 1 957 25,52% 20 (95)
0,75 à <1,75 6 534 184 99,83% 6 718 1,09% 23,58% ‐ 1 711 25,46% 17 (73)
Clientèle de détail 1,75 à <2,5 930 20 100,00% 950 2,06% 15,91% ‐ 246 25,90% 3 (22)
- Expositions 2,50 à <10,00 3 904 96 100,15% 4 000 5,31% 25,56% ‐ 2 791 69,77% 55 (274)
garanties par des
biens immobiliers 2,5 à <5 2 043 52 100,27% 2 096 3,71% 27,04% ‐ 1 298 61,93% 21 (117)
des PME 5 à <10 1 861 43 100,00% 1 905 7,07% 23,94% ‐ 1 493 78,40% 34 (157)
10,00 à <100,00 1 180 36 100,17% 1 216 19,46% 23,44% ‐ 1 258 103,40% 58 (171)
10 à <20 951 24 100,25% 975 15,74% 23,28% ‐ 987 101,18% 37 (131)
20 à <30 76 1 100,00% 77 25,91% 21,15% ‐ 82 106,21% 4 (9)
30,00 à <100,00 153 11 100,00% 164 38,54% 25,47% ‐ 189 115,31% 17 (31)

100,00 (Défaut) 755 1 2,03% 755 100,00% 54,08% ‐ 227 30,11% 409 (336)


Sous-total 29 155 562 100,10% 29 718 4,54% 23,06% ‐ 7 747 26,07% 553 (910)

0,00 à <0,15 288 188 4 478 100,00% 292 666 0,07% 12,81% ‐ 6 820 2,33% 25 (51)
0,00 à <0,10 207 885 3 175 99,99% 211 060 0,05% 12,09% ‐ 3 486 1,65% 11 (18)
0,10 à <0,15 80 303 1 303 100,00% 81 606 0,11% 14,67% ‐ 3 335 4,09% 13 (32)
0,15 à <0,25 56 151 902 100,00% 57 053 0,22% 15,92% ‐ 4 248 7,45% 20 (46)
0,25 à <0,50 39 106 886 100,00% 39 992 0,36% 13,97% ‐ 3 864 9,66% 21 (83)
0,50 à <0,75 16 689 510 100,00% 17 199 0,68% 14,61% ‐ 2 677 15,57% 18 (68)
0,75 à <2,50 26 904 612 100,00% 27 516 1,40% 16,77% ‐ 7 653 27,81% 65 (269)
0,75 à <1,75 25 779 599 100,00% 26 377 1,36% 16,88% ‐ 7 307 27,70% 61 (253)
Clientèle de détail
- Expositions 1,75 à <2,5 1 125 13 100,00% 1 138 2,15% 14,14% ‐ 346 30,40% 3 (16)
garanties par des 2,50 à <10,00 16 765 390 100,00% 17 154 5,40% 17,47% ‐ 10 891 63,49% 162 (510)
biens immobiliers 2,5 à <5 10 890 178 100,00% 11 068 4,04% 17,64% ‐ 6 147 55,54% 79 (281)
non-PME
5 à <10 5 875 211 100,00% 6 086 7,87% 17,18% ‐ 4 745 77,95% 83 (228)
10,00 à <100,00 3 839 48 100,00% 3 886 19,58% 19,23% ‐ 4 319 111,13% 151 (313)
10 à <20 2 873 36 100,00% 2 909 15,21% 19,07% ‐ 3 131 107,64% 85 (196)
20 à <30 436 7 100,00% 444 25,23% 18,28% ‐ 513 115,69% 21 (37)
30,00 à <100,00 530 4 100,00% 534 38,75% 20,90% ‐ 674 126,37% 45 (80)
100,00 (Défaut) 4 102 6 425,99% 4 106 100,00% 33,85% ‐ 1 081 26,34% 1 390 (1 166)

Sous-total 451 744 7 831 100,26% 459 572 1,47% 14,02% ‐ 41 554 9,04% 1 851 (2 506)

0,00 à <0,15 387 7 200 167,78% 12 563 0,07% 39,77% ‐ 256 2,04% 4 (1)
0,00 à <0,10 169 5 439 164,11% 9 122 0,05% 39,28% ‐ 146 1,61% 2 (1)
0,10 à <0,15 218 1 761 179,11% 3 442 0,12% 41,06% ‐ 110 3,20% 2 (1)
0,15 à <0,25 225 3 289 101,70% 3 571 0,21% 118,50% ‐ 537 15,04% 9 (2)
0,25 à <0,50 278 875 172,37% 1 811 0,37% 44,52% ‐ 153 8,46% 3 (1)
0,50 à <0,75 329 858 118,27% 1 347 0,66% 62,94% ‐ 262 19,44% 5 (2)
0,75 à <2,50 949 1 489 133,96% 2 983 1,51% 46,36% ‐ 810 27,16% 21 (11)
0,75 à <1,75 652 1 133 150,33% 2 385 1,37% 43,82% ‐ 557 23,36% 14 (7)
1,75 à <2,5 297 356 81,86% 598 2,07% 56,49% ‐ 253 42,30% 7 (3)
Clientèle de détail
- Expositions 2,50 à <10,00 1 573 655 167,04% 2 726 5,10% 47,48% ‐ 1 762 64,63% 66 (38)
renouvelables 2,5 à <5 959 467 163,82% 1 741 3,82% 46,13% ‐ 901 51,79% 30 (19)
5 à <10 613 188 175,03% 985 7,36% 49,85% ‐ 860 87,31% 36 (19)
10,00 à <100,00 919 184 143,34% 1 231 21,95% 51,65% ‐ 1 794 145,79% 141 (97)
10 à <20 516 127 158,89% 741 13,17% 49,85% ‐ 894 120,63% 48 (31)
20 à <30 101 7 260,94% 123 25,42% 56,37% ‐ 228 185,20% 17 (17)
30,00 à <100,00 302 51 88,94% 367 38,51% 53,71% ‐ 673 183,43% 76 (49)
100,00 (Défaut) 366 19 11,47% 369 100,00% 64,88% ‐ 69 18,68% 239 (234)

Sous-total 5 026 14 570 146,22% 26 601 3,21% 54,26% ‐ 5 643 21,22% 488 (387)




41/91
31/12/2024 Maturité Exposition
Exposition Expositio PD par LGD par moyenne
Exposition pondérée du
s au hors- n exposition exposition des Montant de Corrections de
(en millions Echelle de probabilité Exposition post-FCEC risque après Densité
bilan moyenne moyenne moyenne exposition pertes valeur et
d'euros) de défaut s au bilan et post- application de RWA
(pre- pondérée pondérée pondérée s attendues provisions
ARC des facteurs
FCEC) (FCEC) (%) (%) pondérées
IRB-A de soutien
0,00 à <0,15 7 047 931 141,16% 8 362 0,12% 25,05% (années) ‐ 513 6,14% 3 (7)
0,00 à <0,10 970 80 115,90% 1 062 0,08% 13,07% ‐ 35 3,26% ‐ ‐
0,10 à <0,15 6 077 851 143,53% 7 299 0,13% 26,80% ‐ 479 6,56% 3 (7)
0,15 à <0,25 17 944 3 180 123,59% 21 890 0,19% 21,69% ‐ 1 625 7,43% 10 (32)
0,25 à <0,50 20 654 2 425 157,09% 24 478 0,37% 20,55% ‐ 2 520 10,29% 19 (85)
0,50 à <0,75 1 326 545 51,37% 1 624 0,56% 44,65% ‐ 470 28,96% 4 (1)
0,75 à <2,50 22 502 2 842 139,47% 26 589 1,27% 26,09% ‐ 6 169 23,20% 85 (311)
0,75 à <1,75 17 384 2 107 130,63% 20 204 1,03% 28,61% ‐ 4 914 24,32% 61 (211)
Autres
expositions sur la 1,75 à <2,5 5 118 736 164,78% 6 385 2,06% 18,10% ‐ 1 255 19,66% 24 (100)
clientèle de détail 2,50 à <10,00 10 646 1 279 146,21% 12 742 5,32% 30,45% ‐ 4 816 37,80% 207 (607)
- PME
2,5 à <5 4 993 678 128,16% 5 926 3,74% 35,68% ‐ 2 523 42,58% 79 (231)
5 à <10 5 652 601 166,57% 6 816 6,70% 25,89% ‐ 2 293 33,64% 128 (377)
10,00 à <100,00 3 873 340 144,65% 4 654 19,50% 28,34% ‐ 2 394 51,43% 280 (489)
10 à <20 3 217 234 163,60% 3 791 15,36% 26,76% ‐ 1 723 45,44% 162 (358)
20 à <30 162 5 94,46% 169 25,02% 30,50% ‐ 120 70,98% 13 (23)
30,00 à <100,00 494 101 103,58% 694 40,80% 36,40% ‐ 551 79,44% 105 (108)
100,00 (Défaut) 4 008 199 13,63% 4 040 100,00% 61,51% ‐ 1 037 25,67% 2 483 (2 348)
Sous-total 88 000 11 741 133,60% 104 378 5,86% 26,08% ‐ 19 544 18,72% 3 090 (3 879)
0,00 à <0,15 51 437 1 926 127,93% 53 924 0,07% 16,90% ‐ 1 919 3,56% 7 (10)
0,00 à <0,10 36 150 1 262 129,55% 37 795 0,05% 15,53% ‐ 947 2,51% 3 (4)
0,10 à <0,15 15 288 664 124,84% 16 129 0,12% 20,12% ‐ 972 6,03% 4 (7)
0,15 à <0,25 15 590 628 106,51% 16 278 0,22% 25,07% ‐ 1 890 11,61% 9 (13)
0,25 à <0,50 11 362 570 115,88% 12 037 0,37% 25,84% ‐ 2 059 17,11% 11 (22)
0,50 à <0,75 7 107 218 104,31% 7 349 0,64% 32,78% ‐ 2 150 29,25% 15 (19)
0,75 à <2,50 19 625 648 116,45% 20 432 1,41% 35,47% ‐ 9 236 45,20% 103 (105)
0,75 à <1,75 15 958 594 118,40% 16 713 1,25% 34,62% ‐ 7 061 42,25% 71 (85)
Autres
expositions sur la 1,75 à <2,5 3 666 53 94,80% 3 718 2,14% 39,30% ‐ 2 175 58,50% 31 (20)
clientèle de détail 2,50 à <10,00 10 124 285 110,50% 10 574 4,97% 35,86% ‐ 6 265 59,25% 185 (199)
- non-PME
2,5 à <5 6 515 186 113,59% 6 814 3,77% 35,80% ‐ 3 907 57,33% 91 (97)
5 à <10 3 609 100 104,75% 3 760 7,16% 35,98% ‐ 2 358 62,71% 95 (102)
10,00 à <100,00 3 868 41 109,01% 4 084 22,45% 39,93% ‐ 3 955 96,84% 398 (370)
10 à <20 2 430 27 114,00% 2 537 13,90% 39,10% ‐ 2 110 83,17% 136 (144)
20 à <30 360 6 97,22% 457 25,27% 31,41% ‐ 411 89,83% 36 (34)
30,00 à <100,00 1 078 9 101,43% 1 089 41,19% 45,44% ‐ 1 434 131,63% 226 (192)
100,00 (Défaut) 3 607 10 39,38% 3 654 100,00% 53,34% ‐ 752 20,58% 1 965 (2 002)
Sous-total 122 720 4 327 118,78% 128 333 4,33% 25,97% ‐ 28 225 21,99% 2 694 (2 741)

TOTAL (Toutes classes d'expositions) 1 095 241 260 977 70,45% 1 274 181 268 901 21,10% 13 839 (18 573)




42/91
2.2.2.3 Utilisation des dérivés de crédit en couverture
APPROCHE NI – EFFET SUR LES RWA DES DERIVES DE CREDIT UTILISES COMME
TECHNIQUES D’ARC (CR7)




30/06/2025 Montant
Montant
d'exposition
d'exposition
pondéré avant
pondéré effectif
dérivés de crédit


(en millions d'euros) a b
1 Administrations centrales et banques centrales – approche NI simple 2 277 2 277
EU 1a Administrations régionales et locales – approche NI simple 3 768 3 768
EU 1b Entités du secteur public – approche NI simple 5 142 5 142
2 Administrations centrales et banques centrales – approche NI avancée 2 006 2 006
EU 2a Administrations régionales et locales – approche NI avancée 21 21
EU 2b Entités du secteur public – approche NI avancée 241 241
3 Établissements – approche NI simple 4 017 4 034
5 Entreprises – approche NI simple 69 326 68 973
EU 5a Entreprises – Générales 66 955 66 602
EU 5b Entreprises – Financement spécialisé 2 371 2 371
EU 5c Entreprises – Créances achetées ‐ ‐
6 Entreprises – approche NI avancée 97 191 97 175
EU 6a Entreprises – Générales 81 527 81 511
EU 6b Entreprises – Financement spécialisé 15 664 15 664
EU 6c Entreprises – Créances achetées ‐ ‐
8a Clientèle de détail – approche NI avancée 114 518 114 518
9 Clientèle de détail – Expositions renouvelables éligibles (QRRE) 6 588 6 588
10 Clientèle de détail – Garanties par des biens immobiliers résidentiels 43 852 43 852
EU10a Clientèle de détail – Créances achetées ‐ ‐
EU10b Clientèle de détail – Autres expositions sur la clientèle de détail 64 077 64 077
17 Expositions faisant l’objet de l’approche NI simple 84 531 84 194
18 Expositions faisant l’objet de l’approche NI avancée 213 976 213 960
19 Total des expositions 298 506 298 154




43/91
APPROCHE NI – INFORMATIONS À PUBLIER SUR LE DEGRÉ D'UTILISATION DES TECHNIQUES D'ARC (CR7-A)



Techniques d'atténuation du
Techniques d'atténuation du risque de crédit risque de crédit dans le
calcul des RWA




Protection de Crédit
Protection de Crédit financée
non financée



Total des
expositions RWA avec
30/06/2025 RWA hors
Partie des Partie des Partie des Part des Part des effets de
effets de
expositions expositions expositions expositions exposition substitution
substitution
couverte couverte couverte Partie des couvertes s (effet de
Partie des (effets de
par des par par Partie des expositions par des couvertes réduction et
Partie des Partie des Partie des expositions réduction
sûretés d'autres d'autres expositions couverte garanties par des effet de
expositions expositions expositions couverte uniquement)
financières sûretés formes de couverte par des (%) dérivés de substitution)
couverte couverte couverte par des
(%) éligibles protection par des instrument crédit (%)
par des par des par polices
(%) de crédit dépôts en s détenus
sûretés créances à d'autres d'assuranc
financée espèces par un tiers
immobilière recouvrer( sûretés e vie (%)
(%) (%) (%)
s (%) %) réelles (%)


F-IRB
a b c d e f g h i j k l m n
(en millions d'euros)
Administrations centrales et banques
1 226 884 0,00% ‐ 0,00% 2 305 2 277
centrales

2 Administrations régionales et locales 17 998 0,00% 0,00% 3 606 3 768

3 Entités du secteur public 22 792 0,30% 0,13% 0,17% ‐ 5 017 5 142

4 Établissements 18 640 1,00% 0,00% 0,00% 0,00% 3 890 4 034

5 Entreprises 187 096 0,45% 6,29% 2,60% 1,92% 1,78% 69 376 68 973

5,1 Entreprises – Générales 182 769 0,46% 6,12% 2,62% 1,69% 1,81% 66 287 66 602

5,2 Entreprises – Financement spécialisé 4 327 13,36% 1,63% 11,38% 0,35% 3 089 2 371

5,3 Entreprises – Créances achetées ‐ ‐

6 TOTAL 473 410 0,22% 2,50% 1,03% 0,77% 0,70% 84 194 84 194




44/91
Techniques d'atténuation du
Techniques d'atténuation du risque de crédit risque de crédit dans le
calcul des RWA




Protection de Crédit
Protection de Crédit financée
non financée



Total des
expositions RWA avec
31/12/2024 RWA hors
Partie des Partie des Partie des Part des Part des effets de
effets de
expositions expositions expositions expositions exposition substitution
substitution
couverte couverte couverte Partie des couvertes s (effet de
Partie des (effets de
par des par par Partie des expositions par des couvertes réduction et
Partie des Partie des Partie des expositions réduction
sûretés d'autres d'autres expositions couverte garanties par des effet de
expositions expositions expositions couverte uniquement)
financières sûretés formes de couverte par des (%) dérivés de substitution)
couverte couverte couverte par des
(%) éligibles protection par des instrument crédit (%)
IRB-F par des par des par polices
(%) de crédit dépôts en s détenus
sûretés créances à d'autres d'assuranc
financée espèces par un tiers
immobilière recouvrer( sûretés e vie (%)
(%) (%) (%)
s (%) %) réelles (%)




a b c d e f g h i j k l m n
(en millions d'euros)
Administrations centrales et Banques
1 217 483 ‐ 0,00% ‐ 0,00% ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 2 080 2 089
centrales

2 Etablissements 51 604 0,04% 0,17% 0,07% 0,10% ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 8 929 9 239

3 Entreprises 72 986 0,34% 11,42% 7,09% 4,15% 0,18% ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 40 448 40 129

3,1 Dont entreprises - PME 17 176 0,81% 23,99% 16,45% 7,43% 0,11% 0,00% ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 11 213 10 890

Dont entreprises - Financement
3,2 4 342 0,03% 15,40% 1,54% 13,26% 0,59% ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 2 853 2 844
spécialisé

3,3 Dont entreprises - Autres 51 469 0,21% 6,89% 4,43% 2,29% 0,16% ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 26 382 26 396

4 TOTAL 342 073 0,08% 2,46% 1,52% 0,90% 0,04% ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 51 457 51 457




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Techniques d'atténuation du
Techniques d'atténuation du risque de crédit risque de crédit dans le
calcul des RWA




Protection de Crédit
Protection de Crédit financée
non financée




Total des
expositions RWA avec
30/06/2025 RWA hors
effets de
effets de
Partie des Partie des Partie des Part des Part des substitution
substitution
expositions expositions expositions expositions exposition (effet de
(effets de
couverte couverte couverte Partie des couvertes s réduction et
Partie des réduction
par des par par Partie des expositions par des couvertes effet de
Partie des Partie des Partie des expositions uniquement)
sûretés d'autres d'autres expositions couverte garanties par des substitution)
financières sûretés expositions expositions expositions formes de couverte (%) dérivés de
couverte par des
(%) éligibles couverte couverte couverte protection par des crédit (%)
par des instrument
F-IRBA (%) par des par des par de crédit polices
dépôts en s détenus
sûretés créances à d'autres financée d'assuranc
espèces par un tiers
immobilière recouvrer( sûretés (%) e vie (%)
(%) (%)
s (%) %) réelles (%)




a b c d e f g h j j k l m n
(en millions d'euros)
Administrations centrales et banques
1 140 953 1 335 2 006
centrales

2 Administrations régionales et locales 426 21 21

3 Entités du secteur public 3 132 277 241

5 Entreprises 202 257 0,30% 9,10% 6,65% 1,71% 0,73% 0,35% 4,35% 97 809 97 175

5,1 Entreprises – Générales 151 120 0,41% 12,16% 8,89% 2,29% 0,97% 0,08% 5,82% 81 835 81 511

5,2 Entreprises – Financement spécialisé 51 137 0,04% 0,04% 0,01% 1,15% 15 974 15 664

5,3 Entreprises – Créances achetées ‐ ‐

6 Clientèle de détail 759 471 0,63% 24,92% 24,47% 0,21% 0,24% 0,60% 40,76% 114 518 114 518

Clientèle de détail – Expositions
6,1 28 382 6 588 6 588
renouvelables éligibles
Clientèle de détail – Garanties par des
6,2 459 252 0,02% 34,17% 34,17% ‐ 63,82% 43 852 43 852
biens immobiliers résidentiels
Clientèle de détail – Créances
6,3 ‐ ‐
achetées
Clientèle de détail – Autres expositions
6,4 271 836 1,72% 11,90% 10,65% 0,59% 0,66% 1,68% 6,05% 64 077 64 077
sur la clientèle de détail

7 Total 1 106 238 0,49% 18,77% 18,02% 0,46% 0,30% 0,48% 28,78% 213 960 213 960




46/91
Techniques d'atténuation du
Techniques d'atténuation du risque de crédit risque de crédit dans le
calcul des RWA




Protection de Crédit
Protection de Crédit financée
non financée




Total des
expositions RWA avec
31/12/2024 RWA hors
effets de
effets de
Partie des Partie des Partie des Part des Part des substitution
substitution
expositions expositions expositions expositions exposition (effet de
(effets de
couverte couverte couverte Partie des couvertes s réduction et
Partie des réduction
par des par par Partie des expositions par des couvertes effet de
Partie des Partie des Partie des expositions uniquement)
sûretés d'autres d'autres expositions couverte garanties par des substitution)
financières sûretés expositions expositions expositions formes de couverte (%) dérivés de
couverte par des
(%) éligibles couverte couverte couverte protection par des crédit (%)
par des instrument
F-IRBA (%) par des par des par de crédit polices
dépôts en s détenus
sûretés créances à d'autres financée d'assuranc
espèces par un tiers
immobilière recouvrer( sûretés (%) e vie (%)
(%) (%)
s (%) %) réelles (%)




a b c d e f g h i j k l m n
(en millions d'euros)
Administrations centrales et Banques
1 144 574 0,01% ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 1 510 2 277
centrales
2 Etablissements 20 286 1,04% ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 3 045 3 195

3 Entreprises 360 719 1,32% 11,29% 6,66% 0,90% 3,73% ‐ ‐ ‐ ‐ 0,34% ‐ 161 633 160 716

3,1 Dont entreprises - PME 75 720 0,55% 16,85% 13,95% 2,21% 0,69% ‐ ‐ ‐ ‐ 1,62% ‐ 44 921 44 846
Dont entreprises - Financement
3,2 49 077 1,04% 45,40% 20,14% ‐ 25,27% ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 14 171 13 174
spécialisé
3,3 Dont entreprises - Autres 235 922 1,63% 2,41% 1,51% 0,67% 0,22% ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 102 541 102 696

4 Clientèle de détail 748 602 ‐ 23,24% 23,24% ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 42,20% ‐ 102 713 102 713
Dont clientèle de détail - Biens
4,1 29 718 ‐ 80,29% 80,29% ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 6,66% ‐ 7 747 7 747
immobiliers PME
Dont clientèle de détail - Biens
4,2 459 572 ‐ 32,61% 32,61% ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 66,66% ‐ 41 554 41 554
immobiliers non-PME
Dont clientèle de détail - Expositions
4,3 26 601 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 5 643 5 643
renouvelables éligibles

4,4 Dont clientèle de détail - Autres PME 104 378 ‐ 0,06% 0,06% ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 6,38% ‐ 19 544 19 544
Dont clientèle de détail - Autres non-
4,5 128 333 ‐ 0,17% 0,17% ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 0,73% ‐ 28 225 28 225
PME
5 TOTAL 1 274 181 0,39% 16,85% 15,54% 0,26% 1,06% ‐ ‐ ‐ ‐ 24,89% ‐ 268 901 268 901




47/91
2.2.2.4 Évolution des RWA
ÉTAT DES FLUX DES RWA RELATIFS AUX EXPOSITIONS AU RISQUE DE CRÉDIT DANS LE CADRE
DE L’APPROCHE NI (CR8)

30/06/2025

RWA
(en millions d'euros)
1 RWA à la fin de la période précédente (31/03/2025) 295 630
2 Taille de l'actif (+/-) 2 035
3 Qualité de l'actif (+/-) 2 659
4 Mise à jour des modèles (+/-) ‐
5 Méthodologie et politiques (+/-) ‐
6 Acquisitions et cessions (+/-) ‐
7 Variations des taux de change (+/-) (3 027)
8 Autres (+/-) 857
9 RWA à la fin de la période considérée (30/06/2025) 298 154



La variation figurant en ligne 8 « Autres (+/-) » du tableau CR8 s’explique principalement par les gains de RWA
liés à la titrisation synthétique pour compte propre chez Crédit Agricole Corporate and Investment Bank qui
sont stables sur le second trimestre 2025.

2.2.3 Risque de contrepartie
Le Groupe traite le risque de contrepartie pour l’ensemble de ses expositions, que celles-ci soient constituées
d’éléments du portefeuille bancaire ou du portefeuille de négociation. Pour les éléments inclus dans le
portefeuille de négociation, le risque de contrepartie est traité en conformité avec les dispositions relatives à
la surveillance prudentielle des risques de marché.
Le traitement prudentiel du risque de contrepartie pour les opérations sur instruments financiers à terme du
portefeuille bancaire est défini réglementairement dans le règlement (UE) 575/2013 du 26 juin 2013 modifié.
Pour mesurer l’exposition au risque de contrepartie sur les opérations sur instruments financiers à terme du
portefeuille bancaire, le groupe Crédit Agricole utilise l’approche standard (art. 274) ou la méthode du modèle
interne (art. 283).




48/91
2.2.3.1 Exposition au risque de contrepartie par approche
ANALYSE DE L'EXPOSITION AU RISQUE DE CONTREPARTIE PAR APPROCHE (CCR1)


Facteur
Alpha
utilisé Valeur Valeur Montant
Expositio
Coût de pour exposée exposée Valeur d'expositi
n future
remplace EEPE calculer au risque au risque exposée on
potentiell
ment (RC) l'expositio avant après au risque pondéré
e (PFE)
n ARC ARC (RWA)
30/06/2025 règlement
aire
(en millions d'euros)
EU - Méthode de l'exposition initiale
EU1 ‐ ‐ 1,4 ‐ ‐ ‐ ‐
(pour les dérivés)

EU2 EU - SA-CCR (pour les dérivés) ‐ ‐ 1,4 ‐ ‐ ‐ ‐

1 SA-CCR (pour les dérivés) 5 359 8 958 1,4 12 598 20 044 13 325 4 464

2 IMM (pour les dérivés et les OFT 22 970 1,4 86 508 37 901 37 043 8 228

Dont ensembles de compensation
2a ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
d’opérations de financement sur titres
Dont ensembles de compensation de
2b 22 970 86 508 37 901 37 043 8 228
dérivés et opérations à règlement différé
Dont issues d'ensembles de
2c ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
compensation multiproduits
Méthode simple fondée sur les sûretés
3 ‐ ‐ ‐ ‐
financières (pour les OFT)
Méthode générale fondée sur les sûretés
4 401 983 46 314 24 033 3 591
financières (pour les OFT)

5 VaR pour les OFT ‐ ‐ ‐ ‐

6 TOTAL 501 088 104 259 78 860 16 373




Facteur
Alpha
utilisé Valeur Valeur Montant
Expositio
Coût de pour exposée exposée Valeur d'expositi
n future
remplace EEPE calculer au risque au risque exposée on
potentiell
ment (RC) l'expositio avant après au risque pondéré
e (PFE)
n ARC ARC (RWA)
règlement
aire
31/12/2024

(en millions d'euros)
EU - Méthode de l'exposition initiale
EU1 ‐ ‐ 1,4 ‐ ‐ ‐ ‐
(pour les dérivés)
EU2 EU - SA-CCR (pour les dérivés) ‐ ‐ 1,4 ‐ ‐ ‐ ‐

1 SA-CCR (pour les dérivés) 3 649 3 902 1,4 20 180 10 571 11 136 5 145

2 IMM (pour les dérivés et les OFT 21 379 1,4 83 653 35 275 35 275 10 449
Dont ensembles de compensation
2a ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
d’opérations de financement sur titres
Dont ensembles de compensation de
2b 21 379 83 653 35 275 35 275 10 449
dérivés et opérations à règlement différé
Dont issues d'ensembles de
2c ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
compensation multiproduits
Méthode simple fondée sur les sûretés
3 ‐ ‐ ‐ ‐
financières (pour les OFT)
Méthode générale fondée sur les sûretés
4 403 331 43 291 35 750 5 390
financières (pour les OFT)
5 VaR pour les OFT ‐ ‐ ‐ ‐

6 TOTAL 507 164 89 137 82 161 20 984




49/91
2.2.3.2 Exposition au risque de contrepartie en méthode standard
EXPOSITION AU RISQUE DE CONTREPARTIE EN MÉTHODE STANDARD PAR PORTEFEUILLE
RÉGLEMENTAIRE ET PAR PONDÉRATIONS DES RISQUES AU 30 JUIN 2025 (CCR3)

30/06/2025 Pondération des risques


Catégories Valeur
d'expositions totale
0% 2% 4% 10% 20% 50% 70% 75% 100% 150% AUTRES
d'expositio
n
(en millions d'euros)

Administrations centrales
468 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 468
ou banques centrales

Administrations
‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
régionales ou locales
Entités du secteur public 5 ‐ ‐ ‐ 5 1 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 10
Banques multilatérales de
‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
développement

Organisations
‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
internationales
Etablissements ‐ 8 531 ‐ ‐ 741 70 ‐ 40 73 119 4 413 13 987
Entreprises ‐ ‐ ‐ ‐ 24 105 ‐ 97 2 060 49 ‐ 2 335
Clientèle de détail ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

Établissements et
entreprises faisant l’objet
‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
d’une évaluation de crédit
à court terme

Autres éléments ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 2 ‐ 3
VALEUR TOTALE
472 8 531 ‐ ‐ 770 176 ‐ 137 2 132 170 4 413 16 802
D'EXPOSITION


Au 30 juin 2025 dans la colonne Autres sur le total de 4 413 millions d’euros 4 406 millions d’euros ont une
pondération à 30%.


EXPOSITION AU RISQUE DE CONTREPARTIE EN MÉTHODE STANDARD PAR PORTEFEUILLE
RÉGLEMENTAIRE ET PAR PONDÉRATIONS DES RISQUES AU 31 DÉCEMBRE 2024 (CCR3)

31/12/2024 Pondération des risques

Catégories Valeur
d'expositions totale
0% 2% 4% 10% 20% 50% 70% 75% 100% 150% AUTRES
d'expositio
(en millions d'euros) n

Administrations centrales
1 067 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 1 067
ou banques centrales

Administrations
‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
régionales ou locales
Entités du secteur public 6 ‐ ‐ ‐ 5 1 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 12
Banques multilatérales de
‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
développement

Organisations
‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
internationales
Etablissements ‐ 6 248 ‐ ‐ 3 335 2 339 ‐ ‐ 222 ‐ ‐ 12 144
Entreprises ‐ ‐ ‐ ‐ 18 101 ‐ ‐ 2 719 62 ‐ 2 900
Clientèle de détail ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 2 ‐ ‐ ‐ 2

Établissements et
entreprises faisant l’objet
‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
d’une évaluation de crédit
à court terme

Autres éléments ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 2 ‐ 2
VALEUR TOTALE
1 073 6 248 ‐ ‐ 3 358 2 441 ‐ 2 2 942 64 ‐ 16 126
D'EXPOSITION




50/91
2.2.3.3 Exposition au risque de contrepartie en méthode avancée
EXPOSITIONS AU RISQUE DE CONTREPARTIE PAR PORTEFEUILLE ET PAR FOURCHETTE DE
PROBABILITÉ DE DÉFAUT (PD), PORTEFEUILLES PRUDENTIELS SUIVANTS POUR L’APPROCHE
NOTATION INTERNE FONDATION AU 30 JUIN 2025 (CCR4)

30/06/2025
Échéance
Echelle de Probabilité Valeur exposée PD moyenne LGD moyenne moyenne Densité des
RWA
de Défaut (PD) au risque pondérée (%) pondérée (%) pondérée RWA
Catégories d'expositions (années)
(en millions d'euros)
0.00 à <0.15 22 638 0,06% 44,57% 2,70 3 072 13,57%

0.15 à <0.25 2 541 0,17% 45,00% 2,02 824 32,43%

0.25 à <0.50 409 0,30% 45,00% 1,71 192 46,89%

0.50 à <0.75 152 0,60% 45,00% 2,41 104 68,13%
Etablissements 0.75 à <2.50 164 1,01% 45,00% 0,95 134 81,96%

2.50 à <10.00 1 4,90% 45,00% 0,18 2 121,09%

10.00 à <100.00 ‐ 13,33% 46,67% 0,07 ‐ 166,67%

100.00 (Défaut) ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
Sous-total 25 906 0,08% 44,62% 2,61 4 328 16,70%

0.00 à <0.15 20 527 0,06% 43,49% 1,40 2 635 12,84%

0.15 à <0.25 2 971 0,16% 44,84% 0,83 708 23,81%

0.25 à <0.50 3 085 0,33% 41,80% 2,08 1 475 47,82%

0.50 à <0.75 1 268 0,60% 44,57% 0,74 663 52,29%
Entreprises - Autres 0.75 à <2.50 1 449 0,96% 41,69% 1,54 1 018 70,21%

2.50 à <10.00 180 4,02% 40,07% 2,28 205 114,28%

10.00 à <100.00 51 19,75% 41,89% 2,72 106 206,44%

100.00 (Défaut) 220 100,00% 40,00% 4,87 ‐ ‐
Sous-total 29 752 0,96% 43,36% 1,42 6 810 22,89%

0.00 à <0.15 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

0.15 à <0.25 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

0.25 à <0.50 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

0.50 à <0.75 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
Entreprises - PME 0.75 à <2.50 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

2.50 à <10.00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

10.00 à <100.00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

100.00 (Défaut) ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
Sous-total ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
TOTAL 55 659 0,55% 43,95% 1,98 11 138 20,01%




51/91
EXPOSITIONS AU RISQUE DE CONTREPARTIE PAR PORTEFEUILLE ET PAR FOURCHETTE DE
PROBABILITÉ DE DÉFAUT (PD), PORTEFEUILLES PRUDENTIELS SUIVANTS POUR L’APPROCHE
NOTATION INTERNE FONDATION AU 31 DÉCEMBRE 2024 (CCR4)

31/12/2024
Échéance
Valeur LGD
Echelle de Probabilité PD moyenne moyenne Densité des
exposée au moyenne RWA
de Défaut (PD) pondérée (%) pondérée RWA
risque pondérée (%)
Catégories d'expositions (années)
(en millions d'euros)
0,00 à < 0,15 27 0,07% 45,00% 2,45 9 32,56%
0,15 à < 0,25 8 0,21% 45,00% 2,50 5 63,76%
0,25 à < 0,50 2 0,30% 45,00% 2,50 1 57,64%
0,50 à < 0,75 4 0,60% 45,00% 2,50 3 79,98%
Etablissements 0,75 à < 2,50 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
2,50 à < 10,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
10,00 à < 100,00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100,00 (Défaut) ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
Sous-total 41 0,16% 45,00% 2,46 18 44,31%
0,00 à < 0,15 489 0,04% 45,00% 2,49 90 18,31%
0,15 à < 0,25 14 0,16% 45,00% 2,50 6 41,13%
0,25 à < 0,50 166 0,36% 45,00% 2,50 105 63,10%
0,50 à < 0,75 60 0,60% 45,00% 2,50 48 80,56%
Entreprises - Autres 0,75 à < 2,50 144 1,04% 45,00% 2,50 141 97,86%
2,50 à < 10,00 50 3,84% 45,00% 2,50 74 148,00%
10,00 à < 100,00 9 20,32% 45,00% 2,50 22 261,68%
100,00 (Défaut) 4 100,00% 45,00% 2,50 ‐ ‐
Sous-total 935 1,11% 45,00% 2,50 485 51,89%
0,00 à < 0,15 19 0,07% 45,00% 2,50 4 18,58%
0,15 à < 0,25 4 0,16% 45,00% 2,50 1 30,31%
0,25 à < 0,50 18 0,38% 45,00% 2,50 8 46,54%
0,50 à < 0,75 5 0,60% 45,00% 2,50 3 59,04%
Entreprises - PME 0,75 à < 2,50 84 1,05% 45,00% 2,50 61 73,24%
2,50 à < 10,00 39 3,87% 45,00% 2,50 42 108,25%
10,00 à < 100,00 3 18,53% 45,00% 2,50 5 188,88%
100,00 (défaut) 1 100,00% 45,00% 2,50 ‐ ‐
Sous-total 172 2,30% 45,00% 2,50 124 72,21%
TOTAL 1 148 1,25% 45,00% 2,50 628 54,67%




52/91
EXPOSITIONS AU RISQUE DE CONTREPARTIE PAR PORTEFEUILLE ET PAR FOURCHETTE DE
PROBABILITÉ DE DÉFAUT (PD), PORTEFEUILLES PRUDENTIELS SUIVANTS POUR L’APPROCHE
NOTATION INTERNE AVANCÉE AU 30 JUIN 2025 (CCR4)
Échéance
30/06/2025
Echelle de Probabilité Valeur exposée PD moyenne LGD moyenne moyenne Densité des
RWA
Catégories d'expositions de Défaut (PD) au risque pondérée (%) pondérée (%) pondérée RWA
(en millions d'euros) (années)
0.00 à <0.15 7 413 0,01% 8,22% 2,73 118 1,59%
0.15 à <0.25 145 0,15% 10,00% 2,57 13 8,76%
0.25 à <0.50 38 0,30% 10,00% 2,75 5 12,76%
0.50 à <0.75 2 0,60% 10,00% 1,06 ‐ 12,93%
Administrations centrales et
0.75 à <2.50 66 0,72% 45,00% 4,22 69 104,13%
banques centrales
2.50 à <10.00 ‐ 7,14% 42,86% 5,14 ‐ 164,29%
10.00 à <100.00 1 20,00% 45,00% 4,88 2 262,47%
100.00 (Défaut) ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
Sous-total 7 666 0,03% 8,59% 2,74 206 2,69%
0.00 à <0.15 893 0,03% 12,62% 2,57 32 3,15%
0.15 à <0.25 7 0,16% 30,00% 3,50 2 31,60%
0.25 à <0.50 11 0,30% 30,00% 3,82 5 45,35%
0.50 à <0.75 4 0,60% 30,00% 4,08 2 62,97%
Administrations régionales et
locales et Entités du secteur 0.75 à <2.50 ‐ 0,89% 35,00% 4,19 ‐ 84,84%
public
2.50 à <10.00 ‐ ‐ ‐ - ‐ ‐
10.00 à <100.00 5 20,34% 35,00% 4,14 10 198,75%
100.00 (Défaut) ‐ ‐ ‐ - ‐ ‐
Sous-total 919 0,17% 13,14% 2,61 51 5,31%
0.00 à <0.15 174 0,08% 38,60% 3,67 46 26,46%
0.15 à <0.25 38 0,18% 43,46% 3,02 17 44,50%
0.25 à <0.50 309 0,38% 43,36% 2,99 197 63,60%
0.50 à <0.75 38 0,64% 42,46% 2,79 29 76,07%
Entreprises - Autres 0.75 à <2.50 200 0,91% 48,37% 2,58 186 93,42%
2.50 à <10.00 23 4,14% 42,06% 2,77 28 118,18%
10.00 à <100.00 17 18,75% 46,76% 2,97 41 245,29%
100.00 (Défaut) ‐ 100,00% 41,12% 5,00 ‐ 1,09%
Sous-total 799 0,95% 43,57% 3,02 544 68,05%
0.00 à <0.15 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0.15 à <0.25 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0.25 à <0.50 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0.50 à <0.75 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
Entreprises - PME 0.75 à <2.50 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
2.50 à <10.00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
10.00 à <100.00 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
100.00 (Défaut) ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
Sous-total ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0.00 à <0.15 39 0,06% 12,76% 3,82 3 6,46%
0.15 à <0.25 274 0,17% 24,94% 4,25 84 30,59%
0.25 à <0.50 176 0,33% 22,25% 4,34 67 38,41%
0.50 à <0.75 125 0,61% 17,03% 4,32 43 34,36%
Entreprises - Financement
0.75 à <2.50 153 0,91% 18,89% 4,59 72 47,02%
spécialisé
2.50 à <10.00 4 5,86% 12,50% 5,00 2 52,20%
10.00 à <100.00 7 20,00% 31,82% 3,34 12 174,49%
100.00 (Défaut) 28 100,00% ‐ 5,00 ‐ 1,10%
Sous-total 806 4,03% 20,52% 4,35 283 35,09%
0.00 à <0.15 279 0,06% 0,66% ‐ 22 7,99%
0.15 à <0.25 3 0,21% 0,24% ‐ 1 31,59%
0.25 à <0.50 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0.50 à <0.75 1 0,60% ‐ ‐ 1 80,39%
Clientèle de détail 0.75 à <2.50 ‐ 1,67% ‐ ‐ ‐ 122,31%
2.50 à <10.00 1 9,09% ‐ ‐ ‐ 159,09%
10.00 à <100.00 ‐ 13,09% ‐ ‐ ‐ 187,58%
100.00 (Défaut) ‐ 100,00% 82,20% ‐ ‐ 18,13%
Sous-total 283 0,09% 0,67% ‐ 24 8,58%
TOTAL 10 473 0,42% 12,36% 2,81 1 108 10,58%




53/91
EXPOSITIONS AU RISQUE DE CONTREPARTIE PAR PORTEFEUILLE ET PAR FOURCHETTE DE
PROBABILITÉ DE DÉFAUT (PD), PORTEFEUILLES PRUDENTIELS SUIVANTS POUR L’APPROCHE
NOTATION INTERNE AVANCÉE AU 31 DÉCEMBRE 2024 (CCR4)

31/12/2024
Échéance
Valeur LGD
Echelle de Probabilité PD moyenne moyenne Densité des
exposée au moyenne RWA
de Défaut (PD) pondérée (%) pondérée RWA
risque pondérée (%)
Catégories d'expositions (années)
(en millions d'euros)
0,00 à < 0,15 7 373 0,01% 8,03% 3,10 139 1,88%
0,15 à < 0,25 163 0,15% 9,75% 3,18 17 10,42%
0,25 à < 0,50 101 0,30% 10,00% 0,39 8 7,72%
0,50 à < 0,75 9 0,60% 10,00% 1,35 1 14,53%
Administrations centrales et
0,75 à < 2,50 62 0,72% 45,00% 4,13 75 120,47%
banques centrales
2,50 à < 10,00 ‐ 2,96% 45,02% 1,08 ‐ 117,54%
10,00 à < 100,00 28 20,00% 45,00% 1,66 67 243,46%
100,00 (Défaut) ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
Sous-total 7 736 0,10% 8,53% 3,07 307 3,97%
0,00 à < 0,15 19 932 0,07% 37,44% 1,59 4 217 21,16%
0,15 à < 0,25 3 199 0,20% 42,21% 1,66 1 496 46,76%
0,25 à < 0,50 683 0,30% 40,21% 1,34 354 51,90%
0,50 à < 0,75 417 0,60% 42,01% 1,57 332 79,58%
Etablissements 0,75 à < 2,50 246 1,15% 44,26% 1,29 250 101,78%
2,50 à < 10,00 ‐ 5,01% 45,01% 0,26 ‐ 130,46%
10,00 à < 100,00 3 20,82% 42,97% 4,37 8 277,32%
100,00 (Défaut) ‐ 100,00% 45,46% 5,02 ‐ 1,14%
Sous-total 24 480 0,12% 38,29% 1,59 6 657 27,19%
0,00 à < 0,15 27 213 0,05% 23,27% 1,13 2 374 8,72%
0,15 à < 0,25 1 966 0,16% 40,33% 1,80 763 38,80%
0,25 à < 0,50 3 982 0,31% 37,14% 1,70 1 764 44,31%
0,50 à < 0,75 2 741 0,60% 42,60% 0,32 1 344 49,05%
Entreprises - Autres 0,75 à < 2,50 1 832 0,91% 48,77% 0,82 1 395 76,12%
2,50 à < 10,00 121 5,16% 50,83% 2,05 194 160,34%
10,00 à < 100,00 131 16,83% 46,00% 2,65 331 252,93%
100,00 (Défaut) 51 100,00% 45,00% 1,29 1 1,10%
Sous-total 38 037 0,37% 28,42% 1,16 8 165 21,47%
0,00 à < 0,15 12 0,05% 41,96% 2,16 2 13,16%
0,15 à < 0,25 ‐ 0,16% 41,10% 1,62 ‐ 25,71%
0,25 à < 0,50 6 0,40% 41,10% 4,45 4 61,18%
0,50 à < 0,75 2 0,60% 41,15% 1,03 1 49,33%
Entreprises - PME 0,75 à < 2,50 7 0,84% 40,98% 1,25 4 56,01%
2,50 à < 10,00 10 3,01% 40,86% 4,10 10 105,71%
10,00 à < 100,00 1 20,29% 62,74% 1,19 3 233,38%
100,00 (Défaut) ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
Sous-total 38 1,78% 42,08% 2,75 23 62,21%
0,00 à < 0,15 40 0,07% 9,76% 4,35 3 8,37%
0,15 à < 0,25 312 0,16% 24,28% 4,52 102 32,84%
0,25 à < 0,50 229 0,30% 19,36% 4,45 80 34,77%
0,50 à < 0,75 104 0,60% 13,00% 4,71 32 31,32%
Entreprises - Financement
0,75 à < 2,50 136 0,86% 14,27% 4,43 50 36,97%
spécialisé
2,50 à < 10,00 ‐ 4,99% 19,44% 5,00 ‐ 82,33%
10,00 à < 100,00 9 19,97% 31,22% 3,75 16 184,33%
100,00 (Défaut) 10 100,00% 9,35% 4,82 ‐ 1,10%
Sous-total 839 1,70% 19,13% 4,50 285 33,91%
0,00 à < 0,15 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
0,15 à < 0,25 ‐ 0,25% 83,63% - ‐ 42,69%
0,25 à < 0,50 ‐ ‐ ‐ - ‐ ‐
0,50 à < 0,75 ‐ 0,55% 87,25% - ‐ 71,85%
Clientèle de détail 0,75 à < 2,50 1 1,78% 78,14% - 1 103,94%
2,50 à < 10,00 3 4,93% 50,90% - 2 81,82%
10,00 à < 100,00 ‐ 31,30% 46,51% - ‐ 130,54%
100,00 (défaut) ‐ 100,00% 99,88% - ‐ 0,04%
Sous-total 4 6,31% 61,44% - 3 85,51%
TOTAL 71 134 0,27% 29,55% 1,55 15 440 21,71%




54/91
2.2.3.4 Suretés
COMPOSITION DES SÛRETÉS POUR LES EXPOSITIONS AU RISQUE DE CONTREPARTIE (CCR5)



Sûretés utilisées dans des contrats dérivés Sûretés utilisées dans des opérations de financement sur titres
30/06/2025
Juste valeur des sûretés Juste valeur des sûretés
Juste valeur des sûretés reçues Juste valeur des sûretés reçues
Type de sûreté données données
(en millions d'euros)
Ségrégées Non ségrégées Ségrégées Non ségrégées Ségrégées Non ségrégées Ségrégées Non ségrégées

Espèces – monnaie
1 90 16 605 838 11 961 ‐ 326 ‐ 614
nationale
Espèces – autres
2 27 10 152 122 14 701 ‐ 382 ‐ 412
monnaies
Dette souveraine
3 ‐ 2 364 52 4 ‐ 198 078 655 229 315
nationale

4 Autre dette souveraine ‐ 4 159 41 30 ‐ 282 981 1 639 273 734

Dette des
5 administrations ‐ 32 1 044 4 427 ‐ 34 980 10 85 503
publiques

6 Obligations d'entreprise ‐ 1 444 ‐ 4 ‐ 21 709 866 22 011

7 Actions ‐ 65 ‐ ‐ ‐ 28 959 ‐ 25 985

8 Autres sûretés ‐ 10 75 903 ‐ 11 686 1 273 8 000

9 TOTAL 117 34 831 2 172 32 030 ‐ 579 099 4 444 645 574




Sûretés utilisées dans des contrats dérivés Sûretés utilisées dans des opérations de financement sur titres
31/12/2024
Juste valeur des sûretés Juste valeur des sûretés
Juste valeur des sûretés reçues Juste valeur des sûretés reçues
Type de sûreté données données
(en millions d'euros)
Ségrégées Non ségrégées Ségrégées Non ségrégées Ségrégées Non ségrégées Ségrégées Non ségrégées
Espèces – monnaie
1 192 9 199 531 15 525 ‐ 289 ‐ 1 506
nationale
Espèces – autres
2 ‐ 13 416 186 16 231 ‐ 878 ‐ 625
monnaies
Dette souveraine
3 ‐ 4 251 51 87 ‐ 173 829 ‐ 172 010
nationale
4 Autre dette souveraine ‐ 5 668 38 18 ‐ 305 116 ‐ 296 371
Dette des
5 ‐ 168 1 283 5 520 ‐ 33 128 ‐ 33 111
administrations
6 Obligations d'entreprise ‐ 1 935 ‐ ‐ ‐ 25 386 ‐ 26 114

7 Actions ‐ 106 ‐ ‐ ‐ 24 822 ‐ 24 849

8 Autres sûretés ‐ 19 75 68 ‐ 9 121 ‐ 4 880

9 TOTAL 192 34 761 2 164 37 449 ‐ 572 570 ‐ 559 465




55/91
2.2.3.5 Évolution des RWA en méthode des modèles internes (IMM)
ETATS DES FLUX DES RWA RELATIFS AUX EXPOSITIONS AU CCR DANS LE CADRE DE L'IMM
(CCR7)
30/06/2025
RWA
(en millions d'euros)
1 RWA à la fin de la période précédente (31/03/2025) 7 529
2 Taille de l'actif 474
3 Qualité de crédit des contreparties 61
4 Mise à jour des modèles (IMM uniquement) (264)
5 Méthodologie et politiques (IMM uniquement) ‐
6 Acquisitions et cessions ‐
7 Variation des taux de change ‐
8 Autres 429
9 RWA à la fin de la période considérée (30/06/2025) 8 228




2.2.3.6 Expositions sur les contreparties centrales (CCP)
EXPOSITIONS SUR LES CONTREPARTIES CENTRALES (CCP) (CCR8)

30/06/2025 31/12/2024

Valeur Valeur
exposée au RWA exposée au RWA
(en millions d'euros) risque risque

1 Expositions aux contreparties centrales éligibles (total) 534 529


Expositions pour les opérations auprès de contreparties
2 centrales éligibles (à l’exclusion des marges initiales et des 8 531 171 6 248 125
contributions au fonds de défaillance); dont

3 (i) dérivés de gré à gré 5 300 106 1 407 28
4 (ii) Dérivés négociés en bourse 1 389 28 34 1
5 (iii) opérations de financement sur titres 1 842 37 4 807 96
(iv) Ensembles de compensation pour lesquels la
6 ‐ ‐ ‐ ‐
compensation multiproduits a été approuvée
7 Marge initiale faisant l'objet d'une ségrégation 4 004 1 269
8 Marge initiale ne faisant pas l'objet d'une ségrégation 7 625 41 7 326 44
9 Contributions préfinancées au fonds de défaillance 888 322 1 010 360
10 Contributions non financées au fonds de défaillance ‐ ‐ ‐ ‐
Expositions aux contreparties centrales non éligibles
11 491 232
(total)
Expositions pour les opérations auprès de contreparties
12 centrales non éligibles (à l’exclusion des marges initiales et ‐ ‐ ‐ ‐
des contributions au fonds de défaillance) dont :

13 (i) dérivés de gré à gré ‐ ‐ ‐ ‐
14 (ii) Dérivés négociés en bourse ‐ ‐ ‐ ‐
15 (iii) Opérations de financement sur titres ‐ ‐ ‐ ‐
(iv) Ensembles de compensation pour lesquels la
16 ‐ ‐ ‐ ‐
compensation multiproduits a été approuvée
17 Marge initiale faisant l'objet d'une ségrégation ‐ ‐
18 Marge initiale ne faisant pas l'objet d'une ségrégation ‐ ‐ ‐ ‐
19 Contributions préfinancées au fonds de défaillance 39 491 19 232
20 Contributions non financées au fonds de défaillance ‐ ‐ ‐ ‐


56/91
2.2.3.7 Techniques de réduction du risque de crédit et de contrepartie
VUE D'ENSEMBLE DES TECHNIQUES D'ATTÉNUATION DU RISQUE DE CRÉDIT (ARC) :
PUBLICATION DE L'UTILISATION DES TECHNIQUES D'ARC (CR3)


30/06/2025
Valeur Valeur Dont garantie
comptable comptable Dont garantie Dont garantie
par des
non garanties garanties par des par des
garanties
sûretés dérivés de
financières
(en millions d'euros) crédit
1 Prêts et avances 735 893 766 456 348 202 418 254 1 532

2 Titres de créance 173 078 2 521 7 2 514

3 TOTAL 908 971 768 977 348 209 420 768 1 532

4 Dont expositions non performantes 4 725 9 258 3 918 5 341 ‐

5 Dont en défaut 4 695 9 200




31/12/2024
Valeur Valeur Dont garantie
comptable comptable Dont garantie Dont garantie
par des
non garanties garanties par des par des
garanties
sûretés dérivés de
financières
(en millions d'euros) crédit
1 Prêts et avances 718 304 772 628 351 635 420 993 1 999

2 Titres de créance 171 626 2 742 16 2 727

3 TOTAL 889 930 775 371 351 651 423 720 1 999

4 Dont expositions non performantes 5 210 8 110 3 521 4 589 ‐

5 Dont en défaut 5 172 8 051




2.2.3.8 Techniques de réduction du risque appliquées au risque de contrepartie
EXPOSITIONS SUR DÉRIVÉS DE CRÉDIT (CCR6)

30/06/2025

Protection achetée Protection vendue
(en millions d'euros)
Montants notionnels
0010 CDS mono-émetteurs 21 394 24 129
0020 CDS indiciels 8 891 6 421
0030 Total contrats d'échange ‐ 1 879
0040 Options de crédit ‐ ‐
0050 Autres dérivés de crédit ‐ ‐
0060 TOTAL montants notionnels 30 285 32 429
Justes valeurs
0070 Juste valeur positive (actif) 344 970
0080 Juste valeur négative (passif) (529) (302)




57/91
2.3 Titrisation

2.3.1 Valeurs exposées aux risques des titrisations du portefeuille bancaire génératrices d’emplois pondérés

EXPOSITIONS DE TITRISATION DANS LE PORTEFEUILLE BANCAIRE IRB ET STD (SEC1)

30/06/2025 Banque agissant comme émetteur Banque agissant comme mandataire Banque agissant comme investisseur
Classique Synthétique Sous-total Classique Sous-total Classique Sous-total
STS non-STS Synthétique Synthétique
Dont
STS non-STS STS non-STS
Dont Dont TSR
(en millions d’euros) TSR TSR
1 Total des expositions 17 192 - 1 318 - 18 407 18 407 36 917 3 696 18 093 - 21 789 2 627 2 520 - 5 147
2 Clientèle de détail (total) - - 140 - - - 140 967 9 865 - 10 832 2 557 1 057 - 3 614
3 Prêts hypothécaires résidentiels - - - - - - - 4 29 - 33 83 6 - 89
4 Cartes de crédit - - - - - - - - - - - - - - -
5 Autres expositions sur la clientèle de détail - - 140 - - - 140 964 9 836 - 10 799 2 474 1 051 - 3 525
6 Retitrisation - - - - - - - - - - - - - - -
7 Clientèle de gros (total) 17 192 - 1 179 - 18 407 18 407 36 778 2 729 8 228 - 10 957 70 1 463 - 1 533
8 Prêts aux entreprises - - - - 15 742 15 742 15 742 - 482 - 482 - - - -
9 Prêts hypothécaires commerciaux - - - - - - - - - - - - 10 - 10
10 Contrats de location et créances à recevoir 17 192 - 1 149 - - - 18 341 2 729 4 281 - 7 010 70 510 - 580
11 Autres expositions sur la clientèle de gros - - 30 - 2 665 2 665 2 694 - 3 465 - 3 465 - 942 - 942
12 Retitrisation - - - - - - - - - - - - - - -


31/12/2024 Banque agissant comme émetteur Banque agissant comme mandataire Banque agissant comme investisseur
Classique Synthétique Sous-total Classique Sous-total Classique Sous-total

STS non-STS Synthétique Synthétique
Dont
STS non-STS STS non-STS
Dont Dont TSR
(en millions d’euros) TSR TSR
1 Total des expositions 21 786 - 1 214 - 12 356 12 356 35 355 3 321 19 197 - 22 518 2 296 1 912 - 4 208
2 Clientèle de détail (total) 27 - 132 - - - 158 969 9 875 - 10 844 2 296 945 - 3 241
3 Prêts hypothécaires résidentiels - - - - - - - - 3 - 3 85 16 - 101
4 Cartes de crédit - - - - - - - - 247 - 247 - - - -
5 Autres expositions sur la clientèle de détail 27 - 132 - - - 158 969 9 625 - 10 594 2 211 929 - 3 140
6 Retitrisation - - - - - - - - - - - - - - -
7 Clientèle de gros (total) 21 759 - 1 082 - 12 356 12 356 35 197 2 352 9 322 - 11 674 - 967 - 967
8 Prêts aux entreprises - - - - 10 508 10 508 10 508 - 539 - 539 - - - -
9 Prêts hypothécaires commerciaux - - - - - - - - - - - - 10 - 10
10 Contrats de location et créances à recevoir 21 759 - 934 - - - 22 693 2 352 5 037 - 7 389 - 112 - 112
11 Autres expositions sur la clientèle de gros - - 148 - 1 847 1 847 1 995 - 3 747 - 3 747 - 844 - 844
12 Retitrisation - - - - - - - - - - - - - - -




58/91
EXPOSITIONS DE TITRISATION DANS LE PORTEFEUILLE BANCAIRE ET EXIGENCES DE FONDS PROPRES RÉGLEMENTAIRES ASSOCIÉES –
BANQUE AGISSANT COMME ÉMETTEUR OU MANDATAIRE IRB ET STD (SEC3)

Valeurs exposées au risque (par fourchette de Valeurs exposées au risque (par Exigence de fonds propres après
RWA (par approche réglementaire)
pondération/déductions) approche réglementaire) application du plafond
30/06/2025

>100% 1250% SEC- SEC- SEC-
>50% à 1250%/
≤20% >20% à à RW/ SEC- ERBA SEC- ERBA SEC- ERBA
100% SEC-SA 1250% SEC-SA déductio SEC-SA 1250%
RW 50% RW <1250% déductio IRBA (incluant IRBA (incluant IRBA (incluant
RW ns
RW ns IAA) IAA) IAA)
(en millions d’euros)
1 Total des expositions 56 061 2 202 23 421 ‐ 19 123 33 109 6 476 - 1 954 5 110 1 793 - 156 409 143 -
2 Transaction de type classique 37 654 2 202 23 421 ‐ 716 33 109 6 476 - 97 5 110 1 793 - 8 409 143 -
3 Dont titrisation 37 654 2 202 23 421 ‐ 716 33 109 6 476 - 97 5 110 1 793 - 8 409 143 -
4 Dont clientèle de détail 10 524 448 ‐ ‐ - - 8 528 2 444 - - 1 368 435 - - 109 35 -
5 Dont STS 967 - - - - - 967 ‐ - - 97 ‐ - - 8 ‐ -
6 Dont de gros 27 131 1 754 23 421 ‐ 716 24 580 4 032 - 97 3 743 1 357 - 8 299 109 -
7 Dont STS 19 181 674 - - - - 19 855 - - - 2 909 - - - 233 - -
8 Retitrisation - - - - - - - - - - - - - - - - -
9 Transaction de type synthétique 18 407 - - - - 18 407 - - - 1 857 - - - 149 - - -
10 Titrisation 18 407 - - - - 18 407 - - - 1 857 - - - 149 - - -
11 Dont clientèle de détail - - - - - - - - - - - - - - - - -
12 Dont de gros 18 407 - - - - 18 407 - - - 1 857 - - - 149 - - -
13 Retitrisation - - - - - - - - - - - - - - - - -



Valeurs exposées au risque (par fourchette de Valeurs exposées au risque (par Exigence de fonds propres après
RWA (par approche réglementaire)
31/12/2024 pondération/déductions) approche réglementaire) application du plafond

>100% 1250% SEC- SEC- SEC-
>50% à 1250%/
≤20% >20% à à RW/ SEC- ERBA SEC- ERBA SEC- ERBA
100% SEC-SA 1250% SEC-SA déductio SEC-SA 1250%
RW 50% RW <1250% déductio IRBA (incluant IRBA (incluant IRBA (incluant
RW ns
RW ns IAA) IAA) IAA)
(en millions d’euros)
1 Total des expositions 54 042 3 397 285 147 2 13 252 35 524 9 097 - 1 435 5 689 1 697 - 115 455 136 ‐
2 Transaction de type classique 41 886 3 200 285 147 - 896 35 524 9 097 - 115 5 689 1 697 - 9 455 136 -
3 Dont titrisation 41 886 3 200 285 147 - 896 35 524 9 097 - 115 5 689 1 697 - 9 455 136 -
4 Dont clientèle de détail 9 811 1 191 - - - - 8 458 2 544 - - 1 384 450 - - 111 36 -
5 Dont STS 996 - - - - - 969 27 - - 97 3 - - 8 - -
6 Dont de gros 32 074 2 010 285 147 - 896 27 067 6 552 - 115 4 305 1 247 - 9 344 100 -
7 Dont STS 21 181 448 - - - - 21 629 - - - 3 072 - - - 246 - -
8 Retitrisation - - - - - - - - - - - - - - - - -
9 Transaction de type synthétique 12 157 197 - - 2 12 356 - - - 1 320 - - - 106 - - -
10 Titrisation 12 157 197 - - 2 12 356 - - - 1 320 - - - 106 - - -
11 Dont clientèle de détail - - - - - - - - - - - - - - - - -
12 Dont de gros 12 157 197 - - 2 12 356 - - - 1 320 - - - 106 - - -
13 Retitrisation - - - - - - - - - - - - - - - - -




59/91
EXPOSITIONS DE TITRISATION DANS LE PORTEFEUILLE BANCAIRE ET EXIGENCES DE FONDS PROPRES RÉGLEMENTAIRES ASSOCIÉES –
BANQUE AGISSANT COMME INVESTISSEUR IRB ET STD (SEC4)

Valeurs exposées au risque (par fourchette de Valeurs exposées au risque (par approche Exigence de fonds propres après
RWA (par approche réglementaire)
30/06/2025 pondération/déductions) réglementaire) application du plafond

1250% SEC- SEC- SEC-
>50% à >100% à 1250%/
≤20% >20% à RW/ SEC- ERBA SEC- ERBA SEC- ERBA
100% <1250% SEC-SA 1250% SEC-SA déductio SEC-SA 1250%
RW 50% RW déductio IRBA (incluant IRBA (incluant IRBA (incluant
RW RW ns
(en millions d’euros) ns IAA) IAA) IAA)
1 Total des expositions 4 384 713 34 32 3 189 2 324 2 631 3 59 366 364 31 5 29 30 2
2 Transaction de type classique 4 384 713 34 32 3 189 2 324 2 631 3 59 366 364 27 5 29 30 2
3 Dont titrisation 4 384 713 34 32 3 189 2 324 2 631 3 59 366 364 27 5 29 30 2
4 Dont clientèle de détail 2 996 624 4 9 - 189 1 550 1 875 - 59 256 251 - 5 20 21 -
5 Dont STS 2 368 189 - - - - 1 114 1 443 - - 151 144 - - 11 12 -
6 Dont de gros 1 388 89 30 23 3 - 774 756 3 ‐ 109 113 27 - 8 9 2
7 Dont STS - 70 - - - - - - - - 15 - - - 1 - -
8 Retitrisation - - - - - - - - - - - - - - - - -
9 Transaction de type synthétique - - - - - - - - - - - - - - - - -
10 Titrisation - - - - - - - - - - - - - - - - -
11 Dont clientèle de détail - - - - - - - - - - - - - - - - -
12 Dont de gros - - - - - - - - - - - - - - - - -
13 Retitrisation - - - - - - - - - - - - - - - - -




Valeurs exposées au risque (par fourchette de Valeurs exposées au risque (par approche Exigence de fonds propres après
RWA (par approche réglementaire)
pondération/déductions) réglementaire) application du plafond
31/12/2024
1250% SEC- SEC- SEC-
>50% à >100% à 1250%/
≤20% >20% à RW/ SEC- ERBA SEC- ERBA SEC- ERBA
100% <1250% SEC-SA 1250% SEC-SA déductio SEC-SA 1250%
RW 50% RW déductio IRBA (incluant IRBA (incluant IRBA (incluant
RW RW ns
ns IAA) IAA) IAA)
(en millions d’euros)
1 Total des expositions 3 820 299 67 37 3 226 1 784 2 197 3 44 360 306 34 3 29 24 3
2 Transaction de type classique 3 820 299 67 37 3 226 1 784 2 197 3 44 360 306 34 3 29 24 3
3 Dont titrisation 3 820 299 67 37 3 226 1 784 2 197 3 44 360 306 34 3 29 24 3
4 Dont clientèle de détail 2 970 277 4 8 - 202 1 643 1 397 - 30 285 186 - 2 23 14 -
5 Dont STS 2 107 189 - - - - 1 194 1 101 - - 171 110 - - 14 9 -
6 Dont de gros 850 22 64 29 3 23 141 800 3 14 75 120 34 1 6 10 3
7 Dont STS - - - - - - - - - - - - - - - - -
8 Retitrisation - - - - - - - - - - - - - - - - -
9 Transaction de type synthétique - - - - - - - - - - - - - - - - -
10 Titrisation - - - - - - - - - - - - - - - - -
11 Dont clientèle de détail - - - - - - - - - - - - - - - - -
12 Dont de gros - - - - - - - - - - - - - - - - -
13 Retitrisation - - - - - - - - - - - - - - - - -




60/91
EXPOSITIONS DE TITRISATION - EXPOSITIONS EN DEFAUT ET AJUSTEMENT DE RISQUE DE
CREDIT SPECIFIQUE (SEC5)

Exposition titrisée - Etablissement agissant en tant qu'émetteur ou
30/06/2025
mandataire


Montant total du nominal Montant total des
ajustements de
Dont expositions en risque de crédit
(en millions d’euros) défaut
1 Total des expositions 57 873 754 -
2 Clientèle de détail (total) 11 002 37 -
3 Prêts hypothécaires résidentiels 3 - -
4 Cartes de crédit 247 - -
5 Autres expositions sur la clientèle de détail 10 752 37 -
6 Retitrisation - - -
7 Clientèle de gros (total) 46 871 717 -
8 Prêts aux entreprises 11 047 65 -
9 Prêts hypothécaires commerciaux - - -
10 Contrats de location et créances à recevoir 30 082 615 -
11 Autres expositions sur la clientèle de gros 5 742 38 -
12 Retitrisation - - -




Exposition titrisée - Etablissement agissant en tant qu'émetteur ou
31/12/2024
mandataire
Montant total du nominal
Montant total des
Dont expositions en ajustements de
(en millions d’euros) défaut
1 Total des expositions 57 873 754 -

2 Clientèle de détail (total) 11 002 37 -
3 Prêts hypothécaires résidentiels 3 - -

4 Cartes de crédit 247 - -
5 Autres expositions sur la clientèle de détail 10 752 37 -

6 Retitrisation - - -

7 Clientèle de gros (total) 46 871 717 -
8 Prêts aux entreprises 11 047 65 -

9 Prêts hypothécaires commerciaux - - -

10 Contrats de location et créances à recevoir 30 082 615 -

11 Autres expositions sur la clientèle de gros 5 742 38 -
12 Retitrisation - - -




61/91
2.3.2 Valeurs exposées aux risques des titrisations du portefeuille de négociation génératrices d’emplois pondérés
EXPOSITIONS DE TITRISATION DANS LE PORTEFEUILLE DE NÉGOCIATION (SEC2)

30/06/2025 Banque agissant comme émetteur Banque agissant comme mandataire Banque agissant comme investisseur

classique classique classique
synthétique Sous-total synthétique Sous-total synthétique Sous-total
(en millions d’euros) STS Non-STS STS Non-STS STS Non-STS
1 Total des expositions - - - - - - - - - 171 - 171
2 Clientèle de détail (total) - - - - - - - - - 171 - 171
3 Prêts hypothécaires résidentiels - - - - - - - - - 125 - 125
4 Cartes de crédit - - - - - - - - - - - -
5 Autres expositions sur la clientèle de détail - - - - - - - - - 31 - 31
6 Retitrisation - - - - - - - - - 14 - 14
7 Clientèle de gros (total) - - - - - - - - - ‐ - ‐
8 Prêts aux entreprises - - - - - - - - - - - -
9 Prêts hypothécaires commerciaux - - - - - - - - - - - -
10 Contrats de location et créances à recevoir - - - - - - - - - ‐ - ‐
11 Autres expositions sur la clientèle de gros - - - - - - - - - - - -
12 Retitrisation - - - - - - - - - - - -



31/12/2024 Banque agissant comme émetteur Banque agissant comme mandataire Banque agissant comme investisseur

classique classique classique
synthétique Sous-total synthétique Sous-total synthétique Sous-total
(en millions d’euros) STS Non-STS STS Non-STS STS Non-STS
1 Total des expositions - - - - - - - - - 166 - 166
2 Clientèle de détail (total) - - - - - - - - - 165 - 165
3 Prêts hypothécaires résidentiels - - - - - - - - - 125 - 125
4 Cartes de crédit - - - - - - - - - - - -
5 Autres expositions sur la clientèle de détail - - - - - - - - - 26 - 26
6 Retitrisation - - - - - - - - - 14 - 14
7 Clientèle de gros (total) - - - - - - - - - ‐ - ‐
8 Prêts aux entreprises - - - - - - - - - - - -
9 Prêts hypothécaires commerciaux - - - - - - - - - - - -
10 Contrats de location et créances à recevoir - - - - - - - - - ‐ - ‐
11 Autres expositions sur la clientèle de gros - - - - - - - - - - - -
12 Retitrisation - - - - - - - - - - - -




Les valeurs exposées aux risques portent uniquement sur les titrisations classiques.




62/91
2.4 Risques de marché

2.4.1 Expositions aux risques de marché du portefeuille de négociation
2.4.1.1 Emplois pondérés des expositions en méthode standard
EMPLOIS PONDÉRÉS DES EXPOSITIONS EN MÉTHODE STANDARD (MR1)

30/06/2025 31/12/2024

RWA RWA
(en millions d’euros)
Produits fermes
1 Risque de taux d’intérêt (général et spécifique) 909 1 015
2 Risque sur actions (général et spécifique) ‐ ‐
3 Risque de change 4 203 3 511
4 Risque sur produits de base ‐ ‐
Options
5 Approche simplifiée ‐ ‐
6 Méthode delta-plus 11 11
7 Approche par scénario 19 30
8 Titrisation (risque spécifique) 51 50
9 TOTAL 5 193 4 617




63/91
2.4.1.2 Expositions en méthode modèle interne
Emplois pondérés et exigences de fonds propres
RISQUE DE MARCHÉ DANS LE CADRE DE L’APPROCHE DU MODÈLE INTERNE (MR2-A)

30/06/2025 31/12/2024
Exigences Exigences
RWA minimales de RWA minimales de
fonds propres fonds propres
(en millions d’euros)
1 VaR (max entre les valeurs a et b) 1 668 133 1 428 114
(a) VaR de la veille (VaRt-1) 49 38

Facteur de multiplication (mc) x Moyenne, sur les soixante
(b) 133 114
derniers jours ouvrés (VaRavg)

2 SVaR (max entre les valeurs a et b) 3 128 250 4 010 321
(a) Dernière SVaR disponible (SVaRt-1)) 83 83

Facteur de multiplication (mc) x Moyenne, sur les soixante
(b) 250 321
derniers jours ouvrés (sVaRavg)

Risque additionnel de défaut et de migration - IRC (max
3 2 969 237 2 170 174
entre les valeurs a et b)
(a) Mesure la plus récente de l'IRC 195 174
Moyenne des mesures des risques d'IRC sur les 12 semaines
(b) 237 158
précédentes
4 Mesure du risque global (valeur la plus élevée entre a, b et c) ‐ ‐ ‐ ‐
(a) Mesure la plus récente de la mesure du risque global ‐ ‐
(b) Moyenne des mesures des risques pour le risque global sur ‐ ‐
les 12 semaines précédentes
(c) Plancher de la mesure du risque global ‐ ‐
5 Autre ‐ ‐ ‐
6 TOTAL 7 765 621 7 608 609



ÉTAT DES FLUX DE RWEA RELATIFS AUX EXPOSITIONS AU RISQUE DE MARCHÉ DANS LE
CADRE DE L’APPROCHE FONDÉE SUR LES DU MODÈLES INTERNES (AMI) (MR2-B)



30/06/2025 Total des
Mesure du
fonds
VaR SVaR IRC risque Autres Total RWA
propres
global
requis
(en millions d’euros)
RWA à la fin du précédent trimestre
1 1 533 3 575 3 195 8 303 664
(31/03/2025)

1a Ajustement réglementaire 1 149 2 647 148 3 943 315

RWA à la fin du précédent trimestre (fin
1b 385 928 3 048 4 361 349
de journée)

2 Variations des niveaux de risque 628 148 (475) 301 24
3 Actualisations/variations du modèle (10) - - (10) (1)
4 Méthodologie et politique
5 Acquisitions et cessions
6 Variations des taux de change (396) (45) (139) (580) (46)
7 Autres

RWA à la fin de la période considérée
8a 607 1 031 2 433 4 072 326
(fin de journée)

8b Ajustement réglementaire 1 061 2 097 535 3 693 295

RWA à la fin de la période considérée
8 1 668 3 128 2 969 7 765 621
(30/06/2025)




64/91
Valeurs résultantes de l’utilisation des modèles internes
VALEUR DU PORTEFEUILLE DE NÉGOCIATION SELON L’APPROCHE DES MODÈLES
INTERNES (AMI) (MR3)

(en millions d’euros) 30/06/2025 31/12/2024
1 VaR (10 jours, 99 %)
2 Valeur maximale 49 54
3 Valeur moyenne 34 33
4 Valeur minimale 24 24
5 Valeur en fin de période 49 38
6 VaR en période de tensions (10 jours, 99 %)
7 Valeur maximale 101 118
8 Valeur moyenne 73 84
9 Valeur minimale 52 56
10 Fin de période 83 83
11 Exigence de fonds propres au titre de l'IRC (99,9 %)
12 Valeur maximale 348 206
13 Valeur moyenne 191 124
14 Valeur minimale 134 69
15 Valeur en fin de période 150 134
16 Exigence de fonds propres au titre du CRM (99,9 %)
17 Valeur maximale ‐ ‐
18 Valeur moyenne ‐ ‐
19 Valeur minimale ‐ ‐
20 Valeur en fin de période ‐ ‐
21 Plancher (méthode de mesure standard) ‐ ‐


2.4.2 Back testing du modéle de VAR (MR4)

50
Backtesting de la VaR réglementaire Crédit Agricole CIB à fin juin 2025 (M€)
P&L Hypothétique VaR 99% VaR 1% P&L Réel

40




30




20




10




0




-10




-20
juillet-24




août-24




septembre-24




octobre-24




novembre-24




décembre-24




janvier-25




février-25




mars-25




avril-25




mai-25




juin-25




65/91
3. INFORMATIONS RELATIVES AU MODÈLE D’EXIGENCE
DE LIQUIDITÉ

3.1 Ratio réglementaire de couverture des besoins de liquidité
court-terme (Liquidity Coverage Ratio)

Informations quantitatives sur le ratio de couverture des besoins de liquidité LCR (EU LIQ1)
LCR moyen* sur 12 mois glissants calculé au 30/09/2024, 31/12/2024, 31/03/2025 et
30/06/2025 (*moyenne des 12 dernières mesures de fin de mois)


Template EU LIQ1 - Quantitative information of LCR en millions d'euros


Ratio de couverture des besoins de liquidité court-terme moyen sur 12 mois (LCR)
Niveau de consolidation : GROUPE CREDIT AGRICOLE Total de la valeur non pondérée (moyenne) Total de la valeur pondérée (moyenne)
(en millions d'euros)
EU 1a Trimestre se terminant le 30/06/2025 31/03/2025 31/12/2024 30/09/2024 30/06/2025 31/03/2025 31/12/2024 30/09/2024
EU 1b Nombre de points utilisés pour le calcul des moyennes 12 12 12 12 12 12 12 12
ACTIFS LIQUIDES DE HAUTE QUALITE
1 Total des actifs de haute qualité (HQLA) 322 613 326 070 330 617 332 553
SORTIES DE TRESORERIE
2 Dépôts de détail et dépôts de petites entreprises clientes, dont: 623 421 622 856 621 965 619 707 37 155 37 067 37 026 37 131
3 Dépôts stables 422 962 422 779 423 301 424 545 21 148 21 139 21 165 21 227
4 Dépôts moins stables 200 459 200 076 198 664 195 162 16 007 15 928 15 861 15 903
5 Financement de gros non garanti 370 031 364 875 359 463 354 300 163 801 163 156 162 346 160 632

6 Dépôts opérationnels (toutes contreparties) et dépôts dans des réseaux de banques coopératives 156 554 154 520 151 197 148 563 38 708 38 192 37 346 36 670

7 Dépôts non opérationnels (toutes contreparties) 191 344 187 505 184 566 181 892 102 960 102 114 101 299 100 116
8 Créances non garanties 22 133 22 850 23 701 23 845 22 133 22 850 23 701 23 845
9 Financement de gros garanti 38 195 39 769 39 725 37 010
10 Exigences supplémentaires 241 120 243 119 244 462 248 887 65 287 65 686 66 467 68 183
11 Sorties associées à des expositions sur instruments dérivés et autres exigences de sûreté 31 978 35 946 41 549 47 254 27 821 28 865 30 415 32 135
12 Sorties associées à des pertes de financement sur des produits de créance
13 Facilités de crédit et de trésorerie 209 142 207 173 202 913 201 632 37 466 36 821 36 052 36 048
14 Autres obligations de financement contractuel 50 337 52 537 55 567 56 284 7 859 7 558 9 058 9 454
15 Autres obligations de financement éventuel 82 627 77 198 72 390 71 232 4 325 4 051 3 810 3 752
16 TOTAL DES SORTIES DE TRESORERIE 316 622 317 288 318 432 316 161


ENTREES DE TRESORERIE
17 Opérations de prêt garanties (par exemple, prises en pension) 296 722 293 870 286 266 268 523 33 624 35 702 37 233 36 973
18 Entrées provenant des expositions pleinement performantes 62 843 62 127 61 360 60 226 36 849 36 491 35 793 35 292
19 Autres entrés de trésorerie 10 641 10 750 11 295 10 642 10 641 10 750 11 295 10 642
(Différence entre le total des entrées de trésorerie pondérées et le total des sorties de trésorerie
EU-19a pondérées résultant d'opérations effectuées dans des pays tiers où s'appliquent des restrictions aux
transferts, ou libellées en monnaie non convertible)
EU-19b (Excédent d'entrées de trésorerie provenant d'un établissement de crédit lié)
20 TOTAL DES ENTREES DE TRESORERIE 370 205 366 747 358 921 339 391 81 113 82 943 84 321 82 906
EU-20a Entrées de trésorerie entièrement exemptées - - - - - - - -
EU-20b Entrées de trésorerie soumises au plafond de 90%
EU-20c Entrées de trésorerie soumises au plafond de 75% 309 257 301 448 290 731 273 568 81 113 82 943 84 321 82 906


21 COUSSIN DE LIQUIDITE 322 613 326 070 330 617 332 553
22 TOTAL DES SORTIES NETTES DE TRESORERIE* 235 509 234 345 234 111 233 255
23 RATIO DE COUVERTURE DES BESOINS DE LIQUIDITE** 137,09% 139,29% 141,27% 142,59%
*les sorties nettes de trésorerie sont calculées en moyenne sur les montants observés (sur les 12 déclarations réglementaires concernées) incluant l'application d'un plafond sur les entrées de trésorerie (75% maximum des
sorties brutes), le cas échéant
**les ratios LCR moyens reportés dans le tableau ci-dessus correspondent désormais à la moyenne arithmétique des 12 derniers ratios de fins de mois déclarés sur la période d’observation, en conformité avec les exigences du
règlement européen CRR2.




66/91
3.2 Ratio réglementaire de couverture des besoins de liquidité
moyen/long-terme (Net Stable Funding Ratio)

Informations quantitatives sur le ratio de financement stable net (NSFR) - EU LIQ2
Au 30/09/2024, 31/12/2024, 31/03/2025 et 30/06/2025
Ratio de Financement Stable Net (NSFR) au 30/09/2024 a b c d e
Niveau de consolidation : GROUPE CREDIT AGRICOLE Valeur non pondérée, par maturité résiduelle
Valeur pondérée
(en millions d'euros) Sans maturité < 6 mois 6 mois à < 1 an ≥ 1 an

Financement stable disponible (ASF)
1 Capital et instruments de fonds propres 138 625 189 1 008 17 092 155 717
2 Fonds propres 138 625 189 1 008 17 092 155 717
3 Autres intruments de capital
4 Dépôts de détail 627 986 3 664 8 561 599 014
5 Dépôts stables 439 271 94 2 777 420 174
6 Dépôts moins stables 188 715 3 570 5 784 178 840
7 Financement de gros 817 922 57 056 255 720 498 437
8 Dépôts opérationnels 152 068 76 034
9 Autres financements de gros 665 854 57 056 255 720 422 403
10 Passifs interdépendants 104 560
11 Autres passifs - 156 732 3 946 45 937 47 910
12 Dérivés passifs NSFR -
Autres passifs et instruments de fonds propres non inclus
13 156 732 3 946 45 937 47 910
dans les catégories ci-dessus
14 Total financement stable disponible (ASF) 1 301 078

Besoin de financement stable (RSF)
15 Total des actifs liquides de haute qualité (HQLA) 16 676
Actifs grevés pour une durée résiduelle d'au moins un an dans
EU-15a 476 486 63 736 54 994
un pool de couverture
Dépôts détenus auprès d'autres institutions financières à des
16 4 889 2 445
fins opérationnelles
17 Prêts et titres performants 500 866 103 497 881 696 814 268
Opérations de financement sur titres avec des clients
18 financiers garanties par des titres HQLA de niveau 1 soumis à 250 688 12 601 4 539 14 327
une décote de 0%
Opérations de financement sur titres avec des clients
19 financiers garanties par d'autres actifs et prêts et avances 87 693 12 038 38 794 55 163
aux établissements financiers
Prêts à des entreprises non financières, prêts aux particuliers
20 et aux petites entreprises, prêts aux souverains et aux 107 082 50 937 374 330 397 948
entreprises du secteur public, dont:
Avec une pondération de risque inférieure ou égale à 35%
21 selon l'approche standardisée Bâle II pour le risque de 1 836 1 642 11 719 9 356
crédit
22 Prêts hypothécaires résidentiels, dont: 20 885 20 907 440 632 314 809
Avec une pondération de risque inférieure ou égale à 35%
23 selon l'approche standardisée Bâle II pour le risque de 16 829 17 112 412 755 287 189
crédit

Autres prêts et titres qui ne sont pas en défaut et non
24 qualifiés comme HQLA, y compris les actions négociées en 34 519 7 014 23 401 32 022
bourse et les crédits commerciaux enregistrés au bilan

25 Actifs interdépendants 107 489
26 Autres actifs 141 882 2 479 121 080 187 184
27 Marchandises physiques échangées -

Actifs comptabilisés en marge initiale pour les contrats
28 dérivés et contributions aux fonds de défaut des chambres 8 927 1 1 165 8 579
de compensation et contreparties centrales (CCP)

29 Dérivés actifs NSFR 10 669 10 669
Dérivés passifs NSFR avant déduction de la variation de
30 32 607 1 630
marge postée
31 Autres actifs non inclus dans les catégories ci-dessus 89 679 2 479 119 915 166 306
32 Éléments de hors bilan 69 438 14 785 206 980 17 627
33 Total besoin de financement stable (RSF) 1 093 193

34 Ratio de Financement Stable Net (NSFR) (%) 119,02%




67/91
Ratio de Financement Stable Net (NSFR) au 31/12/2024 a b c d e
Niveau de consolidation : GROUPE CREDIT AGRICOLE Valeur non pondérée, par maturité résiduelle
Valeur pondérée
(en millions d'euros) Sans maturité < 6 mois 6 mois à < 1 an ≥ 1 an

Financement stable disponible (ASF)
1 Capital et instruments de fonds propres 142 857 886 1 522 16 867 159 724
2 Fonds propres 142 857 886 1 522 16 867 159 724
3 Autres intruments de capital
4 Dépôts de détail 631 105 4 091 8 584 602 339
5 Dépôts stables 441 476 85 3 001 422 484
6 Dépôts moins stables 189 628 4 007 5 583 179 855
7 Financement de gros 867 597 49 116 271 020 512 823
8 Dépôts opérationnels 157 334 78 667
9 Autres financements de gros 710 263 49 116 271 020 434 156
10 Passifs interdépendants 107 835
11 Autres passifs 145 033 2 392 44 071 45 267
12 Dérivés passifs NSFR
Autres passifs et instruments de fonds propres non inclus
13 145 033 2 392 44 071 45 267
dans les catégories ci-dessus
14 Total financement stable disponible (ASF) 1 320 153

Besoin de financement stable (RSF)
15 Total des actifs liquides de haute qualité (HQLA) 21 606
Actifs grevés pour une durée résiduelle d'au moins un an
EU-15a 453 471 63 113 54 431
dans un pool de couverture
Dépôts détenus auprès d'autres institutions financières à
16 6 273 3 136
des fins opérationnelles
17 Prêts et titres performants 528 125 95 023 900 328 830 426
Opérations de financement sur titres avec des clients
18 financiers garanties par des titres HQLA de niveau 1 258 168 5 359 4 285 10 332
soumis à une décote de 0%
Opérations de financement sur titres avec des clients
19 financiers garanties par d'autres actifs et prêts et 95 478 9 909 39 710 55 353
avances aux établissements financiers
Prêts à des entreprises non financières, prêts aux
20 particuliers et aux petites entreprises, prêts aux 107 477 53 895 393 765 416 806
souverains et aux entreprises du secteur public, dont:
Avec une pondération de risque inférieure ou égale à
21 35% selon l'approche standardisée Bâle II pour le 2 963 1 642 12 204 10 235
risque de crédit
22 Prêts hypothécaires résidentiels, dont: 20 673 20 681 443 001 316 710
Avec une pondération de risque inférieure ou égale à
23 35% selon l'approche standardisée Bâle II pour le 16 823 17 184 414 828 289 089
risque de crédit

Autres prêts et titres qui ne sont pas en défaut et non
24 qualifiés comme HQLA, y compris les actions négociées 46 329 5 180 19 567 31 225
en bourse et les crédits commerciaux enregistrés au bilan

25 Actifs interdépendants 110 996
26 Autres actifs 150 075 4 351 123 227 191 939
27 Marchandises physiques échangées -
Actifs comptabilisés en marge initiale pour les contrats
dérivés et contributions aux fonds de défaut des
28 10 242 935 9 501
chambres de compensation et contreparties centrales
(CCP)
29 Dérivés actifs NSFR 12 054 12 054
Dérivés passifs NSFR avant déduction de la variation de
30 40 481 2 024
marge postée
31 Autres actifs non inclus dans les catégories ci-dessus 87 299 4 351 122 291 168 361
32 Éléments de hors bilan 74 409 18 653 224 298 19 262
33 Total besoin de financement stable (RSF) 1 120 800

34 Ratio de Financement Stable Net (NSFR) (%) 117,79%




68/91
Ratio de Financement Stable Net (NSFR) au 31/03/2025 a b c d e
Niveau de consolidation : GROUPE CREDIT AGRICOLE Valeur non pondérée, par maturité résiduelle
Valeur pondérée
(en millions d'euros) Sans maturité < 6 mois 6 mois à < 1 an ≥ 1 an

Financement stable disponible (ASF)
1 Capital et instruments de fonds propres 140 608 821 1 410 17 185 157 793
2 Fonds propres 140 608 821 1 410 17 185 157 793
3 Autres intruments de capital
4 Dépôts de détail 624 610 4 800 8 119 596 604
5 Dépôts stables 440 185 130 2 949 421 248
6 Dépôts moins stables 184 425 4 670 5 170 175 356
7 Financement de gros 847 573 58 564 282 630 523 360
8 Dépôts opérationnels 156 490 78 245
9 Autres financements de gros 691 084 58 564 282 630 445 115
10 Passifs interdépendants 109 707
11 Autres passifs - 140 794 2 412 12 444 13 649
12 Dérivés passifs NSFR -
Autres passifs et instruments de fonds propres non inclus
13 140 794 2 412 12 444 13 649
dans les catégories ci-dessus
14 Total financement stable disponible (ASF) 1 291 406

Besoin de financement stable (RSF)
15 Total des actifs liquides de haute qualité (HQLA) 22 738
Actifs grevés pour une durée résiduelle d'au moins un an
EU-15a 439 640 64 365 55 628
dans un pool de couverture
Dépôts détenus auprès d'autres institutions financières à
16 5 380 2 690
des fins opérationnelles
17 Prêts et titres performants 502 390 96 239 905 870 831 795
Opérations de financement sur titres avec des clients
18 financiers garanties par des titres HQLA de niveau 1 255 728 4 091 3 705 12 714
soumis à une décote de 0%
Opérations de financement sur titres avec des clients
19 financiers garanties par d'autres actifs et prêts et 90 284 11 933 37 598 54 132
avances aux établissements financiers
Prêts à des entreprises non financières, prêts aux
20 particuliers et aux petites entreprises, prêts aux 97 299 55 691 395 724 413 763
souverains et aux entreprises du secteur public, dont:
Avec une pondération de risque inférieure ou égale à
21 35% selon l'approche standardisée Bâle II pour le 3 198 869 12 348 10 060
risque de crédit
22 Prêts hypothécaires résidentiels, dont: 20 638 20 865 441 991 316 175
Avec une pondération de risque inférieure ou égale à
23 35% selon l'approche standardisée Bâle II pour le 16 892 17 104 413 932 288 571
risque de crédit

Autres prêts et titres qui ne sont pas en défaut et non
24 qualifiés comme HQLA, y compris les actions négociées 38 440 3 659 26 851 35 012
en bourse et les crédits commerciaux enregistrés au bilan

25 Actifs interdépendants 112 976
26 Autres actifs 145 038 2 382 89 401 150 102
27 Marchandises physiques échangées -
Actifs comptabilisés en marge initiale pour les contrats
dérivés et contributions aux fonds de défaut des
28 9 407 109 971 8 914
chambres de compensation et contreparties centrales
(CCP)
29 Dérivés actifs NSFR 9 396 9 396
Dérivés passifs NSFR avant déduction de la variation de
30 34 527 1 726
marge postée
31 Autres actifs non inclus dans les catégories ci-dessus 91 708 2 273 88 430 130 065
32 Éléments de hors bilan 75 027 25 137 248 792 20 424
33 Total besoin de financement stable (RSF) 1 083 377

34 Ratio de Financement Stable Net (NSFR) (%) 119,20%




69/91
Ratio de Financement Stable Net (NSFR) au 30/06/2025 a b c d e
Niveau de consolidation : GROUPE CREDIT AGRICOLE Valeur non pondérée, par maturité résiduelle
Valeur pondérée
(en millions d'euros) Sans maturité < 6 mois 6 mois à < 1 an ≥ 1 an

Financement stable disponible (ASF)
1 Capital et instruments de fonds propres 141 146 1 166 928 16 666 157 813
2 Fonds propres 141 146 1 166 928 16 666 157 813
3 Autres intruments de capital
4 Dépôts de détail 624 767 3 984 8 283 596 207
5 Dépôts stables 440 821 124 3 063 421 961
6 Dépôts moins stables 183 947 3 860 5 220 174 246
7 Financement de gros 851 180 63 585 281 057 529 943
8 Dépôts opérationnels 158 925 79 463
9 Autres financements de gros 692 254 63 585 281 057 450 480
10 Passifs interdépendants 111 025
11 Autres passifs - 140 350 2 094 10 942 11 989
12 Dérivés passifs NSFR -
Autres passifs et instruments de fonds propres non inclus dans
13 140 350 2 094 10 942 11 989
les catégories ci-dessus
14 Total financement stable disponible (ASF) 1 295 952

Besoin de financement stable (RSF)
15 Total des actifs liquides de haute qualité (HQLA) 22 749
Actifs grevés pour une durée résiduelle d'au moins un an dans un
EU-15a 444 644 67 143 57 997
pool de couverture
Dépôts détenus auprès d'autres institutions financières à des fins
16 5 196 2 598
opérationnelles
17 Prêts et titres performants 496 022 98 280 907 617 832 152
Opérations de financement sur titres avec des clients financiers
18 garanties par des titres HQLA de niveau 1 soumis à une décote 257 971 6 728 2 704 10 227
de 0%
Opérations de financement sur titres avec des clients financiers
19 garanties par d'autres actifs et prêts et avances aux 78 606 12 358 43 233 58 252
établissements financiers
Prêts à des entreprises non financières, prêts aux particuliers et
20 aux petites entreprises, prêts aux souverains et aux entreprises 100 315 54 509 393 677 412 727
du secteur public, dont:

Avec une pondération de risque inférieure ou égale à 35%
21 3 279 717 11 153 9 248
selon l'approche standardisée Bâle II pour le risque de crédit

22 Prêts hypothécaires résidentiels, dont: 21 001 20 983 441 413 316 653

Avec une pondération de risque inférieure ou égale à 35%
23 16 965 17 112 413 187 288 707
selon l'approche standardisée Bâle II pour le risque de crédit

Autres prêts et titres qui ne sont pas en défaut et non qualifiés
24 comme HQLA, y compris les actions négociées en bourse et les 38 130 3 702 26 589 34 293
crédits commerciaux enregistrés au bilan

25 Actifs interdépendants 114 162
26 Autres actifs 144 308 2 396 90 250 149 880
27 Marchandises physiques échangées -

Actifs comptabilisés en marge initiale pour les contrats dérivés
28 et contributions aux fonds de défaut des chambres de 9 327 1 815 8 621
compensation et contreparties centrales (CCP)

29 Dérivés actifs NSFR 9 435 9 435
Dérivés passifs NSFR avant déduction de la variation de marge
30 36 048 1 802
postée
31 Autres actifs non inclus dans les catégories ci-dessus 89 499 2 395 89 436 130 023
32 Éléments de hors bilan 74 915 22 551 242 251 19 857
33 Total besoin de financement stable (RSF) 1 085 233

34 Ratio de Financement Stable Net (NSFR) (%) 119,42%




70/91
4. RISQUE DE TAUX D’INTÉRÊT

Conformément au règlement (UE) 575/2013 du Parlement européen et du Conseil modifié par le
règlement (UE) 2019/876 du 20 mai 2019 (dit “CRR2”), notamment son article 448, et modifié par
règlement (UE) 2024/1623 du 31 mai 2024 (dit “CRR3”), le Groupe Crédit Agricole est assujetti à la
publication d’informations relatives au risque de taux d’intérêt.

4.1 Informations qualitatives sur la gestion du risque de taux des activités
du portefeuille bancaire (Référence EU IRRBBA)
Par rapport à la publication du 31 décembre 2024, nous observons sur le 1er semestre 2025 une légère
pentification propice à la transformation en lien avec la légère baisse des taux euros swaps 1an vs des taux
10 ans quasi stables observés

4.2 Informations quantitatives sur le risque de taux
Les tableaux ci-dessous présentent la sensibilité de la valeur économique et de la marge nette
d’intérêts à différents scénarios de chocs de taux d’intérêt.
Risque de taux d’intérêt des activités du portefeuille bancaire (Tableau EU

IRRBB1)


Variation de la valeur économique

En milliards d'euros 30/06/2025 31/12/2024
1 Choc parallèle vers le haut -11,2 -10,0
2 Choc parallèle vers le bas 4,6 3,9
3 Pentification de la courbe -2,8 -2,9
4 Aplatissement de la courbe 0,1 0,3
5 Hausse des taux courts -2,7 -2,1
6 Baisse des taux courts 1,4 0,7


Variation de la Marge Nette d’Intérêts (MNI)

30/06/2025 31/12/2024
En milliards d'euros
Année 1 Année 2 Année 3 Année 1 Année 2 Année 3
1 Choc parallèle vers le haut
0,5 0,7 0,9 0,6 0,8 0,9
(+50 pb)
2 Choc parallèle vers le bas (-50 pb) -0,5 -0,7 -1,0 -0,5 -0,7 -1,0


Les chiffres de sensibilité de la MNI ci-dessus sont calculés d’une part avec un coefficient de transmission1 (ou
pass-through rate) de 100 %, soit une répercussion immédiate de la variation des taux d’intérêt aux actifs et
passifs (pour l’ensemble des instruments à taux variable déjà au bilan, et seulement pour les nouvelles
opérations s’agissant des instruments à taux fixe) et d’autre part avec un maintien des dépôts à vue sans
rémunération à leur niveau actuel; dans les faits, la variation de la marge nette d’intérêt se matérialiserait plus
progressivement que le laissent supposer les résultats présentés ci-dessus.

Avec un coefficient de transmission de 50 % appliqué aux crédits à l’habitat et une sensibilité des encours de
DAV à une variation de taux de 50bps, les sensibilités de la MNI seraient sur les années 1, 2 et 3 de
respectivement +0,4 milliard d’euros (favorable) chaque année pour un scenario de choc parallèle haussier, et
de respectivement -0,4 milliard d’euros (défavorable) sur année 1 et 2, -0,5 milliard d’euros sur l’année 3 pour
un scenario de choc parallèle baissier.



1
Le coefficient de transmission est la sensibilité des taux à la clientèle à une variation des taux de marché.

71/91
Hypothèses de calcul

Les hypothèses de calcul et scénarios de chocs de taux sont définis par l’Autorité Bancaire Européenne (EBA)
dans les « Orientations sur la gestion du risque de taux d’intérêt inhérent aux activités hors portefeuille de
négociation ».

 Valeur économique

Les orientations de l’EBA précisent les modalités de calcul de la variation de valeur économique. Celle-ci
est déterminée à partir d’un bilan en extinction sur les 30 prochaines années duquel la valeur des fonds
propres et des immobilisations est exclue. La durée d’écoulement moyenne des dépôts sans maturité
contractuelle (dépôts à vue et livrets d’épargne) hors institutions financières est plafonnée à 5 ans.

Il est considéré un scénario de choc de taux instantané. Les chocs de taux utilisés sont ceux des
principales zones économiques où le Groupe Crédit Agricole est exposé, à savoir la zone euro, les Etats-
Unis et la Suisse.

En points de base EUR USD CHF
Choc parallèle 200 200 100
Taux courts 250 300 150
Taux longs 100 150 100


Les scénarios de pentification et d’aplatissement de la courbe des taux sont des scénarios non uniformes
où des chocs de taux variables selon la maturité sont à la fois appliqués sur les taux courts et les taux
longs.

 Marge Nette d’Intérêts (MNI)

La variation de la Marge Nette d’Intérêts est calculée à un horizon de 1, 2 et 3 ans en prenant l’hypothèse
d’un bilan constant et donc d’un renouvellement à l’identique des opérations arrivant à terme. Il est
considéré ici un scénario de choc de taux instantané de 50 points de base quelle que soit la devise.

Il est constaté une inversion des sensibilités entre les deux approches : la valeur économique baisse en cas
de hausse des taux alors que la marge nette d’intérêt augmente.

La baisse de la valeur économique en cas de hausse des taux provient d’un volume de passifs à taux fixe
globalement plus faible que les actifs à taux fixe sur les échéances à venir.

A l’inverse, la marge nette d’intérêt augmente en cas de hausse des taux, car la sensibilité des actifs
renouvelés à une variation de taux est plus élevée que celle des passifs renouvelés, du fait de la présence au
sein des passifs des fonds propres et des ressources de clientèle de détail (dépôts à vue et épargne
règlementée) peu ou pas sensibles à la hausse des taux.




72/91
5. INFORMATIONS SUR LES RISQUES EN MATIÈRE ENVIRONNEMENTALE, SOCIALE
ET DE GOUVERNANCE (RISQUES ESG)

5.1 Pilier 3 ESG Qualitatif
Les informations relatives aux sujets Pilier 3 ESG qualitatif du Groupe Crédit Agricole ont été décrites au sein de son Rapport sur les risques 2024 en partie 3.10.
Ce document peut être consulté à l’adresse suivante : Publications financières | Crédit Agricole . À fin juin 2025, il n’y a pas de nouveaux éléments notables par
rapport à ces informations à l’exception du changement de gouvernance de Crédit Agricole S.A.. Le changement de gouvernance de Crédit Agricole S.A. est marqué
par la nomination d’Olivier Gavalda comme Directeur général du 14 mai 2025 et la nomination de Jérôme Grivet en tant que Directeur général unique et second
dirigeant effectif.
5.2 Portefeuille bancaire - Indicateurs du risque de transition potentiellement lié au changement climatique
Modèle 1 : Portefeuille bancaire - Indicateurs du risque de transition potentiellement lié au changement climatique : Qualité de crédit des expositions par
secteur, émissions et échéance résiduelle

a b c d e f g h i j k l m n o p

Emissions de GES
Dépreciations cumulées, variations
financées (émissions
négatives cumulées de la juste Ventilation par
Valeur comptable brute (Mio EUR) des catégories 1, 2 et 3
valeur dues au risque de crédit et tranche d'échéance
de la contrepartie) (en
provisions (Mio EUR)
tonnes équivalent CO2)
Dont expositions
sur des entreprises Emissions de
exclues des indices GES (colonne
de référence i) :
Secteur/Sous-secteur "accords de Paris" Dont pourcentage
Dont Dont
de l'Union durables Dont Dont Dont de la valeur
expositions émissions > 5 ans > 10 ans Échéance
conformément à sur le plan exposition expositions exposition comptable <= 5
non financées <= 10 <= 20 > 20 ans moyenne
l'article 12, environne s de stade non s de stade brute du ans
performante de ans ans pondérée
paragraphe 1, mental 2 performantes 2 portefeuille
s catégorie 3
points d) à g), et à (CCM) d'après les
l'article 12, déclarations
paragraphe 2, du propres à
règlement (UE) l'entreprise
2020/1818
Expositions sur des
secteurs contribuant 105 747 65 241 8
1 440 552 6 424 7 953 73 420 13 278 (8 418) (3 481) (3 296) 209 328 510 9,79% 84 997 97 509 16 151 6,51
fortement au changement 9 95
climatique*
A - Agriculture, sylviculture et 22 55
2 53 252 ‐ 4 10 737 2 062 (1 626) (702) (700) 38 136 475 558 690 1,27% 16 941 12 952 804 7,06
pêche 5

3 B - Industries extractives 6 383 2 365 22 1 331 180 (172) (122) (39) 13 489 479 10 880 996 44,55% 5 109 890 310 74 2,91

B.05 - Extraction de
4 116 ‐ ‐ 1 ‐ ‐ ‐ ‐ 1 051 590 998 151 97,19% 115 1 ‐ ‐ 0,14
houille et de lignite
B.06 - Extraction
5 3 279 1 813 19 639 22 (138) (118) (15) 6 570 277 5 100 583 36,80% 2 786 373 90 30 2,43
d'hydrocarbures
B.07 - Extraction de
6 1 733 176 ‐ 468 47 (12) (3) (8) 4 424 732 3 616 424 74,74% 1 222 323 187 ‐ 3,64
minerais métalliques
B.08 - Autres industries
7 543 90 1 53 76 (10) (1) (8) 316 180 238 557 26,56% 369 140 33 2 3,74
extractives




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Emissions de GES
Dépreciations cumulées, variations
financées (émissions
négatives cumulées de la juste Ventilation par
Valeur comptable brute (Mio EUR) des catégories 1, 2 et 3
valeur dues au risque de crédit et tranche d'échéance
de la contrepartie) (en
provisions (Mio EUR)
tonnes équivalent CO2)
Dont expositions
sur des entreprises Emissions de
exclues des indices GES (colonne
de référence i) :
Secteur/Sous-secteur "accords de Paris" Dont pourcentage
Dont Dont
de l'Union durables Dont Dont Dont de la valeur
expositions émissions > 5 ans > 10 ans Échéance
conformément à sur le plan exposition expositions exposition comptable <= 5
non financées <= 10 <= 20 > 20 ans moyenne
l'article 12, environne s de stade non s de stade brute du ans
performante de ans ans pondérée
paragraphe 1, mental 2 performantes 2 portefeuille
s catégorie 3
points d) à g), et à (CCM) d'après les
l'article 12, déclarations
paragraphe 2, du propres à
règlement (UE) l'entreprise
2020/1818
B.09 - Services de
8 soutien aux industries 712 286 1 170 35 (12) ‐ (9) 1 126 700 927 281 11,94% 616 54 ‐ 42 3,10
extractives
66 57
9 C - Industrie manufacturière 79 866 2 165 1 620 15 671 2 163 (1 136) (424) (505) 84 909 071 48 363 650 24,08% 9 779 1 933 1 578 2,98
6
C.10 - Industries 10 22
10 13 286 ‐ ‐ 1 630 465 (256) (79) (126) 4 609 264 3 500 638 13,94% 2 258 479 329 3,79
alimentaires 0
C.11 - Fabrication de
11 6 068 ‐ 5 796 84 (118) (48) (19) 241 346 204 089 18,20% 4 775 838 382 72 3,50
boissons
C.12 - Fabrication de
12 produits à base de 8 ‐ ‐ 6 ‐ ‐ ‐ ‐ 25 3 ‐ 8 ‐ ‐ ‐ 1,10
tabac
C.13 - Fabrication de
13 1 351 ‐ ‐ 212 45 (20) (8) (8) 214 104 179 525 19,34% 1 004 209 63 75 4,57
textiles
C.14 - Industrie de
14 678 ‐ ‐ 194 61 (27) (11) (15) 29 257 7 391 ‐ 603 53 10 12 2,87
l'habillement
C.15 - Industrie du cuir
15 648 ‐ ‐ 116 20 (11) (4) (6) 28 669 13 460 54,84% 511 121 12 4 2,96
et de la chaussure
C.16 - Travail du bois
et fabrication d'articles
en bois et en liège, à
16 1 398 ‐ ‐ 291 42 (27) (14) (8) 328 052 39 527 0,01% 912 344 110 32 4,66
l'exception des
meubles ; fabrication
d'articles en vannerie et
C.17 - Industrie du
17 1 932 ‐ 12 209 29 (18) (5) (9) 725 592 333 843 36,00% 1 618 257 27 29 2,88
papier et du carton
C.18 - Imprimerie et
18 reproduction 586 ‐ ‐ 120 29 (9) (2) (5) 109 831 1 483 ‐ 464 86 14 22 3,92
d'enregistrements
C.19 - Cokéfaction et
19 2 576 1 300 26 139 41 (3) (1) (1) 6 141 683 5 249 477 52,64% 2 237 265 47 28 2,11
raffinage
C.20 - Industrie
20 6 281 447 18 2 963 71 (71) (30) (33) 5 562 817 3 223 384 42,20% 5 050 954 194 83 3,24
chimique
C.21 - Industrie
21 3 721 ‐ 2 283 12 (30) (26) ‐ 207 792 137 812 20,19% 2 867 705 39 109 3,89
pharmaceutique
C.22 - Fabrication de
22 2 627 3 ‐ 558 88 (55) (21) (22) 2 074 759 1 427 883 4,85% 2 119 429 61 17 3,22
produits en caoutchouc
C.23 - Fabrication
23 d'autres produits 1 918 ‐ 45 333 84 (32) (10) (17) 3 798 787 425 495 15,17% 1 585 247 29 58 3,59
minéraux non
métalliques
24 C.24 - Métallurgie 7 113 3 273 1 598 81 (27) (17) (6) 29 680 217 6 255 659 27,33% 6 837 214 18 43 0,99




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Emissions de GES
Dépreciations cumulées, variations
financées (émissions
négatives cumulées de la juste Ventilation par
Valeur comptable brute (Mio EUR) des catégories 1, 2 et 3
valeur dues au risque de crédit et tranche d'échéance
de la contrepartie) (en
provisions (Mio EUR)
tonnes équivalent CO2)
Dont expositions
sur des entreprises Emissions de
exclues des indices GES (colonne
de référence i) :
Secteur/Sous-secteur "accords de Paris" Dont pourcentage
Dont Dont
de l'Union durables Dont Dont Dont de la valeur
expositions émissions > 5 ans > 10 ans Échéance
conformément à sur le plan exposition expositions exposition comptable <= 5
non financées <= 10 <= 20 > 20 ans moyenne
l'article 12, environne s de stade non s de stade brute du ans
performante de ans ans pondérée
paragraphe 1, mental 2 performantes 2 portefeuille
s catégorie 3
points d) à g), et à (CCM) d'après les
l'article 12, déclarations
paragraphe 2, du propres à
règlement (UE) l'entreprise
2020/1818
C.25 - Fabrication de
produits métalliques, à
25 l’exception des 5 235 56 267 1 017 364 (167) (52) (92) 4 309 038 1 455 758 20,63% 4 448 613 107 67 2,64
machines et des
équipements
C.26 - Fabrication de
26 produits informatiques, 4 765 60 5 211 32 (26) (9) (11) 1 394 851 1 233 747 45,16% 4 306 347 33 79 1,98
électroniques et
optiques
C.27 - Fabrication
27 d'équipements 3 237 6 407 392 36 (20) (10) (6) 9 021 992 8 966 946 54,75% 2 699 400 65 74 3,04
électriques
C.28 - Fabrication de
28 machines et 4 150 ‐ 85 490 214 (70) (21) (42) 4 862 778 4 672 516 23,63% 3 527 491 38 94 2,83
équipements n.c.a.
C.29 - Industrie
29 7 517 256 431 3 530 57 (36) (24) (6) 8 984 016 8 693 804 17,18% 6 950 347 55 166 2,09
automobile
C.30 - Fabrication
30 d'autres matériels de 1 992 34 39 124 111 (25) (12) (11) 2 257 715 2 197 680 23,59% 1 710 171 49 62 3,19
transport
C.31 - Fabrication de
31 506 ‐ ‐ 92 52 (19) (3) (14) 102 924 635 ‐ 373 100 21 13 4,54
meubles
C.32 - Autres
32 industries 1 012 ‐ 2 171 93 (46) (6) (38) 79 833 30 441 0,67% 721 176 34 81 5,52
manufacturières
C.33 - Réparation et
33 installation de 1 263 ‐ 3 197 52 (24) (11) (9) 143 728 112 454 7,23% 1 032 156 46 29 3,55
machines et
d'équipements
D - Production et distribution
23 52
34 d'électricité, de gaz, de vapeur 35 416 1 000 4 324 2 439 483 (270) (81) (120) 20 344 263 11 556 864 12,12% 4 818 5 821 1 253 5,29
4
et d'air conditionné
D35.1 - Production,
21 33
35 transport et distribution 31 702 937 4 298 2 254 474 (250) (75) (117) 17 965 513 10 036 843 12,90% 4 091 5 039 1 237 5,25
5
d'électricité
D35.11 - Production 17 10
36 26 824 905 3 379 1 778 418 (237) (69) (114) 13 256 515 6 702 955 11,48% 3 751 4 868 1 104 5,72
d'électricité 1
D35.2 - Fabrication de
37 gaz; distribution par 3 343 9 22 165 8 (18) (6) (3) 1 871 768 1 211 923 6,09% 2 004 673 656 10 5,43
conduite de
combustibles gazeux
D35.3 - Production et
38 distribution de vapeur 371 44 3 20 ‐ (2) ‐ ‐ 506 982 308 097 ‐ 185 53 126 6 7,35
et d'air conditionné

E - Production et distribution
39 d'eau; assainissement, gestion 3 470 33 91 568 46 (39) (17) (10) 1 128 104 451 253 5,64% 1 902 741 727 101 6,55
des déchets et dépollution

F - Services de bâtiments et 14 30
40 19 086 23 365 4 797 1 318 (652) (184) (350) 2 945 503 1 446 188 5,79% 2 423 1 464 890 4,78
travaux publics 8
F.41 - Construction de
41 8 436 22 126 2 079 605 (340) (83) (196) 1 270 987 588 722 2,67% 6 508 592 919 418 4,69
bâtiments




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a b c d e f g h i j k l m n o p

Emissions de GES
Dépreciations cumulées, variations
financées (émissions
négatives cumulées de la juste Ventilation par
Valeur comptable brute (Mio EUR) des catégories 1, 2 et 3
valeur dues au risque de crédit et tranche d'échéance
de la contrepartie) (en
provisions (Mio EUR)
tonnes équivalent CO2)
Dont expositions
sur des entreprises Emissions de
exclues des indices GES (colonne
de référence i) :
Secteur/Sous-secteur "accords de Paris" Dont pourcentage
Dont Dont
de l'Union durables Dont Dont Dont de la valeur
expositions émissions > 5 ans > 10 ans Échéance
conformément à sur le plan exposition expositions exposition comptable <= 5
non financées <= 10 <= 20 > 20 ans moyenne
l'article 12, environne s de stade non s de stade brute du ans
performante de ans ans pondérée
paragraphe 1, mental 2 performantes 2 portefeuille
s catégorie 3
points d) à g), et à (CCM) d'après les
l'article 12, déclarations
paragraphe 2, du propres à
règlement (UE) l'entreprise
2020/1818
42 F.42 - Génie civil 2 507 ‐ 152 420 107 (63) (13) (41) 677 972 439 438 5,97% 1 847 393 153 115 4,74

F.43 - Travaux de
43 8 143 1 88 2 298 606 (249) (88) (113) 996 545 418 028 8,97% 5 953 1 439 393 357 4,89
construction spécialisés
G - Commerce de gros et de
47 95
44 détail; réparation d'automobiles 68 464 555 37 12 052 2 948 (1 318) (470) (597) 30 091 662 27 334 896 10,98% 13 223 5 615 1 676 4,20
0
et de motocycles
23 15
45 H - Transports et entreposage 32 807 265 941 3 808 722 (300) (137) (97) 13 626 367 4 178 777 20,34% 7 482 1 760 413 4,27
1
H.49 - Transports
46 terrestres et transports 12 835 23 783 1 799 239 (156) (80) (42) 1 210 411 700 275 14,55% 9 650 2 400 577 208 4,13
par conduites
H.50 - Transports par
47 10 199 229 1 640 82 (59) (26) (21) 4 710 894 1 554 246 22,90% 6 848 2 669 594 87 4,20
eau
H.51 - Transports
48 5 512 ‐ 1 878 358 (41) (11) (26) 5 986 910 1 301 702 36,74% 3 792 1 507 164 48 4,19
aériens
H.52 - Entreposage et
49 services auxiliaires des 4 026 13 117 483 41 (43) (20) (8) 1 706 437 614 165 8,18% 2 641 905 423 57 4,97
transports
H.53 - Activités de
50 235 ‐ 38 7 3 (1) ‐ ‐ 11 715 8 390 49,64% 220 2 1 13 4,29
poste et de courrier
I - Hébergement et
51 15 711 ‐ 17 4 395 969 (700) (313) (253) 804 339 298 841 1,24% 8 096 4 289 2 898 428 6,65
restauration
28 72
52 L - Activités immobilières 126 098 20 532 17 622 2 386 (2 205) (1 031) (625) 3 853 247 677 504 0,32% 24 411 64 029 8 933 11,13
4
Expositions sur des
secteurs autres que ceux 227 2
53 323 101 318 7 449 17 863 4 583 (2 440) (684) (1 280) ‐ ‐ ‐ 30 640 14 023 51 202 6,08
contribuant fortement au 37
changement climatique*
K - Activités financières et 155 5
54 204 973 313 7 193 2 595 1 293 (488) (68) (269) ‐ ‐ ‐ 14 022 4 582 30 853 5,56
d'assurance 16
Expositions sur d'autres
71 72
55 secteurs (codes NACE J, M à 118 128 5 256 15 268 3 291 (1 952) (615) (1 011) ‐ ‐ ‐ 16 617 9 441 20 349 6,98
1
U)
105 747 65 469 1
56 TOTAL 763 653 6 743 15 402 91 283 17 861 (10 858) (4 165) (4 577) 209 328 510 5,65% 115 637 111 532 67 353 6,33
9 32

* Conformément au règlement délégué (UE) 2020/1818 de la Commission complétant le règlement (UE) 2016/1011 par des normes minimales pour les indices de référence "transition climatique" de l'Union et les indices de référence "accord de Paris" de l'Union -
règlement sur les indices de référence en matière de climat - considérant 6 : les secteurs énumérés à l'annexe I, sections A à H et section L, du règlement (CE) n° 1893/2006




76/91
Dans ce tableau, le Groupe Crédit Agricole fournit des informations sur les expositions soumises aux risques qui
peuvent survenir en raison de la transition vers une économie à faible intensité de carbone et résiliente au
changement climatique, selon les dispositions de l’article 449 bis du règlement (UE) no 575/2013.
Le Groupe Crédit Agricole publie ses expositions sur des entreprises exclues des indices de référence « Accord
de Paris » de l'Union, c’est-à-dire les entreprises qui répondent à au moins un des critères1 listés dans l'article 12,
paragraphe 1, points d) à g), et à l'article 12, paragraphe 2, du règlement (UE) 2020/1818.
Pour identifier les entreprises exclues des indices de l’accord de Paris, le Groupe Crédit Agricole a recours aux
données du fournisseur Clarity AI depuis l’exercice du 31 décembre 2023. A ce stade, le critère relatif au préjudice
significatif à au moins un des objectifs environnementaux n’est pas pris en compte par le fournisseur.
Par ailleurs, le Groupe Crédit Agricole affecte les expositions sur les entreprises financières et non financières, à
savoir les prêts et avances, titres de créance et instruments de capitaux propres classés dans le portefeuille
bancaire, à la tranche de maturité concernée en fonction de l’échéance résiduelle de l’instrument financier. Pour
l’intégration dans le calcul de l’échéance moyenne des expositions, des instruments financiers sans date
d’échéance, le Groupe Crédit Agricole a retenu la tranche la plus élevée à savoir 20 ans.


Le Groupe Crédit Agricole publie les informations relatives aux émissions de gaz à effet de serre de ses expositions
par secteur d’activité selon une nomenclature de codes NACE. Ces informations sont publiées au niveau du Groupe
Crédit Agricole pour prendre en compte la transversalité des enjeux climatiques en termes de métiers et de secteurs
d’activité.
Concernant le calcul des émissions de GES, par souci d'auditabilité et de cohérence avec le rapport de durabilité,
le Groupe Crédit Agricole applique une approche différenciée en fonction des scopes d’émissions. Sur le Scope 1
et 2 des clients, en raison de l’homogénéité des données collectées, le Groupe Crédit Agricole applique des
approximations sectorielles de niveau NACE pour l’ensemble des tiers pour lesquels aucune donnée granulaire
n’est disponible. Sur le Scope 3 des clients, en raison de l’hétérogénéité des données obtenues, le Groupe Crédit
Agricole publie les émissions des clients uniquement sur la base des données réelles collectées auprès des
contreparties et des estimations fiables effectuées en interne ou transmises par des fournisseurs de données.
La comptabilisation de l’ensemble des émissions GES des clients implique, par construction, un biais de comptage
multiple pour l’institution financière car les clients des uns sont les fournisseurs des autres. Par exemple : en
finançant un constructeur automobile, le Groupe Crédit Agricole comptabilise les émissions liées à l’ensemble de
sa chaîne de valeur, notamment les émissions liées au carburant consommé par les véhicules mis en circulation ;
en parallèle, lors d’un financement d’un groupe pétrolier sont comptabilisées à nouveau les émissions relatives à
la combustion des produits pétroliers mis sur le marché. Afin de remédier au multi-comptage des émissions de
GES, le Groupe Crédit Agricole travaille sur une méthodologie qui vise à obtenir une vision la plus proche de la
réalité physique des émissions de GES. Les premiers travaux portent sur les chaînes de valeur des combustibles
fossiles et de l’électricité. L’approche consiste à conserver, au sein de chacune de ces chaînes de valeur, les
émissions carbones dues à la combustion les plus élevées, comme le ferait une entreprise intégrée. A titre
d’exemple, en appliquant ces retraitements sur les deux secteurs mentionnés, les émissions de GES théoriques
reportées sur le périmètre de Crédit Agricole CIB passent de 128 MtCO2 à 73,6 MtCo2.
En fonction des progrès attendus dans les prochaines années sur la disponibilité des émissions de GES des tiers,
l’approche du Groupe Crédit Agricole sera amenée à évoluer afin de publier des informations les plus fiables et
exhaustives possible.

1 Les critères d’exclusions des indices de référence « Accord de Paris » de l’Union sont les suivants :
 Tirent au moins 1 % de leur chiffre d’affaires de la prospection, de l’extraction, de la distribution ou du raffinage de
houille et de lignite ;
 Tirent au moins 10 % de leur chiffre d’affaires de la prospection, de l’extraction, de la distribution ou du raffinage
de combustibles liquides ;
 Tirent au moins 50 % de leur chiffre d’affaires de la prospection, de l’extraction, de la fabrication ou de la distribution
de combustibles gazeux ;
 Tirent au moins 50 % de leur chiffre d’affaires d’activités de production d’électricité présentant une intensité
d’émission de GES supérieure à 100 g CO2 e/kWh ;

Sont exclues également les entreprises qui portent un préjudice significatif à au moins un des objectifs environnementaux.


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Modèle 2 : Portefeuille bancaire - Indicateurs du risque de transition potentiellement lié au changement climatique : Prêts

a b c d e f g h i j k l m n o p


Valeur comptable brute totale (Mio EUR)


Sans le label du certificat de
Niveau d'efficacité énergétique (label du certificat de performance énergétique
Niveau d'efficacité énergétique (performance énergétique en kWh/m² des sûretés) performance énergétique
des sûretés)
des sûretés



Secteur de la contrepartie
Dont niveau
d'efficacité
énergétique
> 100; <= > 200; <= > 300; <= > 400; <= (performance
0; <= 100 > 500 A B C D E F G
200 300 400 500 énergétique en
kWh/m² des
sûretés)
estimé




1 Total UE 566 588 78 925 176 977 151 004 59 707 19 732 17 504 7 466 7 026 27 943 46 588 32 042 13 938 10 000 421 584 84,58%

Dont prêts garantis par des biens
2 88 380 10 605 13 317 10 564 5 332 3 104 5 135 686 707 601 890 570 261 234 84 430 50,90%
immobiliers commerciaux

Dont prêts garantis par des biens
3 478 147 68 320 163 661 140 440 54 375 16 628 12 369 6 780 6 319 27 342 45 698 31 472 13 677 9 767 337 093 93,03%
immobiliers résidentiels

Dont sûretés obtenues par saisie
4 : biens immobiliers résidentiels et 61 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 61 ‐
commerciaux

Dont niveau d'efficacité
énergétique (performance
5 401 715 66 342 140 979 118 123 46 621 15 317 14 332 356 586 100,00%
énergétique en kWh/m² des
sûretés) estimé

6 Total non-UE 11 337 95 215 250 108 4 25 157 415 125 161 ‐ ‐ ‐ 10 479 ‐

Dont prêts garantis par des biens
7 6 053 95 214 250 108 4 24 157 414 125 160 ‐ ‐ ‐ 5 196 ‐
immobiliers commerciaux

Dont prêts garantis par des biens
8 5 285 ‐ 1 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 1 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 5 283 ‐
immobiliers résidentiels

Dont sûretés obtenues par saisie
9 : biens immobiliers résidentiels et ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
commerciaux

Dont niveau d'efficacité
énergétique (performance
10 1 ‐ 1 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
énergétique en kWh/m² des
sûretés) estimé




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Le Groupe Crédit Agricole publie la valeur comptable brute des prêts garantis par des biens immobiliers commerciaux et résidentiels et par des sûretés immobilières
saisies, et fournit des informations sur le niveau d'efficacité énergétique des sûretés. En complément et afin de tenir compte de la particularité du modèle bancaire
français, le Groupe Crédit Agricole a intégré dans ce tableau, l'ensemble des prêts immobiliers cautionnés.
Conformément aux exigences du tableau et en l'absence du certificat de performance énergétique, les établissements ont la possibilité d'estimer les performances
énergétiques, exprimées en kilowattheure d'énergie primaire par mètre carré par an (kWh/m²/an) aux lignes 5 et 10 du modèle. Le Groupe Crédit Agricole a estimé
les performances énergétiques des biens pour lesquels le diagnostic de performance énergétique n'est pas disponible, uniquement sur le périmètre France. Les
estimations ont été réalisées sur la base d'une distribution des consommations d'énergie primaire au niveau des départements français, à partir des données mises
à disposition par l'ADEME (Agence de l'Environnement et de la Maitrise de l'Energie) pour l'immobilier résidentiel et commercial.
Modèle 3 - Portefeuille bancaire - Indicateurs du risque de transition potentiellement lié au changement climatique : Paramètres d’alignement
a b c d e f g
Valeur Distance par
comptable rapport au Cible (année
Secteurs Paramètre Année de
Secteur brute du scénario ZEN de référence
NACE (*) d'alignement référence
portefeuille 2050 de l'AIE. en + 3 ans)
(en Mio EUR) %
1 Electricité 3511 30 555 160 gCO2e/kWh 2024 (13,98)% 126.7

2 Combustion de combustibles fossiles 610 8 029 7,20 MtCO2e 2024 (57,67)% 6.7
150,60
3 Industrie automobile 2910 49 993 2024 40,49% 122.8
gCO2e/km
4 Transport aérien 5110 9 217 866 gCO2e/RTK 2024 12,03% 808,00
5,23
5 Transport maritime 5020 5 094 2023 31,41% 4.7
gCO2e/DWT.nm
Production de ciment. de clinker et de
6 2311 933 693 kgCO2e/t 2024 46,20% 614.9
chaux
Production de fer et d'acier. de coke et de
7 2410 1 445 1,82 tCO2e/t 2024 28,17% 1.6
minerais métalliques
8 Produits chimiques ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
31,80
9 Immobilier Commercial 4110 86 707 2024 41,96% 27,10
kgCO2e/m2/an
10 Immobilier résidentiel ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

11 Agriculture ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

* Secteurs NACE : Liste non exhaustive. le code NACE le plus représentatif est remonté pour chaque secteur du tableau




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Le Groupe Crédit Agricole et ses différentes entités ont décidé de rejoindre, courant 2021 puis 2022, trois coalitions
d’institutions financières engagées pour contribuer à la neutralité carbone d’ici 2050 (Net Zero Banking Alliance,
Net Zero Asset Managers Initiative et Net Zero Asset Owner Alliance). Si chacune des coalitions implique des
engagements propres à chaque métier, certaines exigences forment un socle commun : fixation d’objectifs à la fois
long (2050) et court-moyen terme (2025, 2030), avec des jalons intermédiaires, établissement d’une année de
référence pour la mesure annuelle des émissions, choix d’un scénario de décarbonation exigeant et reconnu par
la science, validation des objectifs et trajectoires par les plus hautes instances de gouvernance.


Dans ce contexte, le Groupe Crédit Agricole a décidé de se doter de moyens significatifs pour définir des objectifs
et des trajectoires alignées sur un scénario net zéro. En 2021 et 2022, le Crédit Agricole a initié un important
chantier méthodologique, regroupant toutes les entités du Groupe (filiales de Crédit Agricole S.A. et Caisses
régionales), avec l’appui de son Comité scientifique, destiné à définir des trajectoires pour chaque métier et entité,
pour les principaux secteurs de l’économie financés par la banque.


De niveau Groupe Crédit Agricole, l’analyse de matérialité a permis de prioriser les dix secteurs les plus matériels
au sein de ses portefeuilles de financement (pétrole et gaz, production d’électricité, immobilier résidentiel,
immobilier commercial, agriculture, automobile, aviation, transport maritime, ciment et acier). Ces dix secteurs
représentent environ 60 % des encours du Groupe Crédit Agricole et environ 75 % des émissions mondiales de
GES financées, ce qui appuie le fait que ce sont les secteurs prioritaires au vu des enjeux du changement
climatique. Pour les Caisses régionales, l’analyse de matérialité a permis de prioriser les cinq secteurs les plus
matériels parmi ceux présents dans les portefeuilles de financement du Groupe : immobilier résidentiel, immobilier
commercial, automobile, agriculture, production d’électricité.
En 2022 et en 2023, nous avons calculé le point de départ (sur l’année 20202) par secteur de ses émissions
financées sur plusieurs secteurs. Pour calculer les émissions financées, le Groupe Crédit Agricole utilise la
méthodologie PCAF, qui permet de quantifier les émissions de gaz à effet de serre associées à ses portefeuilles
d'investissement et de prêts. La méthodologie PCAF lui permet également de suivre l’intensité carbone de ses
financements, en rapportant pour chaque secteur concerné les émissions financées à la production (flux physiques)
financée. La méthodologie PCAF permet au Groupe Crédit Agricole d’avoir une approche robuste, granulaire et
adaptable dans le temps pour avoir des données de plus en plus précises.


Concernant le choix des scénarios, pour aligner ses portefeuilles avec l’objectif de limiter le réchauffement
climatique à 1,5 °C à horizon 2100, le Groupe Crédit Agricole a appuyé ses trajectoires sur le scénario Net Zero
Emissions (NZE) développé par l’Agence internationale de l’énergie sur la plupart des secteurs : pétrole et gaz,
production d’électricité, ciment, acier et automobile. Le Groupe Crédit Agricole a choisi d’autres scénarios plus
granulaires et spécifiques pour les secteurs suivants : immobilier résidentiel (Carbon Risk Real Estate Monitor),
immobilier commercial (Carbon Risk Real Estate Monitor), transport Maritime (1,5° Shipping Initiative), aviation
(Mission Possible Partnership Prudent Scenario).


Les métriques retenues sont cohérentes avec les scénarios choisis. Ainsi, sur le secteur pétrole et gaz, l’objectif
de réduction des émissions de GES du Groupe Crédit Agricole a été fixé en absolu, conformément aux indications
du scénario NZE (réduction progressive de l’extraction du pétrole et du gaz). Pour l’ensemble des autres secteurs,
les objectifs de réduction sont fixés en intensité physique, de manière à accompagner la transition bas-carbone
des clients.


Le Groupe Crédit Agricole a publié en 2022 et en 2023 des cibles intermédiaires à 2030 dans le cadre de ses
engagements Net Zéro Banking Alliance (NZBA) sur huit des dix secteurs prioritaires : pétrole et gaz, production
d’électricité, transport maritime, aviation, immobilier commercial, automobile, acier, ciment. Pour ces huit secteurs
couverts par des objectifs quantifiés de réduction des émissions de GES, dans le cadre de l’exercice du pilier 3



2A l’exception de l’Aviation pour qui l’année de référence est 2019 (l’année 2020 n’étant pas représentative pour le secteur
qui a été largement immobilisé)


80/91
ESG, le Groupe Crédit Agricole a déduit des cibles à + 3 ans3 de ses engagements NZBA à 2030 en s’appuyant
sur une interpolation linéaire entre les derniers points de passage calculés et ses cibles 2030. Ce sont donc des
estimations déduites de ses engagements NZBA, qui ne constituent pas des cibles opérationnelles en soi. Il est à
souligner que sur le secteur ciment, l’exposition du Groupe Crédit Agricole est limitée à un nombre restreint de
clients, ce qui limite la pertinence des chiffres ainsi calculés.


Le Groupe Crédit Agricole n’a pas à date de cible sur le secteur chimie. En effet, le secteur chimie n’a pas été
considéré comme critique pour le Groupe lors des travaux d’analyse de matérialité. De plus, en raison de la
complexité forte du secteur, et de l’absence conséquente de scénario externe de décarbonation adéquat, doté
d’une métrique de référence, Le Groupe n’est pas en mesure de fixer de cible. Il reste toutefois attentif à l’avancée
de travaux scientifiques à ce sujet, ainsi qu’à l’importance matérielle de ce secteur pour le Groupe.


Modèle 4 - Portefeuille bancaire - Indicateurs du risque de transition potentiellement lié au changement
climatique : Expositions sur les 20 plus grandes entreprises à forte intensité de carbone



a b c d e

Nombre
d'entreprises
Dont durables sur
Valeur comptable brute de l'exposition sur les Échéance faisant partie des
En Mio Valeur comptable le plan
contreparties par rapport à la valeur comptable brute moyenne 20 plus grandes
EUR brute (agrégée) environnemental
totale (agrégée) (*) pondérée entreprises
(CCM)
polluantes
incluses

1 4 808 0,28% 31,89 2,53 15

(*) Pour les contreparties figurant parmi les 20 entreprises qui émettent le plus de carbone dans le monde



Le Groupe Crédit Agricole indique dans ce tableau ses expositions agrégées parmi les 20 entreprises qui émettent
le plus de carbone dans le monde. Afin d’identifier la liste des 20 entreprises les plus émissives en carbone. Le
Groupe Crédit Agricole s’est appuyé, conformément aux instructions du tableau, sur une liste publique. C’est la
liste du Climate Accountability Institute qui a été retenue.


Par ailleurs, le tableau portant uniquement sur les expositions au bilan, le Groupe Crédit Agricole publie de façon
volontaire la part des expositions hors bilan sur ces contreparties les plus émissives en carbone, pour des raisons
de transparence sur les financements déjà accordés. Ainsi pour l’arrêté du 30/06/2025, la part de ces expositions
hors bilan s’élèvent à 9 milliards d’euros.




3
En fonction de la date des dernières données disponibles pour chaque secteur


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Modèle 5 - Portefeuille bancaire - Indicateurs du risque physique potentiellement lié au changement climatique : Expositions soumises à un risque physique

a b c d e f g h i j k l m n o


Valeur comptable brute (En Mio EUR)


dont expositions sensibles aux effets d'événements physiques liés au changement climatique


Dépréciations cumulées, variations
Ventilation par tranche d'échéance dont dont dont négatives cumulées de la juste valeur dues
expositions expositions expositions au risque de crédit et provisions
sensibles sensibles sensibles
Zone géographique : périmètre aux effets aux effets aux effets Dont Dont
total d'événements d'événements d'événements expositions expositions
liés au liés au liés au de stade 2 non
changement changement changement performantes Dont
Échéance Dont
> 5 ans <= > 10 ans climatique climatique climatique tant expositions
<= 5 ans > 20 ans moyenne expositions
10 ans <= 20 ans chroniques aigus chroniques non
pondérée de stade 2
qu'aigus performantes



A - Agriculture, sylviculture et
1 53 252 4 138 3 059 2 369 149 7,06 ‐ ‐ 9 715 1 954 309 (310) (130) (137)
pêche

2 B - Industries extractives 6 383 1 000 212 32 7 2,79 ‐ ‐ 1 252 272 21 (21) (8) (9)

3 C - Industrie manufacturière 79 866 8 671 1 105 174 154 2,65 ‐ ‐ 10 103 2 122 197 (125) (49) (57)

D - Production et distribution
4 d'électricité, de gaz, de vapeur et 35 416 2 851 547 555 93 4,68 ‐ ‐ 4 046 358 99 (32) (8) (19)
d'air conditionné

E - Production et distribution
5 d'eau ; assainissement, gestion 3 470 203 64 59 8 6,02 ‐ ‐ 335 58 3 (4) (2) (1)
des déchets et dépollution

F - Services de bâtiments et
6 19 086 1 713 302 206 105 4,92 ‐ ‐ 2 326 575 135 (88) (24) (50)
travaux publics

G - Commerce de gros et de
7 détail ; réparation d'automobiles 68 464 6 756 1 550 661 170 3,72 ‐ ‐ 9 137 1 462 336 (180) (57) (92)
et de motocycles

8 H - Transports et entreposage 32 807 2 664 879 191 36 4,17 ‐ ‐ 3 769 468 74 (40) (21) (13)

9 L - Activités immobilières 126 098 3 925 3 507 10 107 1 374 11,50 ‐ ‐ 18 912 2 693 295 (329) (156) (100)

Prêts garantis par des biens
10 483 432 2 003 6 784 28 004 18 660 16,58 4 825 ‐ 50 626 5 721 489 (360) (183) (134)
immobiliers résidentiels

Prêts garantis par des biens
11 94 433 3 199 2 790 7 267 389 10,40 63 ‐ 13 582 2 400 325 (339) (153) (119)
immobiliers commerciaux

12 Sûretés saisies 61 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

13 Autres secteurs pertinents 296 775 25 965 4 378 2 237 3 740 5,43 ‐ ‐ 36 321 2 690 531 (353) (117) (174)

14 I - Hébergement et restauration 15 711 1 585 825 585 51 6,48 ‐ ‐ 3 047 856 132 (140) (63) (52)




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Valeur comptable brute (En Mio EUR)


dont expositions sensibles aux effets d'événements physiques liés au changement climatique


Dépréciations cumulées, variations
Ventilation par tranche d'échéance dont dont dont négatives cumulées de la juste valeur dues
expositions expositions expositions au risque de crédit et provisions
sensibles sensibles sensibles
Zone géographique : périmètre aux effets aux effets aux effets Dont Dont
total d'événements d'événements d'événements expositions expositions
liés au liés au liés au de stade 2 non
changement changement changement performantes Dont
Échéance Dont
> 5 ans <= > 10 ans climatique climatique climatique tant expositions
<= 5 ans > 20 ans moyenne expositions
10 ans <= 20 ans chroniques aigus chroniques non
pondérée de stade 2
qu'aigus performantes




15 J - Information et communication 23 159 2 243 142 43 67 2,97 ‐ ‐ 2 495 290 31 (20) (8) (8)

K - Activités financières et
16 204 973 19 506 2 233 742 3 216 5,19 ‐ ‐ 25 698 490 249 (99) (10) (70)
d'assurance

M - Activités spécialisées,
17 16 842 705 450 307 111 7,61 ‐ ‐ 1 573 248 40 (28) (10) (13)
scientifiques et techniques

N - Activités de services
18 15 359 1 144 305 83 54 4,47 ‐ ‐ 1 586 372 29 (22) (8) (10)
administratifs et de soutien

19 O - Administration publique 352 13 9 6 5 10,67 ‐ ‐ 33 1 ‐ ‐ ‐ ‐

20 P - Enseignement 1 665 50 31 45 9 9,14 ‐ ‐ 135 20 10 (7) (1) (6)

Q - Santé humaine et action
21 13 466 488 273 347 195 9,88 ‐ ‐ 1 303 317 22 (23) (13) (8)
sociale

R - Arts, spectacle et activités
22 2 243 101 47 37 7 6,65 ‐ ‐ 193 43 9 (6) (2) (3)
récréatives

23 S - Autres activités de services 2 330 101 46 42 23 8,61 ‐ ‐ 213 48 9 (7) (2) (4)

T - Activités des ménages en tant
qu'employeurs; activités
24 indifférenciées des ménages en 664 28 17 ‐ ‐ 3,99 ‐ ‐ 46 3 1 ‐ ‐ ‐
tant que producteurs de biens et
services pour usage propre

25 U - Activités extra territoriales 12 ‐ 1 ‐ ‐ 8,11 ‐ ‐ 2 2 ‐ ‐ ‐ ‐




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Valeur comptable brute (En Mio EUR)


dont expositions sensibles aux effets d'événements physiques liés au changement climatique


Dépréciations cumulées, variations
Ventilation par tranche d'échéance dont dont dont négatives cumulées de la juste valeur dues
expositions expositions expositions au risque de crédit et provisions
Zone Géographique : France sensibles sensibles sensibles
aux effets aux effets aux effets Dont Dont
d'événements d'événements d'événements expositions expositions
liés au liés au liés au de stade 2 non
changement changement changement performantes Dont
Échéance Dont
> 5 ans <= > 10 ans climatique climatique climatique tant expositions
<= 5 ans > 20 ans moyenne expositions
10 ans <= 20 ans chroniques aigus chroniques non
pondérée de stade 2
qu'aigus performantes



A - Agriculture, sylviculture et
1 49 069 3 459 2 908 2 244 110 7,27 ‐ ‐ 8 720 1 839 239 (268) (121) (110)
pêche

2 B - Industries extractives 572 22 10 2 5 7,65 ‐ ‐ 38 9 3 (1) ‐ ‐

3 C - Industrie manufacturière 35 245 1 813 452 116 95 4,37 ‐ ‐ 2 476 413 87 (51) (19) (21)

D - Production et distribution
4 d'électricité, de gaz, de vapeur et 14 038 391 154 303 73 8,90 ‐ ‐ 921 53 7 (8) (3) (2)
d'air conditionné

E - Production et distribution
5 d'eau ; assainissement, gestion 1 809 52 31 32 6 7,94 ‐ ‐ 121 19 2 (2) (1) (1)
des déchets et dépollution

F - Services de bâtiments et
6 13 658 1 053 227 183 73 5,48 ‐ ‐ 1 536 397 78 (53) (21) (20)
travaux publics

G - Commerce de gros et de
7 détail ; réparation d'automobiles 45 788 2 774 1 422 621 124 5,50 ‐ ‐ 4 942 932 203 (117) (47) (46)
et de motocycles

8 H - Transports et entreposage 10 913 456 193 78 23 5,66 ‐ ‐ 749 131 17 (11) (5) (4)

9 L - Activités immobilières 116 170 2 433 3 341 9 996 1 361 12,34 ‐ ‐ 17 130 2 101 256 (293) (146) (75)

Prêts garantis par des biens
10 452 239 1 793 5 892 25 893 17 113 16,62 4 777 ‐ 45 913 5 373 436 (323) (171) (115)
immobiliers résidentiels

Prêts garantis par des biens
11 80 866 1 478 2 519 7 040 373 11,61 62 ‐ 11 349 1 790 268 (304) (144) (95)
immobiliers commerciaux

12 Sûretés saisies 61 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

13 Autres secteurs pertinents 218 324 15 017 2 745 1 804 3 430 6,82 ‐ ‐ 22 996 1 729 233 (229) (96) (84)

14 I - Hébergement et restauration 12 411 965 745 532 47 7,27 ‐ ‐ 2 289 742 93 (122) (60) (39)




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Valeur comptable brute (En Mio EUR)


dont expositions sensibles aux effets d'événements physiques liés au changement climatique


Dépréciations cumulées, variations
Ventilation par tranche d'échéance dont dont dont négatives cumulées de la juste valeur dues
expositions expositions expositions au risque de crédit et provisions
Zone Géographique : France sensibles sensibles sensibles
aux effets aux effets aux effets Dont Dont
d'événements d'événements d'événements expositions expositions
liés au liés au liés au de stade 2 non
changement changement changement performantes Dont
Échéance Dont
> 5 ans <= > 10 ans climatique climatique climatique tant expositions
<= 5 ans > 20 ans moyenne expositions
10 ans <= 20 ans chroniques aigus chroniques non
pondérée de stade 2
qu'aigus performantes




15 J - Information et communication 7 305 345 78 34 32 5,11 ‐ ‐ 489 47 24 (7) (1) (5)

K - Activités financières et
16 157 509 12 236 1 024 453 2 996 6,42 ‐ ‐ 16 709 174 20 (31) (7) (10)
d'assurance

M - Activités spécialisées,
17 13 896 465 419 281 85 8,27 ‐ ‐ 1 250 194 34 (20) (8) (9)
scientifiques et techniques

N - Activités de services
18 10 218 477 141 60 48 5,89 ‐ ‐ 727 183 23 (15) (5) (7)
administratifs et de soutien

19 O - Administration publique 242 3 3 6 5 16,01 ‐ ‐ 17 1 ‐ ‐ ‐ ‐

20 P - Enseignement 1 546 38 28 44 9 9,81 ‐ ‐ 119 19 6 (3) ‐ (3)

Q - Santé humaine et action
21 11 395 344 239 328 183 10,79 ‐ ‐ 1 094 291 19 (20) (12) (6)
sociale

R - Arts, spectacle et activités
22 1 752 62 33 33 7 7,72 ‐ ‐ 134 38 7 (5) (2) (3)
récréatives

23 S - Autres activités de services 1 874 70 34 35 18 9,11 ‐ ‐ 157 40 7 (5) (2) (3)

T - Activités des ménages en tant
qu'employeurs; activités
24 indifférenciées des ménages en 175 11 ‐ ‐ ‐ 1,91 ‐ ‐ 11 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
tant que producteurs de biens et
services pour usage propre

25 U - Activités extra territoriales 2 ‐ ‐ ‐ ‐ 5,35 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐




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Valeur comptable brute (En Mio EUR)


dont expositions sensibles aux effets d'événements physiques liés au changement climatique


Dépréciations cumulées, variations
Ventilation par tranche d'échéance dont dont dont négatives cumulées de la juste valeur dues
Zone géographique : Union expositions expositions expositions au risque de crédit et provisions
Européenne (hors France) sensibles sensibles sensibles
aux effets aux effets aux effets Dont Dont
d'événements d'événements d'événements expositions expositions
liés au liés au liés au de stade 2 non
changement changement changement performantes Dont
Échéance Dont
> 5 ans <= > 10 ans climatique climatique climatique tant expositions
<= 5 ans > 20 ans moyenne expositions
10 ans <= 20 ans chroniques aigus chroniques non
pondérée de stade 2
qu'aigus performantes



A - Agriculture, sylviculture et
1 3 233 424 134 120 8 5,45 ‐ ‐ 686 87 30 (26) (4) (20)
pêche

2 B - Industries extractives 513 71 1 ‐ ‐ 0,46 ‐ ‐ 71 19 3 (3) ‐ (2)

3 C - Industrie manufacturière 25 747 3 135 298 29 13 2,41 ‐ ‐ 3 476 634 66 (48) (17) (27)

D - Production et distribution
4 d'électricité, de gaz, de vapeur et 9 302 1 111 145 76 19 2,81 ‐ ‐ 1 351 87 2 (3) (1) (1)
d'air conditionné

E - Production et distribution
5 d'eau ; assainissement, gestion 615 61 15 12 ‐ 4,95 ‐ ‐ 87 18 1 (1) ‐ ‐
des déchets et dépollution

F - Services de bâtiments et
6 2 552 312 72 21 8 4,05 ‐ ‐ 413 50 39 (26) (2) (23)
travaux publics

G - Commerce de gros et de
7 détail ; réparation d'automobiles 12 581 1 867 89 32 22 2,25 ‐ ‐ 2 010 281 59 (34) (7) (24)
et de motocycles

8 H - Transports et entreposage 8 571 836 205 55 4 3,75 ‐ ‐ 1 100 76 8 (7) (3) (2)

9 L - Activités immobilières 4 414 584 128 63 6 4,01 ‐ ‐ 780 182 37 (31) (5) (25)

Prêts garantis par des biens
10 25 479 127 409 2 088 1 544 17,62 48 ‐ 4 120 293 51 (36) (11) (20)
immobiliers résidentiels

Prêts garantis par des biens
11 7 159 737 249 207 16 5,85 1 ‐ 1 208 189 31 (25) (6) (18)
immobiliers commerciaux

12 Sûretés saisies ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

13 Autres secteurs pertinents 39 303 3 974 984 386 165 4,23 ‐ ‐ 5 509 324 141 (48) (12) (31)

14 I - Hébergement et restauration 2 009 336 75 53 4 5,28 ‐ ‐ 468 32 23 (16) (2) (13)

15 J - Information et communication 5 936 692 37 5 5 2,60 ‐ ‐ 740 109 2 (6) (3) (1)




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Valeur comptable brute (En Mio EUR)


dont expositions sensibles aux effets d'événements physiques liés au changement climatique


Dépréciations cumulées, variations
Ventilation par tranche d'échéance dont dont dont négatives cumulées de la juste valeur dues
Zone géographique : Union expositions expositions expositions au risque de crédit et provisions
Européenne (hors France) sensibles sensibles sensibles
aux effets aux effets aux effets Dont Dont
d'événements d'événements d'événements expositions expositions
liés au liés au liés au de stade 2 non
changement changement changement performantes Dont
Échéance Dont
> 5 ans <= > 10 ans climatique climatique climatique tant expositions
<= 5 ans > 20 ans moyenne expositions
10 ans <= 20 ans chroniques aigus chroniques non
pondérée de stade 2
qu'aigus performantes




K - Activités financières et
16 23 753 2 302 740 277 107 4,30 ‐ ‐ 3 425 93 97 (10) (2) (6)
d'assurance

M - Activités spécialisées,
17 2 052 175 31 23 24 5,85 ‐ ‐ 253 41 6 (7) (3) (4)
scientifiques et techniques

N - Activités de services
18 3 276 332 42 3 6 3,03 ‐ ‐ 383 20 6 (3) ‐ (3)
administratifs et de soutien

19 O - Administration publique 23 2 2 ‐ ‐ 4,12 ‐ ‐ 3 1 ‐ ‐ ‐ ‐

20 P - Enseignement 83 6 2 1 1 5,94 ‐ ‐ 9 2 ‐ ‐ ‐ ‐

Q - Santé humaine et action
21 1 069 65 16 15 12 7,07 ‐ ‐ 108 11 3 (2) ‐ (2)
sociale

R - Arts, spectacle et activités
22 340 30 13 2 1 4,09 ‐ ‐ 46 4 1 (1) ‐ (1)
récréatives

23 S - Autres activités de services 389 28 8 7 5 7,44 ‐ ‐ 49 7 2 (2) ‐ (1)

T - Activités des ménages en tant
qu'employeurs; activités
24 indifférenciées des ménages en 363 7 16 ‐ ‐ 6,51 ‐ ‐ 24 3 1 ‐ ‐ ‐
tant que producteurs de biens et
services pour usage propre

25 U - Activités extra territoriales 11 ‐ 1 ‐ ‐ 8,32 ‐ ‐ 2 1 ‐ ‐ ‐ ‐




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Valeur comptable brute (En Mio EUR)


dont expositions sensibles aux effets d'événements physiques liés au changement climatique


Dépréciations cumulées, variations
Ventilation par tranche d'échéance dont dont dont négatives cumulées de la juste valeur dues
Zone Géographique : Hors Union expositions expositions expositions au risque de crédit et provisions
Européenne sensibles sensibles sensibles
aux effets aux effets aux effets Dont Dont
d'événements d'événements d'événements expositions expositions
liés au liés au liés au de stade 2 non
changement changement changement performantes Dont
Échéance Dont
> 5 ans <= > 10 ans climatique climatique climatique tant expositions
<= 5 ans > 20 ans moyenne expositions
10 ans <= 20 ans chroniques aigus chroniques non
pondérée de stade 2
qu'aigus performantes



A - Agriculture, sylviculture et
1 950 256 16 5 32 4,55 ‐ ‐ 308 28 40 (15) (4) (8)
pêche

2 B - Industries extractives 5 297 908 202 30 2 2,77 ‐ ‐ 1 142 244 15 (18) (8) (7)

3 C - Industrie manufacturière 18 874 3 722 355 29 45 1,83 ‐ ‐ 4 151 1 075 44 (27) (13) (8)

D - Production et distribution
4 d'électricité, de gaz, de vapeur et 12 077 1 349 248 175 1 3,92 ‐ ‐ 1 774 218 90 (21) (4) (16)
d'air conditionné

E - Production et distribution
5 d'eau ; assainissement, gestion 1 047 91 18 16 2 4,94 ‐ ‐ 127 21 ‐ (1) (1) ‐
des déchets et dépollution

F - Services de bâtiments et
6 2 876 348 3 2 24 3,63 ‐ ‐ 377 127 19 (9) (2) (6)
travaux publics

G - Commerce de gros et de
7 détail ; réparation d'automobiles 10 095 2 115 39 8 23 1,03 ‐ ‐ 2 185 249 75 (28) (2) (22)
et de motocycles

8 H - Transports et entreposage 13 323 1 371 481 58 9 3,83 ‐ ‐ 1 920 262 49 (22) (13) (7)

9 L - Activités immobilières 5 514 909 38 48 7 2,98 ‐ ‐ 1 002 410 3 (6) (5) ‐

Prêts garantis par des biens
10 5 714 84 483 23 3 5,56 ‐ ‐ 593 54 2 (1) ‐ ‐
immobiliers résidentiels

Prêts garantis par des biens
11 6 408 983 22 21 ‐ 2,35 ‐ ‐ 1 026 421 26 (10) (3) (6)
immobiliers commerciaux

12 Sûretés saisies ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

13 Autres secteurs pertinents 39 148 6 974 650 47 146 2,21 ‐ ‐ 7 817 637 157 (75) (9) (60)

14 I - Hébergement et restauration 1 291 284 5 ‐ ‐ 2,12 ‐ ‐ 290 81 17 (2) (1) ‐

15 J - Information et communication 9 919 1 206 27 4 30 2,36 ‐ ‐ 1 267 134 4 (6) (3) (2)




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a b c d e f g h i j k l m n o


Valeur comptable brute (En Mio EUR)


dont expositions sensibles aux effets d'événements physiques liés au changement climatique


Dépréciations cumulées, variations
Ventilation par tranche d'échéance dont dont dont négatives cumulées de la juste valeur dues
Zone Géographique : Hors Union expositions expositions expositions au risque de crédit et provisions
Européenne sensibles sensibles sensibles
aux effets aux effets aux effets Dont Dont
d'événements d'événements d'événements expositions expositions
liés au liés au liés au de stade 2 non
changement changement changement performantes Dont
Échéance Dont
> 5 ans <= > 10 ans climatique climatique climatique tant expositions
<= 5 ans > 20 ans moyenne expositions
10 ans <= 20 ans chroniques aigus chroniques non
pondérée de stade 2
qu'aigus performantes




K - Activités financières et
16 23 711 4 968 470 12 114 2,05 ‐ ‐ 5 564 222 131 (58) (1) (54)
d'assurance

M - Activités spécialisées,
17 893 65 ‐ 2 2 2,13 ‐ ‐ 70 12 ‐ ‐ ‐ ‐
scientifiques et techniques

N - Activités de services
18 1 865 335 122 20 ‐ 3,47 ‐ ‐ 476 170 ‐ (3) (2) ‐
administratifs et de soutien

19 O - Administration publique 87 9 4 ‐ ‐ 5,55 ‐ ‐ 13 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

20 P - Enseignement 36 6 ‐ ‐ ‐ 1,65 ‐ ‐ 7 ‐ 3 (3) ‐ (3)

Q - Santé humaine et action
21 1 002 78 18 5 ‐ 3,06 ‐ ‐ 101 15 ‐ (2) (1) ‐
sociale

R - Arts, spectacle et activités
22 151 9 1 3 ‐ 4,45 ‐ ‐ 13 1 1 ‐ ‐ ‐
récréatives

23 S - Autres activités de services 67 3 3 1 ‐ 5,67 ‐ ‐ 7 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

T - Activités des ménages en tant
qu'employeurs; activités
24 indifférenciées des ménages en 127 11 ‐ ‐ ‐ 0,51 ‐ ‐ 11 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐
tant que producteurs de biens et
services pour usage propre

25 U - Activités extra territoriales ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ 0,25 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐




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Ce modèle couvre les expositions du portefeuille bancaire soumises aux effets d’événements physiques liés
au changement climatique, chroniques et aigus.

Conformément aux exigences de publication, les éléments présentés dans ce modèle ne présentent qu’une
estimation des expositions brutes du Groupe Crédit Agricole potentiellement sensibles aux évènements de
risques physiques climatiques, avant prise en compte des mesures d’atténuations physiques (par exemple,
actions d’adaptation des contreparties ou acteurs publics) ou financières (par exemple, couverture
assurancielle) permettant d’estimer un impact sur les risques du Groupe. De plus, étant donné les incertitudes
des modèles climatiques et des lacunes dans les données disponibles, les éléments présentés ne constituent
qu’une première estimation qui sera améliorée au fil des travaux menés en interne et par l’ensemble des
acteurs externes.

Conformément aux exigences du modèle, le Groupe Crédit Agricole a utilisé des portails, bases de données
et études mises à disposition par les organismes de l’Union, les pouvoirs publics nationaux et des acteurs
privés pour identifier les lieux exposés à des événements liés au changement climatique et estimer la
sensibilité des actifs et activités à ces évènements, à partir de projections à horizon 2050 selon le scénario
RCP4.5.

La mesure de ces sensibilités présente à aujourd’hui des limites, notamment en termes de données, avec des
impacts sur plusieurs choix méthodologiques : c’est le cas pour les mesures de sensibilité aux risques
physiques climatiques des actifs physiques (par exemple, localisation suffisamment granulaire pour être
directement reliée à un aléa localisé), et plus encore pour celles des activités économiques (par exemple,
localisation suffisamment granulaire des lieux d’activités principales et dépendances des chaînes
d’approvisionnement). En conséquence, l’approche du Groupe Crédit Agricole consiste à prioriser le
développement interne de mesures à la plus haute résolution possible de certains aléas au niveau des actifs
immobiliers financés ou en garantie (inondation, retrait-gonflement des argiles, submersion en France,
inondation et glissement de terrain en Italie), et à utiliser des proxys géo-sectoriels à l’échelle des portefeuilles
pour les mesures au niveau des activités économiques.

Des travaux sont menés au sein du Groupe Crédit Agricole sur les données extra-financières et les méthodes
de mesure des risques les exploitant, travaux qui participeront progressivement à intégrer des aléas de risque
physique additionnels et à affiner l’évaluation de la sensibilité aux différents aléas.



Portefeuille bancaire – Mesures d’atténuation

Le Groupe Crédit Agricole a décidé d'appliquer les dispositions transitoires incluses dans la consultation de
l’ABE de mai 20254, réaffirmées dans sa No Action Letter5 d’août 2025 qui permettent de suspendre les
obligations de publication des modèles 6 à 10 du Pilier 3 ESG relatifs au Green Asset Ratio (GAR) et aux
autres mesures d’atténuation du changement climatique jusqu'à l’entrée en vigueur des ITS modifiés.




4
https://www.eba.europa.eu/publications-and-media/press-releases/eba-launches-consultation-amended-disclosure-
requirements-esg-risks-equity-exposures-and-aggregate
5
https://www.eba.europa.eu/publications-and-media/press-releases/eba-issues-no-action-letter-application-esg-
disclosure-requirements-and-updates-eba-esg-risks


90/91
www.credit-agricole.com




Attestation concernant la publication des informations requises au titre de la partie 8
du règlement (UE) n°575/2013


Clotilde L’ANGEVIN, Directrice générale adjointe de Crédit Agricole S.A., en charge du pôle Finances et
Pilotage



ATTESTATION DU RESPONSABLE


J’atteste, qu’à ma connaissance, les informations communiquées au titre de la huitième partie du règlement (UE)
n° 575/2013 (tel que modifié) ont été préparées conformément aux procédures de contrôle interne convenues au
niveau de l’organe de direction de Crédit Agricole S.A.




Fait à Montrouge, le 15 septembre 2025

La Directrice générale adjointe de Crédit Agricole S.A., en charge du pôle Finances et Pilotage


Clotilde L’ANGEVIN




Siège social : 12 place des Etats-Unis – 92127 MONTROUGE CEDEX
Tél. 01 43 23 52 02



Etablissement de crédit soumis aux articles L 225-1 et suivants du Code de commerce et aux articles L 512-47 et
suivants du Code monétaire et financier - 784 608 416 RCS Nanterre - FR 77 784 608 416 - Capital 9 146 365 623 euros.

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